基金代码:519003 基金简称:海富通收益
海富通收益增长证券投资基金2008年年度报告摘要
2008年12月31日
基金管理人: 海富通基金管理有限公司
基金托管人: 中国银行股份有限公司
送出日期: 2009年3月26日
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经全部独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2009年3月25日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告期自2008年1月1日起至12月31日止。本报告财务资料已经审计,普华永道中天会计师事务所为本基金出具了无保留意见的审计报告,请投资者注意阅读。
本年度报告摘要摘自年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读年度报告正文。
1.2 目录
§1 重要提示及目录 2
§2 基金简介 4
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 5
§4 管理人报告 7
§5 托管人报告 9
§6 审计报告 10
§7 年度财务报表 10
§8 投资组合报告 18
§9 基金份额持有人信息 23
§10 开放式基金份额变动 23
§11 重大事件揭示 24
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 海富通收益
交易代码 519003
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2004年3月12日
报告期末基金份额总额 6,448,596,724.05份
2.2 基金产品说明
投资目标 建立随时间推移非负增长的收益增长线,运用优化组合保险机制实现风险预算管理,力争基金份额净值高于收益增长线水平。在此基础上,通过精选证券和适度主动地把握市场时机,将中国经济的高速成长转化为基金资产的长期稳定增值。
投资策略 整体投资策略分为三个层次:第一层次,以优化投资组合保险策略为核心,并结合把握市场时机,确定和调整基金资产在债券和股票间的配置比例,实现风险预算管理、降低系统性风险,保证基金投资目标的实现;第二层次,采用自上而下的策略,以久期管理为核心,从整体资产配置、类属资产配置和个券选择三个层次进行积极主动的债券投资管理,保证基金份额净值超越收益增长线;第三层次,从定价指标、盈利预测指标和流动性指标三个方面,积极主动精选个股和构建分散化的股票组合,控制非系统性风险,充分获取股市上涨收益。
业绩比较基准 40%MSCI China A+60%上证国债
风险收益特征 属于证券投资基金中风险较低的产品,追求在风险预算目标下基金资产增值的最大化。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 海富通基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
信息披露负责人 姓名 奚万荣 宁敏
联系电话 021-38650891 010-66594977
电子邮箱 wrxi@hftfund.com
tgxxpl@bank-of-china.com
客户服务电话 40088-40099 95566
传真 021-50479057 010-66594942
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告/半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.hftfund.com
基金年度报告/半年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人的住所
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
单位:人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2008年 2007年 2006年
本期已实现收益 -2,791,260,075.72 2,236,723,253.05 1,831,240,228.08
本期利润 -3,750,742,399.45 2,359,002,086.18 2,462,947,911.36
加权平均基金份额本期利润 -0.5590 0.5206 0.6347
本期基金份额净值增长率 -52.00% 109.04% 79.81%
3.1.2 期末数据和指标 2008年 2007年 2006年
期末可供分配基金份额利润 -0.4853 0.0679 0.5131
期末基金资产净值 3,319,273,808.87 8,246,951,163.74 2,956,891,599.60
期末基金份额净值 0.515 1.073 1.631
注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④
过去三个月 -5.85% 1.52% -3.69% 1.18% -2.16% 0.34%
过去六个月 -26.11% 1.64% -10.17% 1.13% -15.94% 0.51%
过去一年 -52.00% 1.97% -28.00% 1.16% -24.00% 0.81%
过去三年 80.29% 1.65% 53.90% 0.94% 26.39% 0.71%
自基金合同生效起至今 72.72% 1.35% 42.60% 0.81% 30.12% 0.54%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
海富通收益增长证券投资基金累计份额净值增长率及同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2004年3月12日至2008年12月31日)
注:1、按基金合同规定,本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期。本基金自2007年8月7日至2007年11月1日为持续营销后建仓期。建仓期满至今本基金的各项投资比例已达到基金合同有关投资范围的规定,即股票资产0-80%、债券资产20-100%,同时满足第18章(七)有关投资组合限制的各项比例要求。
2、为了能更公允地体现基金投资业绩,海富通基金管理有限公司自2007年1月1日起调整海富通收益基金业绩比较基准中股票部分的基准。原比较基准中的上证指数将调整为MSCI China A指数,相应的基准权重不变。
3.2.3 本基金自基金合同生效以来每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
海富通收益增长证券投资基金净值增长率与业绩比较基准历史收益率的对比图
注:图中列示的2004年度基金净值增长率按该年度本基金实际存续期3月12日(基金合同生效日)起至12月31日止计算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
单位:人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配
合计 备注
2008年 - - - -
2007年 15.550 2,622,846,727.27 633,286,907.67 3,256,133,634.94
2006年 0.600 242,521,327.59 9,793,326.97 252,314,654.56
合计 16.150 2,865,368,054.86 643,080,234.64 3,508,448,289.50
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
基金管理人海富通基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[2003]48号文批准,由海通证券股份有限公司和富通基金管理公司于2003年4月1日共同发起设立。本海富通收益增长证券投资基金是基金管理人管理的第二只开放式基金;除本基金外,基金管理人目前还管理着海富通精选证券投资基金、海富通股票证券投资基金、海富通货币市场证券投资基金、海富通强化回报混合型证券投资基金、海富通风格优势股票型证券投资基金、海富通精选贰号混合型证券投资基金、海富通中国海外精选股票型证券投资基金和海富通稳健添利债券型证券投资基金八只开放式基金。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
陈绍胜 本基金的基金经理 2004-3-12 2009-1-12 18年 博士,持有基金从业人员资格证书。历任香港英皇金融集团外汇投资经理、原上海万国证券公司证券分析师、海通证券交易总部投资经理。拥有中国证券业协会基金从业人员资格证书。2003年4月至2004年2月任海富通基金管理有限公司股票分析师、策略分析师,2004年3月至2009年1月任海富通收益基金基金经理。
注:1、任职日期和离任日期均指公司做出决定之日。
2、证券从业年限的计算标准:自参加证券行业的相关工作开始计算。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人认真遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同的规定,本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金资产,没有发生损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
公司自成立以来,就建立有公平交易制度,并通过系统控制和事前、事中、事后的监控确保公平交易制度的执行。中国证监会于2008 年3 月20 日颁布了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,公司根据该指导意见的具体要求,已完善现有的业务流程,建立了公平交易监控系统,并进行定期监控,以切实保护投资者的合法权益。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
根据本基金合同,公司旗下无投资风格与本基金相似的其他基金。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内,未发现本基金进行可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
2008年,上证指数的跌幅达到65%,创下了有史以来的最大年跌幅,超过了同期香港恒生指数和美国道琼斯指数的跌幅。市场出现单边下跌主要是由于投资者对全球金融危机和国内宏观经济形势变化、上市公司盈利预期下滑的担忧所致。08年上半年美国次贷危机逐步扩散,国际油价屡创新高,国内通货膨胀形势严峻,而到了下半年随着国际金融市场危机迅速恶化,全球经济增长快速下滑。我国宏观政策目标也由上半年的抑制通胀转变为大力刺激内需以保持经济稳定增长。九月份央行四年来首次下调人民币贷款利率,开始了降息的步伐,并且取消了银行信贷额度上限。管理层也开始救市,出台了印花税单边征收等利好,但市场依旧被悲观气氛笼罩,没有止住下跌的步伐,十月份上证指数出现了1994年8月以来的最大月跌幅。十一月国务院推出促进经济增长的十项措施,并宣布将在2010年底前共投资4万亿元,股市开始止跌企稳,市场信心有所恢复。
本基金在前三个季度的每一次增持都是负效应,而每一次减仓都显得尤为宝贵。考虑到未来经济下滑的可能性增大,会增加银行、地产的风险,本基金全年度从始至终低配了金融(特别是低配银行)、地产,也降低了上年度超配的资本货物的配置。与此同时,增持了商业、医药行业的配置,从而提高组合的防御性。进入第四季度之后,特别是国家"4万亿"投资计划出台之后,本基金大幅提高了股票仓位,主要增持与基建有关的行业,包括水泥、工程机械等。此外,本基金还提高了新能源的投资比重,为下一个年度预热。
本报告期内,基金净值增长率为-52.00%,而同期基金业绩比较基准收益率为-28.00%,基金净值落后业绩比较基准24个百分点,主要原因是在市场大跌过程中保持了较高的股票仓位。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
尽管2009年中国经济依然面临不确定性,但随着中央政府经济刺激政策陆续落实,加之银行信贷集中于年初发放的惯例,一二季度宏观经济有望相对于2008年第四季度的"停摆"状态有所复苏,由此将为A股市场带来机会。至于中国经济能否在下半年彻底走出低迷重回高速增长轨道尚取决于国内经济刺激政策效果、地产市场走势以及外需恢复情况。基于上述判断,本基金将重点关注以下投资主题:一是将受益于经济复苏的周期类公司;二是符合国家产业政策方向的行业和公司,如新能源产品提供商;三是估值具有相对优势的金融类公司;四是受经济周期影响较小的细分行业和公司。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人设立估值委员会,委员会成员具有3年以上的基金及相关行业工作经验、专业技术技能,并且能够在估值委员会相关工作中保持独立性。估值委员会负责制定、更新本基金管理人管理的基金的估值政策和程序。
估值委员会下设估值工作小组。估值工作小组充分听取相关部门的建议,并和相关托管人充分协商后,向估值委员会提交估值建议报告以及估值政策和程序评估报告,以便估值委员会决策。
估值政策经估值委员会审阅同意,并经本公司业务管理委员会批准后实施。
基金会计部按照批准后的估值政策进行估值。
除了投资总监外,其他基金经理不是估值委员会和估值工作小组的成员,不参与估值政策的决策。但是对于非活跃投资品种,基金经理可以向估值工作小组提供估值建议。
上述参与估值流程各方之间无任何重大利益冲突。
对于在交易所上市的证券,采用交易所发布的行情信息来估值。对于固定收益品种,采用证券投资基金估值工作小组免费提供的固定收益品种的估值处理标准。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
一、本基金本报告期内无应分配的收益。
二、已实施的利润分配:无。
三、不存在应分配但尚未实施的利润。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内,中国银行股份有限公司(以下称"本托管人")在海富通收益增长证券投资基金(以下称"本基金")的托管过程中,严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内,本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定,对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督,对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核,未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告(注:财务会计报告中的"金融工具风险及管理"部分未在托管人复核范围内)、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
§6 审计报告
普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出具了无保留意见的审计报告。
投资者可通过年度报告正文查看审计报告全文。
§7 年度财务报表
7.1资产负债表
会计主体:海富通收益增长证券投资基金
报告截止日:2008年12月31日
单位:人民币元
资 产 本期末
2008年12月31日 上年度末
2007年12月31日
资 产:
银行存款 443,263,851.25 28,571,425.46
结算备付金 11,583,253.20 11,695,905.77
存出保证金 2,024,871.38 5,920,737.05
交易性金融资产 2,907,252,082.27 7,679,784,412.47
其中:股票投资 2,153,157,082.27 5,708,924,426.87
基金投资 - -
债券投资 754,095,000.00 1,970,859,985.60
资产支持证券投资 - -
衍生金融资产 - 90,445,700.00
买入返售金融资产 - 300,000,570.00
应收证券清算款 - 223,172,665.07
应收利息 14,545,622.83 29,369,719.11
应收股利 - -
应收申购款 16,697.51 2,046,188.43
递延所得税资产 - -
其他资产 - -
资产总计 3,378,686,378.44 8,371,007,323.36
负债和所有者权益 本期末
2008年12月31日 上年度末
2007年12月31日
负 债:
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 43,757,395.81 -
应付赎回款 1,728,451.52 103,022,224.97
应付管理人报酬 4,321,365.98 10,294,161.36
应付托管费 720,227.68 1,715,693.52
应付销售服务费 - -
应付交易费用 6,012,955.99 6,142,928.85
应交税费 1,468,939.32 1,468,939.32
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 1,403,233.27 1,412,211.60
负债合计 59,412,569.57 124,056,159.62
所有者权益:
实收基金 6,448,596,724.05 7,687,226,876.69
未分配利润 -3,129,322,915.18 559,724,287.05
所有者权益合计 3,319,273,808.87 8,246,951,163.74
负债和所有者权益总计 3,378,686,378.44 8,371,007,323.36
注:报告截止日2008年12月31日,基金份额净值0.515元,基金份额总额6,448,596,724.05份。
7.2 利润表
会计主体:海富通收益增长证券投资基金
本报告期:2008年01月01日至2008年12月31日
单位:人民币元
项 目 本期
2008年01月01日至2008年12月31日 上年度可比期间
2007年01月01日至2007年12月31日
一、收入 -3,579,525,374.84 2,581,439,593.04
1.利息收入 51,153,023.53 37,590,438.44
其中:存款利息收入 3,255,098.36 5,099,623.45
债券利息收入 47,529,944.80 32,320,594.16
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 367,980.37 170,220.83
2.投资收益(损失以"-"填列) -2,672,940,156.24 2,415,353,419.18
其中:股票投资收益 -2,751,542,689.44 2,349,017,009.46
基金投资收益 - -
债券投资收益 44,789,992.66 -6,427,187.69
资产支持证券投资收益 - -
衍生工具收益 9,978,397.39 64,757,698.52
股利收益 23,834,143.15 8,005,898.89
3.公允价值变动收益(损失以"-"号填列) -959,482,323.73 122,278,833.13
4.汇兑收益(损失以"-"号填列) - -
5.其他收入(损失以"-"号填列) 1,744,081.60 6,216,902.29
二、费用(以"-"号填列) -171,217,024.61 -222,437,506.86
1.管理人报酬 -74,824,965.65 -76,915,228.66
2.托管费 -12,470,827.68 -12,819,204.65
3.销售服务费 - -
4.交易费用 -75,794,426.52 -110,962,510.25
5.利息支出 -7,597,486.09 -21,212,852.68
其中:卖出回购金融资产支出 -7,597,486.09 -21,212,852.68
6.其他费用 -529,318.67 -527,710.62
三、利润总额(亏损总额以"-"号填列) -3,750,742,399.45 2,359,002,086.18
减:所得税费用 - -
四、净利润(净亏损以"-"号填列) -3,750,742,399.45 2,359,002,086.18
7.3 所有者权益(基金净值)变动表
会计主体:海富通收益增长证券投资基金
本报告期:2008年01月01日至2008年12月31日
单位:人民币元
项目 本期
2008年01月01日至2008年12月31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值) 7,687,226,876.69 559,724,287.05 8,246,951,163.74
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润) - -3,750,742,399.45 -3,750,742,399.45
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(净值减少以"-"号填列) -1,238,630,152.64 61,695,197.22 -1,176,934,955.42
其中:1.基金申购款 292,553,394.56 -23,043,204.69 269,510,189.87
2.基金赎回款(以"-"号填列) -1,531,183,547.20 84,738,401.91 -1,446,445,145.29
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以"-"号填列) - - -
五、期末所有者权益(基金净值) 6,448,596,724.05 -3,129,322,915.18 3,319,273,808.87
项目 上年度可比期间
2007年01月01日至2007年12月31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净值) 1,812,453,833.48 1,144,437,766.12 2,956,891,599.60
二、本期经营活动产生的基金净值变动数(本期利润) - 2,359,002,086.18 2,359,002,086.18
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数
(减少以"-"号填列) 5,874,773,043.21 312,418,069.69 6,187,191,112.90
其中:1.基金申购款 10,554,750,585.46 994,353,677.09 11,549,104,262.55
2.基金赎回款 -4,679,977,542.25 -681,935,607.40 -5,361,913,149.65
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动(净值减少以"-"号填列) - -3,256,133,634.94 -3,256,133,634.94
五、期末所有者权益(基金净值) 7,687,226,876.69 559,724,287.05 8,246,951,163.74
7.4 报表附注
7.4.1本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策与最近一期年度报告相一致。
本报告期所采用的会计估计与最近一期年度报告不一致。
7.4.1.1 会计政策变更的说明
报告期内不存在会计政策变更。
7.4.1.2 会计估计变更的说明
根据中国证监会公告[2008]38号《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》,本基金自2008年9月16日起变更特殊事项停牌股票公允价值的确定方法,从按停牌前最后交易日的收盘价估值改按《中国证券业协会基金估值工作小组关于停牌股票估值的参考方法》提供的指数收益法估值。
上述会计估计变更导致本基金持有的特殊事项停牌股票的公允价值于2008年9月16日下调61,206,225.50元,相应调减本基金的净利润61,206,225.50元和基金资产净值61,206,225.50元。
7.4.1.3 差错更正的说明
报告期内不存在重大会计差错。
7.4.2 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
海富通基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国银行股份有限公司("中国银行") 基金托管人、基金代销机构
海通证券股份有限公司("海通证券") 基金管理人的股东、基金代销机构
富通基金管理公司(Fortis Investment Management S.A.) 基金管理人的股东
注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.3 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.3.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.3.1.1 股票交易
金额单位:人民币元
关联方名称 本期
2008年1月1日至2008年12月31日 上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
成交金额 占当期股票
成交总额的比例 成交金额 占当期股票
成交总额的比例
海通证券 5,783,944,208.67
20.07%
5,464,018,376.74 17.01%
7.4.3.1.2 权证交易
金额单位:人民币元
关联方名称 本期
2008年1月1日至2008年12月31日 上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
成交金额 占当期权证
成交总额的比例 成交金额 占当期权证
成交总额的比例
海通证券 20,306,943.33
21.78%
82,907,908.01 21.91%
7.4.3.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位:人民币元
关联方名称 本期
2008年1月1日至2008年12月31日
当期
佣金 占当期佣金总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣金总额的比例
海通证券 4,804,642.45
19.75%
1,259,850.55 20.98%
关联方名称 上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
当期
佣金 占当期佣金总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣金总额的比例
海通证券 4,436,646.16 16.86% 458,605.35 7.51%
注:上述佣金按市场佣金率计算,以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费、经手费和适用期间由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。债券交易不计佣金。
该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。
7.4.3.2 关联方报酬
7.4.3.2.1 基金管理费
单位:人民币元
项目 本期
2008年1月1日至2008年12月31日 上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
当期应支付的管理费 74,824,965.65 76,915,228.66
其中:当期已支付 70,503,599.67 66,621,067.30
期末未支付 4,321,365.98 10,294,161.36
注:
1、支付基金管理人海富通基金管理有限公司的管理费按前一日基金资产净值的年费率(1.5%)计提,逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为:日基金管理费=前一日基金资产净值 X 1.5% / 当年天数。
2、根据《海富通收益增长证券投资基金基金合同》的规定,如果本基金份额净值低于收益增长线,基金管理人将从下一日开始暂停收取管理人报酬,直至基金份额净值不低于收益增长线。
收益增长线为基金管理人通过风险预算管理和组合保险策略,建立的一条随时间推移呈现非负增长的安全收益增长曲线。收益增长线按日历计算的每180天调整一次,每期期初按照上期基金份额资产净值增长率的60%和上期期末日的收益增长线水平来确定当期期末日的收益增长线水平。当期任何一天的收益增长线水平为上期期末和当期期末的收益增长线水平的线性插值。如果上期基金份额资产净值为零增长或负增长,则当期收益增长线保持上期期末水平。如果当期基金分红,收益增长线水平在分红除权日(含分红除权日)扣除分红额度向下调整。收益增长线从本基金开放日起计算,第一期收益增长线水平固定为0.920元。
3、本基金在本年度基金份额净值高于收益增长线水平,管理人报酬按前一日基金资产净值1.5%的年费率计提(2007年度:同)。本基金截至2008年12月31日止的累计基金份额净值2.130元(2007年12月31日:2.688元),高于累计收益增长线水平1.295元(2007年12月31日:1.258元)。
7.4.3.2.2 基金托管费
单位:人民币元
项目 本期
2008年1月1日至2008年12月31日 上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
当期应支付的托管费 12,470,827.68 12,819,204.65
其中:当期已支付 11,750,600.00 11,103,511.13
期末未支付 720,227.68 1,715,693.52
注:支付基金托管人中国银行的基金托管费按前一日基金资产净值的年费率(0.25%)计提,逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为:日基金托管费=前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。
7.4.3.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位:人民币元
本期
2008年1月1日至2008年12月31日
银行间市场交易的
各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国银行 192,334,819.18 441,035,937.04 - - 1,066,400,000.00 655,648.22
上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
银行间市场交易的
各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国银行 360,436,092.74 421,372,649.17 - - 432,000,000.00 233,328.95
7.4.3.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.3.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本期及上年度可比期间基金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.4.3.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本期及上年度可比期间除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
7.4.3.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位:人民币元
关联方
名称 本期
2008年1月1日至2008年12月31日 上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
期末存款余额 当期存款利息收入 期末存款余额 当期存款利息收入
中国银行 443,263,851.25 3,056,061.51 28,571,425.46 4,692,543.76
注: 本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管,按银行同业利率计息。
7.4.3.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
金额单位:人民币元
本期
2008年1月1日至2008年12月31日
关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式 基金在承销期内买入
数量(单位:股/手) 总金额
海通证券 601898 中煤能源 首次公开发行 1,047,254 17,625,284.82
上年度可比期间
2007年1月1日至2007年12月31日
关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式 基金在承销期内买入
数量(单位:股/手) 总金额
海通证券 601601 中国太保 首次公开发行 638,742 19,162,260.00
海通证券 126005 07武钢债 公开发行 12,367 12,367,000.00
海通证券 601168 西部矿业 首次公开发行 201,121 2,711,111.08
海通证券 000616 亿城股份 公开增发 1,335,988 27,107,196.52
海通证券 126003 07云化债 公开发行 5,201 5,201,000.00
海通证券 601919 中国远洋 首次公开发行 389,480 3,302,790.40
海通证券 601808 中海油服 首次公开发行 557,960 7,521,300.80
注: 上述承销证券中,股票的数量单位为股,债券的数量单位为手。
7.4.4 期末(2008年12月31日)本基金持有的流通受限证券
7.4.4.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位:人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别:股票
证券
代码 证券
名称 成功
认购日 可流通日 流通受限类型 认购
价格 期末估值单价 数量
(单位:股) 期末
成本总额 期末
估值总额
600583 海油工程 08/12/31 09/12/31 非公开发行 11.55 11.57 5,000,000 57,750,000.00 57,850,000.00
000401 冀东水泥 08/06/30 09/07/01 非公开发行 11.83 9.90 5,000,000 59,150,000.00 49,500,000.00
注: 除上述股票外,本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
7.4.4.2 期末持有的暂时停牌股票
金额单位:人民币元
股票代码 股票名称 停牌日期 停牌原因 期末
估值单价 复牌日期 复牌
开盘单价 数量(股) 期末
成本总额 期末
估值总额
000652 泰达股份 08/12/30 资产重组 5.33 09/01/20 5.28 7,603,695 45,735,376.32 40,527,694.35
000792 盐湖钾肥 08/06/26 资产重组 56.78 08/12/26 78.23 993,790 84,400,776.54 56,427,396.20
注:本基金期末持有的青海盐湖钾肥股份有限公司股票自2008年12月26日复牌至2008年12月31日证券交易所闭市时连续跌停且成交量极低,故作为流通受限证券列示且于2008年12月31日采用指数收益法估值。该股票于2009年1月8日打开跌停板,当日的收盘价为每股37.99元。
7.4.4.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
本基金本报告期末无从事债券正回购交易作为抵押的债券,包括银行间市场债券正回购和交易所市场债券正回购。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 2,153,157,082.27 63.73
其中:股 票 2,153,157,082.27 63.73
2 固定收益投资 754,095,000.00 22.32
其中:债 券 754,095,000.00 22.32
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金融资产 - -
5 银行存款和结算备付金合计 454,847,104.45 13.46
6 其他资产 16,587,191.72 0.49
合 计 3,378,686,378.44 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位:人民币元
行业 公允价值 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 77,330,722.61 2.33
B 采掘业 351,796,168.55 10.60
C 制造业 842,202,779.01 25.37
C0 食品、饮料 - -
C1 纺织、服装、皮毛 - -
C2 木材、家具 - -
C3 造纸、印刷 - -
C4 石油、化学、塑胶、塑料 167,798,460.03 5.06
C5 电子 5,464,876.10 0.16
C6 金属、非金属 97,980,706.17 2.95
C7 机械、设备、仪表 233,376,156.95 7.03
C8 医药、生物制品 337,582,579.76 10.17
C99 其他制造业 - -
D 电力、煤气及水的生产和供应业 22,560,263.82 0.68
E 建筑业 90,010,106.00 2.71
F 交通运输、仓储业 97,446,736.63 2.94
G 信息技术业 141,301,749.46 4.26
H 批发和零售贸易 174,094,490.66 5.24
I 金融、保险业 150,583,938.91 4.54
J 房地产业 4,038,114.03 0.12
K 社会服务业 33,463,183.10 1.01
L 传播与文化产业 - -
M 综合类 168,328,829.49 5.07
合计 2,153,157,082.27 64.87
8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 000937 金牛能源 9,182,520 128,555,280.00 3.87
2 600415 小商品城 1,728,293 94,848,719.84 2.86
3 601186 中国铁建 8,965,150 90,010,106.00 2.71
4 002038 双鹭药业 2,150,420 78,877,405.60 2.38
5 601318 中国平安 2,799,913 74,449,686.67 2.24
6 600089 特变电工 3,038,491 72,559,165.08 2.19
7 000063 中兴通讯 2,537,654 69,024,188.80 2.08
8 600276 恒瑞医药 1,698,058 65,392,213.58 1.97
9 600062 双鹤药业 2,606,690 62,795,162.10 1.89
10 600583 海油工程 5,000,000 57,850,000.00 1.74
注:投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细,应阅读登载于www.hftfund.com网站的年度报告正文。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例(%)
1 600030 中信证券 826,494,445.63 10.02
2 600000 浦发银行 536,544,675.01 6.51
3 601628 中国人寿 517,619,490.66 6.28
4 600036 招商银行 472,546,654.63 5.73
5 600019 宝钢股份 465,829,338.24 5.65
6 000002 万 科A 359,562,711.17 4.36
7 600005 武钢股份 341,544,133.41 4.14
8 000983 西山煤电 299,166,273.10 3.63
9 600016 民生银行 271,472,206.70 3.29
10 600383 金地集团 261,982,117.07 3.18
11 601398 工商银行 248,984,095.82 3.02
12 600015 华夏银行 233,182,677.60 2.83
13 600028 中国石化 222,132,198.92 2.69
14 600050 中国联通 214,353,709.05 2.60
15 600583 海油工程 201,379,528.97 2.44
16 600048 保利地产 198,139,207.51 2.40
17 601186 中国铁建 192,157,524.27 2.33
18 601318 中国平安 173,068,829.09 2.10
19 601766 中国南车 172,772,414.18 2.09
20 000858 五 粮 液 162,531,157.63 1.97
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例(%)
1 600030 中信证券 1,088,170,698.94 13.19
2 601628 中国人寿 592,436,166.81 7.18
3 600000 浦发银行 435,898,910.47 5.29
4 600036 招商银行 386,707,455.70 4.69
5 600019 宝钢股份 385,826,042.54 4.68
6 000858 五 粮 液 384,721,063.97 4.67
7 000002 万 科A 342,122,713.18 4.15
8 600028 中国石化 304,491,572.52 3.69
9 600005 武钢股份 279,479,556.38 3.39
10 601318 中国平安 269,024,251.52 3.26
11 600383 金地集团 225,428,457.20 2.73
12 000983 西山煤电 212,756,005.22 2.58
13 600016 民生银行 208,141,310.50 2.52
14 601398 工商银行 203,849,778.84 2.47
15 600050 中国联通 196,953,878.54 2.39
16 000768 西飞国际 194,318,814.52 2.36
17 601088 中国神华 191,418,125.96 2.32
18 600015 华夏银行 190,996,223.74 2.32
19 600111 包钢稀土 177,963,974.12 2.16
20 601766 中国南车 177,759,573.55 2.16
21 600048 保利地产 171,101,130.91 2.07
22 600087 长航油运 169,394,384.17 2.05
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位:人民币元
买入股票成本(成交)总额 14,731,561,809.40
卖出股票收入(成交)总额 14,579,914,151.05
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位:人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 30,132,000.00 0.91
2 央行票据 408,560,000.00 12.31
3 金融债券 315,403,000.00 9.50
其中:政策性金融债 315,403,000.00 9.50
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 可转债 - -
7 其他 - -
合计 754,095,000.00 22.72
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
金额单位:人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 0801017 08央票17 2,000,000.00 212,780,000.00 6.41
2 0801095 08央票95 2,000,000.00 195,780,000.00 5.90
3 020212 02国开12 1,100,000.00 112,893,000.00 3.40
4 080221 08国开21 1,000,000.00 101,370,000.00 3.05
5 080404 08农发04 1,000,000.00 101,140,000.00 3.05
8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 报告期内本基金投资的中兴通讯(000063)于2008年10月7日发布《关于财政部驻深圳市财政监察专员办事处2007年度会计信息质量检查结论和处理决定的公告》,中兴通讯因其2007年度会计信息质量问题被处以行政罚款金额计人民币16万元整并补缴企业所得税人民币380万元。
对该股票投资决策程序的说明:该股票根据股票池审批流程后进入本基金备选库,根据核心股票池审批流程后进入本基金管理人核心股票池,由研究员定期跟踪并分析。《关于财政部驻深圳市财政监察专员办事处2007年度会计信息质量检查结论和处理决定的公告》公布后,本基金管理人对该上市公司进行了进一步了解和分析,认为此事项对上市公司财务状况、经营成果和现金流量未产生重大的实质性影响,因此,没有改变本基金管理人对该上市公司的投资判断。
其余九名证券的发行主体没有出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.9.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
8.9.3 其他资产构成
单位:人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 2,024,871.38
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 14,545,622.83
5 应收申购款 16,697.51
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
合计 16,587,191.72
8.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值 占基金资产净值比例(%) 流通受限情况说明
1 600583 海油工程 57,850,000.00 1.74 非公开发行
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位:份
持有人户数(户) 户均持有的基金份额 持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额 占总份额比例 持有份额 占总份额比例
284,104 22,698.01 457,956,276.71 7.10% 5,990,640,447.34 92.90%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持有本开放式基金 416,304.57 0.01%
§10 开放式基金份额变动
单位:份
基金合同生效日(2004年3月12日)基金份额总额 13,073,674,692.30
报告期期初基金份额总额 7,687,226,876.69
报告期期间基金总申购份额 292,553,394.56
报告期期间基金总赎回份额 -1,531,183,547.20
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列) -
报告期期末基金份额总额 6,448,596,724.05
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内,基金管理人、基金托管人的基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期无基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内,本基金未改聘为其审计的会计师事务所。本年度支付的审计费用是12万元。目前事务所已提供审计服务的连续年限是5年。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本基金的管理人、托管人及其高级管理人员报告期内未受监管部门的稽查或处罚。
11.7 本期基金租用证券公司交易单元的有关情况
金额单位:人民币元
券商名称 交易单元数量 股票交易 债券回购
成交金额 占当期股票
成交总额的比例 成交金额 占当期债券回购
成交总额的比例
海通证券 2 5,783,944,208.67 20.07% - -
华泰证券 2 2,401,974,730.79 8.34% - -
长江证券 1 2,033,357,820.48 7.06% 70,000,000.00 6.60%
中信建投 1 1,587,441,917.71 5.51% - -
中银国际 1 2,787,540,438.03 9.67% - -
广发证券 2 1,210,920,860.35 4.20% - -
申银万国 1 1,816,983,424.05 6.31% 200,000,000.00 18.87%
国泰君安 1 1,213,867,651.78 4.21% 53,000,000.00 5.00%
大鹏证券 1 - - - -
兴业证券 2 567,260,527.01 1.97% - -
联合证券 1 2,666,520,357.23 9.25% 137,000,000.00 12.92%
招商证券 1 - - - -
中信证券 1 - - - -
平安证券 1 2,716,381,808.53 9.43% 400,000,000.00 37.74%
中信万通 1 4,030,952,247.36 13.99% 200,000,000.00 18.87%
国金证券 1 - - - -
德邦证券 1 - - - -
银河证券 1 - - - -
券商名称 权证交易 债券交易 应支付该券商的佣金 备注
成交金额 占当期权证
成交总额的比例 成交金额 占当期债券
成交总额的比例 佣金 占当期佣金
总量的比例
海通证券 20,306,943.33 21.78% 262,682,574.20 44.87% 4,804,642.45 19.75%
华泰证券 - - 237,701,304.88 40.60% 2,003,136.71 8.23%
长江证券 - - - - 1,728,350.42 7.10%
中信建投 - - - - 1,289,808.10 5.30%
中银国际 - - 56,465,140.90 9.65% 2,369,399.54 9.74%
广发证券 - - - - 1,028,759.59 4.23%
申银万国 - - - - 1,544,427.52 6.35%
国泰君安 - - - - 1,031,785.80 4.24%
大鹏证券 - - - - - -
兴业证券 72,936,735.69 78.22% - - 526,545.29 2.16%
联合证券 - - - - 2,266,544.34 9.32%
招商证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
平安证券 - - - - 2,308,905.02 9.49%
中信万通 - - 28,566,986.70 4.88% 3,426,291.08 14.08%
国金证券 - - - - - -
德邦证券 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
注:报告期内本基金租用证券公司交易单元新增3个,分别是国金证券、德邦证券和银河证券上海证券交易所交易单元各1个。
(1)交易单元的选择标准
本基金的管理人对证券公司的综合实力及声誉评估、研究水平评估和综合服务支持评估三个部分进行打分,进行主观性评议,独立的评分,形成证券公司排名及交易单元租用意见。
(2)交易单元的选择程序
本基金的管理人按照如下程序进行交易单元的选择:
<1> 推荐。投资部业务人员推荐,经投资部部门会议讨论,形成重点评估的证券公司备选池,从中进行甄选。原则上,备选池中的证券公司个数不得少于最后选择个数的200%。
<2> 甄选。由投资部全体业务人员遵照《海富通基金管理有限公司证券公司评估系统》的规定,进行主观性评议,独立的评分,形成证券公司排名及交易单元租用意见,并报公司业务管理委员会核准。
<3> 核准。在完成对证券公司的初步评估、甄选和审核后,由基金管理人的业务管理委员会核准。
投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人海富通基金管理有限公司。
客户服务中心电话:40088-40099
网址:www.hftfund.com
海富通基金管理有限公司
二〇〇九年三月二十六日