汇添富黄金及贵金属证券投资基金
(LOF)2018 年第 1 季度报告
2018年03月31日
基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：2018年04月21日
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年4月19日复核了本报
告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2018年1月1日起至3月31日止。
§2 基金产品概况
2.1 基金基本情况
基金简称 汇添富黄金及贵金属(QDII-LOF-FOF)
场内简称 添富贵金
交易代码 164701
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2011年08月31日
报告期末基金份额总额 295,480,917.46份
深入研究影响黄金及其他贵金属(如白银、铂金、钯
金等)价格的主要因素，把握不同品种贵金属的长期
投资目标 价格趋势和短期市场波动，通过主动投资于有实物
黄金或其他实物贵金属支持的交易所交易基金
(ETF)，在严格控制风险的前提下，力争基金收益率
超越同期黄金价格走势。
综合考虑国际政治、经济、汇市、战争、主要国家
货币和利率政策、贵金属市场供求等多方面因素，
本基金重点投资于境外上市有实物黄金或其他实物
投资策略 贵金属支持的交易所交易基金(ETF)，长期持有结合
动态调整。本基金主要投资策略包括贵金属资产配
置策略、交易所交易基金(ETF)投资策略、货币市场
工具投资策略以及金融衍生工具投资策略。
第2页共11页
伦敦金价格折成人民币后的收益率(伦敦金每日价
格采用伦敦金下午定盘价
业绩比较基准 (LondonGoldPricePMFix)，人民币汇率以报告
期末最后一个估值日中国人民银行或其授权机构公
布的人民币汇率中间价为准。)
本基金为基金中基金，属于证券投资基金中较高预
风险收益特征 期风险、较高预期收益的品种，主要投资于境外有
实物黄金或其他实物贵金属支持的交易所交易基金
(ETF)，其预期风险收益水平与黄金价格相似。
基金管理人 汇添富基金管理股份有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
注：本基金为LOF基金，在深交所简称为“添富贵金”。
2.2 境外投资顾问和境外资产托管人
项目 境外资产托管人
中文 布朗兄弟哈里曼银行
名称
英文 Brown BrothersHarriman& Co.
注册地址 140BroadwayNewYork, NY10005
办公地址 140BroadwayNewYork, NY10005
邮政编码 NY10005
注：本基金无境外投资顾问。
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币
元
主要财务指标 报告期(2018年01月01日- 2018年03月31日)
1.本期已实现收益 -1,305,997.60
2.本期利润 -4,188,131.74
3.加权平均基金份额 -0.0140
本期利润
4.期末基金资产净值 175,148,368.41
5.期末基金份额净值 0.593
注：１、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。２、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
第3页共11页
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
净值增长 业绩比 业绩比较基
阶 净值增 率标准差 较基准 准收益率标 ①－③ ②－④
段 长率① ② 收益率 准差④
③
过
去 -
三 2.31% 0.71% -1.32% 0.62% -0.99% 0.09%
个
月
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2011年8月31日）起6个月，建仓结束时各项
资产配置比例符合合同规定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
汇添富黄 2012年 国籍：中国，
赖中立 金及贵金 11月1日 11年 学历：北京
属基金 大学中国经
第4页共11页
(LOF)的基 济研究中心
金经理、 金融学硕士，
汇添富恒 相关业务资
生指数分 格：证券投
级 资基金从业
（QDII） 资格。从业
基金、汇 经历：曾任
添富深证 泰达宏利基
300ETF基 金管理有限
金、汇添 公司风险管
富深证 理分析师。
300ETF联 2010年8月
接基金、 加入汇添富
汇添富中 基金管理股
证环境治 份有限公司，
理指数 历任金融工
（LOF）基 程部分析师、
金、汇添 基金经理助
富优选回 理。
报混合基 2012年
金、汇添 11月1日至
富中证港 今任汇添富
股通高股 黄金及贵金
息投资指 属基金
数（LOF） (LOF)的基
基金的基 金经理，
金经理。 2014年
3月6日至
今任汇添富
恒生指数分
级（QDII）
基金的基金
经理，
2015年
1月6日至
今任汇添富
深证
300ETF基金、
汇添富深证
300ETF基金
联接基金的
基金经理，
2015年
5月26日至
2016年
第5页共11页
7月13日任
汇添富香港
优势混合基
金的基金经
理，
2016年
12月29日
至今任汇添
富中证环境
治理指数
（LOF）基
金的基金经
理，
2017年
5月18日至
今任汇添富
优选回报混
合基金的基
金经理，
2017年
11月24日
至今担任汇
添富中证港
股通高股息
投资指数
（LOF）基
金的基金经
理。
注：1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离职日期”为根据公司决议确定的解聘日期；
2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期；
3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介
注：本基金无境外投资顾问。
4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明
本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在 第6页共11页
严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
4.4 公平交易专项说明
4.4.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人高度重视投资者利益保护，根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规，借鉴国际经验，建立了健全、有效的公平交易制度体系，形成涵盖开放式基金、特定客户资产管理以及社保与养老委托资产的投资管理，涉及交易所市场、银行间市场等各投资市场，债券、股票、回购等各投资标的，并贯穿分工授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估、监督检查各环节的公平交易机制。
本报告期内，基金管理人对公平交易制度和公平交易机制实现了流程优化和进一步系统化，确保全程嵌入式风险控制体系的有效运行，包括投资独立决策、研究公平分享、集中交易公平执行、交易严密监控和报告及时分析等在内的公平交易各环节执行情况良好。
本报告期内，通过投资交易监控、交易数据分析以及专项稽核检查，本基金管理人未发现任何违反公平交易的行为。
4.4.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的交易次数为1次，由于组合投资策略导致，并经过公司内部风控审核。经检查和分析未发现异常情况。
4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
2018年一季度，全球黄金市场波动较小，纽约Comex金价从2017年12月底的1305美元小
幅上涨，至2018年3月底上涨至1329美元，涨幅为1.88%。
2018 年一季度，黄金价格主要由两方面因素影响。一方面，美国经济持续表现出色，非农就
业人口的数据显示美国经济的强劲复苏，同时美联储按照既定步伐加息，对黄金价格有一定的压制作用；另一方面，美国10年期国债收益率大幅上行，利率冲击引起风险资产震荡，叠加美国财长对对弱势美元的表态，导致全球风险资产在1季度有巨大的波动，再加上中美两国的贸易争端，市场避险需求急剧上升，风险资产的回调给黄金带来了上涨的机会。
考虑到当前影响黄金价格的几大因素，我们维持相对保守的观点，整个一季度，本基金维持合同范围内较低的仓位。
本基金一季度份额净值增长率-2.31%，同期业绩比较基准收益率-1.32%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
第7页共11页
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序
号 项目 金额（人民币元） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 - 0.00
其中：普通股 - 0.00
优先股 - 0.00
存托凭证 - 0.00
房地产信托凭 - 0.00
证
2 基金投资 161,170,363.04 90.91
3 固定收益投资 - 0.00
其中：债券 - 0.00
资产支持证券 - 0.00
4 金融衍生品投资 - 0.00
其中：远期 - 0.00
期货 - 0.00
期权 - 0.00
权证 - 0.00
5 买入返售金融资产 - 0.00
其中：买断式回购的 - 0.00
买入返售金融资产
6 货币市场工具 - 0.00
7 银行存款和结算备付 15,969,966.33 9.01
金合计
8 其他资产 138,639.94 0.08
9 合计 177,278,969.31 100.00
5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布
注：本基金本报告期末未持有股票以及存托凭证。
5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合
注：本基金本报告期末未持有股票以及存托凭证。
5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投
资明细
注：本基金本报告期末未持有股票以及存托凭证。
5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合
第8页共11页
注：本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
注：本基金本报告期末未持有债券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明
细
注：本基金本报告期末未持有金融衍生品。
5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
基金 基金 运作 公允价值 占基金资产净
序号 名称 类型 方式 管理人 （人民币 值
元） 比例（%）
StateStr
1 SPDRGOLD ETF 契约型开放 eetBank 28,475,283 16.26
SHARES 式 andTrust .56
Company
JB Swiss& G
2 PHYSICAL ETF 契约型开放 lobalAss 27,955,006 15.96
GOLDFND 式 etManage .17
ment
ETFSGOLD 契约型开放 ETFsSecu 27,432,087
3 TRUST ETF 式 rititesU .77 15.66
S (LLC)
UBSIS- UBSFund
4 GOLDCHF ETF 契约型开放 Managemen 26,806,368 15.30
HEDG 式 t(Switze .01
rland)AG
SPROTT 契约型开放 SprottAs 25,686,888
5 PHYSICAL ETF 式 setManag .50 14.67
GOLD ementLP
ISHARES 契约型开放 BlackRoc 24,814,729
6 GOLD ETF 式 kFund Ad .03 14.17
TRUST visors
5.10 投资组合报告附注
5.10.1
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一 第9页共11页
年内受到公开谴责、处罚的情况。
5.10.2
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.10.3 其他资产构成
序号 名称 金额（人民币元）
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,999.20
5 应收申购款 136,640.74
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 138,639.94
5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末未持有股票。
5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
本基金本报告期末未持有股票。
§6 开放式基金份额变动
单位：
份
报告期期初基金份额总额 310,880,809.76
报告期期间基金总申购份额 10,070,455.20
减:报告期期间基金总赎回份额 25,470,347.50
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"- -
"填列）
报告期期末基金份额总额 295,480,917.46
注：总申购份额含红利再投份额。
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
注：本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
第10页共11页
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
注：无。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1、中国证监会批准汇添富黄金及贵金属证券投资基金（LOF）募集的文件；
2、《汇添富黄金及贵金属证券投资基金（LOF）基金合同》；
3、《汇添富黄金及贵金属证券投资基金（LOF）托管协议》；
4、基金管理人业务资格批件、营业执照；
5、报告期内汇添富黄金及贵金属证券投资基金（LOF）在指定报刊上披露的各项公告；
6、中国证监会要求的其他文件。
9.2 存放地点
上海市富城路99号震旦国际大厦19-22楼汇添富基金管理股份有限公司
9.3 查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅，
还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918查询相关信息。
汇添富基金管理股份有限公司
2018年04月21日
第11页共11页
点击查看>>
附件
