国投瑞银瑞利灵活配置混合型证券投资基金（LOF）（国投瑞银瑞利混合（LOF）A）基金产品资料概要更
新

编制日期：2024年6月26日
送出日期：2024年6月27日

本概要提供本基金的重要信息，是招募说明书的一部分。作出投资决定前，请阅读完整的招募说明书等销售文件。一、产品概况

基金简称 国 投 瑞 银 瑞 利 混 合 基金代码 161222

（LOF）

下属基金简称 国 投 瑞 银 瑞 利 混 合 下属基金代码 161222

（LOF）A

基金管理人 国投瑞银基金管理有限 基金托管人 中国银行股份有限公司
公司

基金合同生效日 2015-02-05 上市交易所及上 深 圳 证 券 交 易 所
市日期 2015-05-04

基金类型 混合型 交易币种 人民币

运作方式 普通开放式 开放频率 每个开放日

开始担任本基金 2016-07-26

基金经理 綦缚鹏 基金经理的日期

证券从业日期 2003-05-01

《基金合同》生效后，连续 20 个工作日出现基金份额持有人数量不满
200 人或者基金资产净值低于 5000 万元情形的，基金管理人应当在
其他 定期报告中予以披露；连续 60 个工作日出现前述情形的，基金管理人
应当向中国证监会报告并提出解决方案。法律法规或监管部门另有规
定时，从其规定。

注：1、国投瑞银瑞利灵活配置混合型证券投资基金（LOF）由国投瑞银瑞利灵活配置混合
型证券投资基金自 2016 年 8 月 5 日转型而来。

2、本基金场内简称：国投瑞利 LOF。
二、基金投资与净值表现
(一) 投资目标与投资策略

投资目标 在有效控制风险的前提下，通过股票与债券等资产的合理配置，力争
基金资产的持续稳健增值。

本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法上市
投资范围 的股票（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准发行上市的股
票、存托凭证）、债券（包括国债、央行票据、金融债、企业债、公
司债、可转债（含可分离交易可转换债券）、次级债、短期融资券、


中期票据、中小企业私募债券等）、资产支持证券、债券回购、银行
存款、货币市场工具、股指期货、国债期货、权证以及法律法规或中
国证监会允许基金投资的其它金融工具（但须符合中国证监会的相关
规定）。

基金的投资组合比例为：股票资产（含存托凭证）占基金资产的比例
范围为0%-95%；投资于权证的比例不超过基金资产的3%。每个交易
日日终在扣除国债期货和股指期货合约需缴纳的交易保证金后，现金
或到期日在一年以内的政府债券投资比例合计不低于基金资产净值的
5%。其中，上述现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履
行适当程序后，可以将其纳入投资范围。

1、类别资产配置：本基金根据各类资产的市场趋势和预期收益风险的
比较判别，对股票、债券及货币市场工具等类别资产的配置比例进行
动态调整，以期在投资中达到风险和收益的优化平衡。

2、股票投资管理：（1）行业配置策略：在进行行业配置时，将采用
自上而下与自下而上相结合的方式确定行业权重。在投资组合管理过
程中，基金管理人也将根据宏观经济形势以及各个行业的基本面特征
对行业配置进行持续动态地调整。

（2）优选个股策略：本基金将采用定量与定性分析相结合的方式确定
股票初选库，个股基本面分析的主要内容包括价值评估、成长性评估、
现金流预测和行业环境评估等，采用现金流贴现股票估值模型，构建
及调整投资组合，进行权证投资管理。

（3）存托凭证投资策略：本基金将根据本基金的投资目标和股票投资
策略，基于对基础证券投资价值的深入研究判断，进行存托凭证的投
主要投资策略 资。

3、股指期货投资策略：为更好地实现投资目标，本基金在注重风险管
理的前提下，以套期保值为目的，适度运用股指期货。

4、折价与套利策略：本基金在综合分析可转债的股性特征、债性特征、
流动性等因素的基础上，采用定价模型等数量化估值工具评定其投资
价值，审慎筛选其中安全边际较高、发行条款相对优惠、流动性良好，
以及基础股票基本面优良的品种进行投资。本基金通过对相关行业及
主题的研究精选，以及对相关个股基本面的细致分析，结合定向增发
一二级市场价差的大小，理性做出投资决策。本基金将积极寻找大宗
交易机会，并综合考虑股票基本面因素、折价情况、交易数量、二级
市场价格与流动性、交易对手方等多种因素，合理进行投资决策。

5、债券投资管理：本基金采取“自上而下”的债券分析方法，确定债
券投资组合，并管理组合风险。

6、国债期货投资策略：为更好地实现投资目标，本基金在注重风险管
理的前提下以套期保值为目的，适度运用国债期货。

业绩比较基准 沪深300指数收益率×50%＋中债综合指数收益率×50%

本基金为混合型基金，属于中高风险、中高收益的基金品种，其预期
风险和预期收益高于债券型基金和货币市场基金，低于股票型基金。
根据2017年7月1日施行的《证券期货投资者适当性管理办法》，基金
风险收益特征 管理人和销售机构已对本基金重新进行风险评级，风险评级行为不改
变本基金的实质性风险收益特征，但由于风险等级分类标准的变化，
本基金的风险等级表述可能有相应变化，具体风险评级结果应以基金
管理人和销售机构提供的评级结果为准。

注：详见《国投瑞银瑞利灵活配置混合型证券投资基金（LOF）招募说明书》第九部分“基金的投资”。

(二) 投资组合资产配置图表/区域配置图表
投资组合资产配置图表

数据截止日期：2024-03-31

0.05% 其他资产

0.06% 固定收益投资

9.30% 买入返售金融资
产

22.99% 银行存款和结
算备付金合计

67.60% 权益投资

(三) 自基金合同生效以来基金每年的净值增长率及与同期业绩比较基准的比较
图

数据截止日期：2023-12-31

50.00%

40.00%

30.00%

20.00%

10.00%

0.00%

-10.00%

-20.00% 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023

净值增长率 5.30% -2.08% 19.52% -15.86% 37.71% 39.88% 28.51% -4.38% -5.38%

业绩基准收益率 8.27% -6.01% 8.60% -11.03% 17.99% 13.50% -1.21% -10.80% -4.68%

注：基金的过往业绩不代表未来表现。
三、投资本基金涉及的费用
（一）基金销售相关费用
以下费用在认购/申购/赎回基金过程中收取：

费用类型 份额（S）或金额（M） 收费方式/费率 备注
/持有期限（N）


M < 100 万元 1.50% 场外份额
申购费（前收费） 100 万元 ≤ M < 500 万元 1.00% 场外份额
M ≥ 500 万元 1000 元/笔 场外份额
N < 7 天 1.50% 场外份额
7 天 ≤ N < 30 天 0.75% 场外份额
30 天 ≤ N < 365 天 0.50% 场外份额
赎回费 365 天 ≤ N < 730 天 0.25% 场外份额
N ≥ 730 天 0.00% 场外份额
N < 7 天 1.50% 场内份额
N ≥ 7 天 0.50% 场内份额

注：1、本基金A类基金份额场内申购费率由基金场内代销机构参照A类基金份额场外申购费率执行。投资人在一天之内如果有多笔申购，适用费率按单笔分别计算。A类基金份额的申购费用由申购A类基金份额的申购人承担，不列入基金资产，申购费用用于本基金的市场推广、登记和销售。
2、A类基金份额场内赎回费用由赎回场内A类基金份额的基金赎回人承担，赎回费用全部归入基金财产。场内投资人份额持有时间记录规则以登记结算机构最新业务规则为准，具体持有时间以登记结算机构系统记录为准。
3、A类基金份额场外赎回费用由赎回场外A类基金份额的基金赎回人承担，在场外赎回的A类基金份额，对份额存续时间小于30个自然日的，赎回费用全部归基金财产，对份额存续时间小于3个自然月的，赎回费用的75%归基金财产，对份额存续时间小于6个自然月的，赎回费用的50%归基金财产，对份额存续时间大于等于6个自然月的，赎回费用的25%归基金财产，其余用于支付市场推广、注册登记费和其他必要的手续费。
4、A类基金份额场内交易费用以证券公司实际收取为准。
5、①申购费用适用比例费率时，本基金A类基金份额申购份额的计算方式如下：净申购金额＝申购金额/(1＋申购费率)；申购费用＝申购金额－净申购金额；申购份额＝净申购金额/申购当日A类基金份额净值；
②申购费用为固定金额时，本基金A类基金份额申购份额的计算方式如下：申购费用=固定金额；净申购金额=申购金额－申购费用；申购份额＝净申购金额/申购当日A类基金份额净值。
6、本基金A类基金份额净赎回金额的计算方式如下：赎回金额＝赎回份额×赎回当日A类基金份额净值；赎回费＝赎回份额×赎回当日A类基金份额净值×赎回费率；净赎回金额＝赎回金额－赎回费。
（二）基金运作相关费用
以下费用将从基金资产中扣除：

费用类别 收费方式/年费率或金额 收费方

管理费 1.20% 基金管理人、销售机构

托管费 0.20% 基金托管人

审计费用 100,000.00 会计师事务所


信息披露费 120,000.00 规定披露报刊

《基金合同》生效后与基金相关的律

师费、基金份额持有人大会费用、基

金的证券交易费用、基金的银行汇划

费用、基金相关账户的开户及维护费

其他费用 用等费用，以及按照国家有关规定和 相关服务机构

《基金合同》约定，可以在基金财产

中列支的其他费用。费用类别详见本

基金《基金合同》及《招募说明书》

或其更新。

注：1、本基金交易证券、基金等产生的费用和税负，按实际发生额从基金资产扣除。
2、本基金运作相关费用为年金额的，为基金整体承担费用，且年金额为预估值，最终实际金额以基金定期报告披露为准。
（三）基金运作综合费用测算
若投资者认购/申购本基金份额，在持有期间，投资者需支出的运作费率如下表：

基金运作综合费率（年化）

1.41%

注：基金管理费率、托管费率为基金现行费率，其他运作费用以最近一次基金年报披露的相关数据为基准测算。
四、风险揭示与重要提示
（一）风险揭示

本基金不提供任何保证。投资者可能损失本金。投资有风险，投资者购买基金时应认真阅读本基金的《招募说明书》等销售文件。

1、本基金的特定风险

本基金的投资范围包括中小企业私募债券，该券种具有较高的流动性风险和信用风险，可能增加本基金总体风险水平。

2、股指期货、国债期货等金融衍生品投资风险。

投资于衍生品需承受市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险和法律风险等。由于衍生品通常具有杠杆效应，价格波动比标的工具更为剧烈，有时候比投资标的资产要承担更高的风险。并且由于衍生品定价相当复杂，不适当的估值有可能使基金资产面临损失风险。
股指期货、国债期货采用保证金交易制度，由于保证金交易具有杠杆性，当出现不利行情时，标的资产价格的微小变动就可能会使投资者权益遭受较大损失。股指期货、国债期货采用每日无负债结算制度，如果没有在规定的时间内补足保证金，按规定将被强制平仓，可能给投资带来重大损失。

3、存托凭证投资风险

本基金的投资范围包括存托凭证，除承担境内上市交易股票投资的共同风险外，本基金还将面临中国存托凭证价格大幅波动甚至出现较大亏损的风险，以及与中国存托凭证发行机制相关的风险，包括存托凭证持有人与境外基础证券发行人的股东在法律地位、享有权利等方面存在差异可能引发的风险；存托凭证持有人在分红派息、行使表决权等方面的特殊安排可能引发的风险；存托协议自动约束存托凭证持有人的风险；因多地上市造成存托凭证价格差异以及波动的风险；存托凭证持有人权益被摊薄的风险；存托凭证退市的风险；已在境外上市的基础证券发行人，在持续信息披露监管方面与境内可能存在差异的风险；境内外法律制度、监管环境差异可能导致的其他风险。

4、启用侧袋机制的风险

当本基金启用侧袋机制时，实施侧袋机制期间，侧袋账户份额将停止披露基金份额净值，
并不得办理申购、赎回和转换。因特定资产的变现时间具有不确定性，最终变现价格也具有不确定性并且有可能大幅低于启用侧袋机制时的特定资产的估值，基金份额持有人可能因此面临损失。

5、投资组合的风险

本基金的证券投资组合所面临的风险主要包括市场风险、信用风险及流动性风险。

6、开放式基金共有的风险：如合规性风险、管理风险、操作风险、其他风险。
（二）重要提示

中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。

基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。

基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同的当事人。
各方当事人同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议，如经友好协商未能解决的，任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会进行仲裁，仲裁地点为北京。仲裁裁决是终局性的并对各方当事人具有约束力，仲裁费用和律师费用由败诉方承担。

基金产品资料概要信息发生重大变更的，基金管理人将在三个工作日内更新，其他信息发生变更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件内容相比基金的实际情况可能存在一定的滞后，如需及时、准确获取基金的相关信息，敬请同时关注基金管理人发布的相关临时公告等。
五、其他资料查询方式

以下资料详见国投瑞银基金管理有限公司官方网站［www.ubssdic.com］［客服电话：400-880-6868、0755-83160000］

《国投瑞银瑞利灵活配置混合型证券投资基金（LOF）基金合同》

《国投瑞银瑞利灵活配置混合型证券投资基金（LOF）托管协议》

《国投瑞银瑞利灵活配置混合型证券投资基金（LOF）招募说明书》

定期报告，包括基金季度报告、中期报告和年度报告

基金份额净值

基金销售机构及联系方式

其他重要资料
点击查看>>  附件