国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)
2016 年半年度报告
2016 年 6 月 30 日
基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一六年八月二十六日
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1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年
度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 8 月 25 日
复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告
等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2016 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。
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1.2 目录
1 重要提示及目录....................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示.......................................................................................................................................... 2
1.2 目录.................................................................................................................................................. 3
2 基金简介................................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况................................................................................................................................... 5
2.2 基金产品说明.................................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人.............................................................................................................. 5
2.4 信息披露方式.................................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料.................................................................................................................................. 6
3 主要财务指标和基金净值表现............................................................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标.............................................................................................................. 6
3.2 基金净值表现.................................................................................................................................. 7
4 管理人报告............................................................................................................................................... 8
4.1 基金管理人及基金经理情况.......................................................................................................... 8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .................................................................. 9
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .............................................................................. 9
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 10
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 11
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 11
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 11
5 托管人报告............................................................................................................................................. 12
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 12
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............ 12
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 12
6 半年度财务会计报告（未经审计） ........................................................................................................ 12
6.1 资产负债表.................................................................................................................................... 12
6.2 利润表............................................................................................................................................ 14
6.3 所有者权益（基金净值）变动表................................................................................................ 15
6.4 报表附注........................................................................................................................................ 16
7 投资组合报告......................................................................................................................................... 31
7.1 期末基金资产组合情况................................................................................................................ 31
7.2 期末按行业分类的股票投资组合................................................................................................ 32
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 33
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 34
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 39
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 39
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 39
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 39
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 40
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 40
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 40
7.12 投资组合报告附注...................................................................................................................... 40
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8 基金份额持有人信息............................................................................................................................. 41
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 41
8.2 期末上市基金前十名持有人........................................................................................................ 41
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................................ 42
8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 42
9 开放式基金份额变动................................................................................................................................ 42
10 重大事件揭示....................................................................................................................................... 43
10.1 基金份额持有人大会决议.......................................................................................................... 43
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 43
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 43
10.4 基金投资策略的改变.................................................................................................................. 43
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 43
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 43
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 44
10.8 其他重大事件............................................................................................................................... 44
11 备查文件目录....................................................................................................................................... 45
11.1 备查文件目录.............................................................................................................................. 45
11.2 存放地点...................................................................................................................................... 45
11.3 查阅方式...................................................................................................................................... 45
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2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)
基金简称 国投瑞银新兴产业混合（ LOF）
场内简称 国投产业
基金主代码 161219
交易代码 161219（前端） 161220（后端）
基金运作方式 上市契约型开放式
基金合同生效日 2011 年 12 月 13 日
基金管理人 国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,374,715,519.06 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2012 年 1 月 16 日
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金通过股票与债券等资产的合理配置，精选战略新兴产业及
其相关行业中的优质企业进行投资，分享新兴产业发展所带来的
投资机会，在有效控制风险的前提下，力争为投资人带来长期的
超额收益。
投资策略
本基金将采取主动的类别资产配置策略，注重风险与收益的平
衡。本基金借鉴瑞银全球资产管理公司投资管理经验，精选战略
新兴产业及其相关行业中的优质上市公司股票和较高投资价值
的债券，力求实现基金资产的长期稳定增长。
本基金类别资产配置比例遵循以下原则：
（ 1）股票投资占基金资产的 30-80%；
（ 2）权证投资占基金资产的比例不高于 3%；
（ 3）现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值
的 5%。
业绩比较基准 55%×中证新兴产业指数+ 45%×中债总指数
风险收益特征 本基金属于中高风险、中高收益的基金品种，其预期风险和预期
收益高于债券型基金和货币市场基金，低于股票型基金
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 国投瑞银基金管理有限公 中国建设银行股份有限公
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司 司
信息披露
负责人
姓名 刘凯 田青
联系电话 400-880-6868 010-67595096
电子邮箱 service@ubssdic.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话 400-880-6868 010-67595096
传真 0755-82904048 010-66275853
注册地址 上海市虹口区东大名路638
号7层
北京市西城区金融大街25
号
办公地址 深圳市福田区金田路4028
号荣超经贸中心46层
北京市西城区闹市口大街1
号院1号楼
邮政编码 518035 100033
法定代表人 叶柏寿 王洪章
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸
名称 《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》
登载基金半年度报告正文的
管理人互联网网址 http://www.ubssdic.com
基金半年度报告备置地点 深圳市福田区金田路 4028 号荣超经贸中心 46 层
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任
公司 北京市西城区太平桥大街 17 号
3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（ 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30
日）
本期已实现收益 -4,592,956.65
本期利润 -6,164,498.45
加权平均基金份额本期利润 -0.0593
本期加权平均净值利润率 -3.43%
本期基金份额净值增长率 -11.46%
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3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2016 年 6 月 30 日)
期末可供分配利润 140,978,154.29
期末可供分配基金份额利润 0.1026
期末基金资产净值 1,515,693,673.35
期末基金份额净值 1.103
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2016 年 6 月 30 日)
基金份额累计净值增长率 146.14%
注： 1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价
值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变
动收益。
2、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实
现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。
3、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如基金申
购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际利润水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月 1.84% 0.91% 0.91% 0.79% 0.93% 0.12%
过去三个月 0.83% 1.25% -1.04% 0.77% 1.87% 0.48%
过去六个月 -11.46% 1.53% -10.32% 1.27% -1.14% 0.26%
过去一年 -3.28% 1.93% -15.03% 1.56% 11.75% 0.37%
过去三年 78.38% 1.64% 41.32% 1.16% 37.06% 0.48%
自基金合同
生效起至今 146.14% 1.48% 39.54% 1.06% 106.60% 0.42%
注： 1、本基金属于灵活配置混合型基金。在实际投资运作中，本基金的股票投资
在基金资产中的占比将以基金股票配置比例范围 30-80%的中间值，即约 55%为基准，
根据股市、债市等类别资产的预期风险与预期收益的综合比较与判断进行调整。为此，
综合基金资产配置与市场指数代表性等因素，本基金选用中证新兴产业指数和中债总指
数加权作为本基金的投资业绩评价基准，具体为 55%×中证新兴产业指数+ 45%×中债总
指数。
2、本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
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份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（ 2011 年 12 月 13 日至 2016 年 6 月 30 日）
注：本基金建仓期为自基金合同生效日起的 6 个月。截至建仓期结束，本基金各项
资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。
4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
国投瑞银基金管理有限公司（简称"公司"），原中融基金管理有限公司，经中国证
券监督管理委员会批准，于 2002 年 6 月 13 日正式成立，注册资本 1 亿元人民币。公司
是中国第一家外方持股比例达到 49%的合资基金管理公司，公司股东为国投泰康信托有
限公司（国家开发投资公司的控股子公司）及瑞士银行股份有限公司（ UBS AG）。公司
拥有完善的法人治理结构，建立了有效的风险管理及控制架构，以"诚信、创新、包容、
客户关注"作为公司的企业文化。截止 2016 年 6 月底，在公募基金方面，公司共管理 59
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只基金，已建立起覆盖高、中、低风险等级的完整产品线；在专户理财业务方面，自 2008
年获得特定客户资产管理业务资格以来，已成功运作管理的专户产品涵盖了灵活配置型、
稳健增利型等常规产品，还包括分级、期指套利、商品期货、 QDII 等创新品种；在境
外资产管理业务方面，公司自 2006 年开始为 QFII 和信托计划提供投资咨询服务，具有
丰富经验，并于 2007 年获得 QDII 资格。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限 证券从业
年限 说明
任职日期 离任日期
孙文龙 本基金基金
经理
2015-03-
14 - 6
中国籍，硕士，具有基金从业
资格， 2010 年 7 月加入国投
瑞银研究部，曾任国投瑞银创
新动力股票型证券投资基金
和国投瑞银景气行业证券投
资基金基金经理助理。曾任国
投瑞银景气行业证券投资基
金基金经理。现任国投瑞银新
兴产业混合型证券投资基金
（ LOF）、国投瑞银稳健增长
灵活配置混合型证券投资基
金和国投瑞银创新动力混合
型证券投资基金基金经理。
注：任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。证券从业的含义
遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在报告期内，本基金管理人遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其系列法规和《国
投瑞银新兴产业混合型证券投资基金（ LOF）基金合同》等有关规定，本着恪守诚信、
审慎勤勉，忠实尽职的原则，为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。在报告期
内，基金的投资决策规范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，管理人通过制度、流程和技术手段保证了公平交易原则的实现，确保
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本基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待，通过
对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督，形
成了有效地公平交易体系。本报告期，本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好
地贯彻执行，未发现存在违反公平交易原则的现象。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反
向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量 5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2016 年上半年, 在经历了持续的货币宽松和各个地方对房地产的支持的政策之后，
房地产销售回暖、新开工由负转正，宏观经济有企稳态势；供给侧改革稳步推进，在煤
炭、钢铁等行业取得一定成效；国际市场，英国公投脱欧，全球金融市场增加了不确定
性。
1 月份全球金融市场震荡， A 股也难以幸免， 2、 3 月份市场逐步企稳。 1 月份的下
跌缘于市场本身高估值对于全球流动性收缩等利空因素的敏感反应，同时风险也得到较
大的释放。从 2 月份到 6 月份，指数基本上呈现震荡走势，结构性机会此起彼伏，新能
源、禽类、有色、白酒等行业表现较好。
本基金的投资思路是，沿着产业变迁和行业景气变化的方向，去做研究和投资。产
业变迁着眼中长期，寻找产值未来能有几倍甚至几十倍成长空间的行业，分享行业和公
司成长，景气持续向上给股票提供安全边际。
本基金上半年维持中低仓位，配置相对均衡，以医药、教育、钢铁、化工、食品饮
料等行业为主，虽然规避了部分下跌风险，但市场的结构性行情超出了我们的预期。我
们将调整持仓结构，以更加积极的心态面对下半年的市场。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截止本报告期末（ 2016 年 6 月 30 日），本基金份额净值为 1.103 元，本报告期份额
净值增长率为-11.46%，同期业绩比较基准收益率为-10.32%，基金净值增长率低于业绩
比较基准的主要原因是维持中低仓位、配置偏防御。
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4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年，在货币政策没有大的调整的情况下，市场有望延续之前的结构性行情，
本基金对市场持谨慎乐观的态度，我们将持续关注美元加息进程、人民币汇率以及国内
CPI 走势，积极参与符合经济结构转型方向的新兴产业的投资机会。下半年，我们重点
关注教育、医疗服务、军工、物联网、量子通信、新能源车、储能、食品饮料、苹果增
量市场、人工智能、供给收缩等板块的投资机会。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人从事基金估值业务的组织机构主要包括合规与风险控制委员会、估值
小组及运营部。合规与风险控制委员会负责对估值政策进行评估，并对基金估值程序进
行监督；估值小组负责跟踪现行估值政策、议定估值政策方案及特别估值程序的报告等
事项，估值小组的成员包括运营部总监、估值核算员、基金经理或其他资产管理经理以
及监察稽核部指定人员；运营部负责日常的基金资产的估值业务，执行基金估值政策，
设立基金估值核算员岗位负责日常估值业务。基金管理人参与估值的相关成员均具有相
应的专业胜任能力和相关工作经历。
本基金的日常估值程序由运营部基金估值核算员执行、运营部内部复核估值结果，
并与托管银行的估值结果核对一致。基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制，基
金经理作为估值小组成员，对本基金持仓证券的交易情况、信息披露情况保持应有的职
业敏感，向估值小组提供估值参考信息，参与估值政策讨论。对需采用特别估值程序的
证券，基金管理人及时启动特别估值程序，由估值小组讨论议定特别估值方案并与托管
行沟通，在上报合规与风险控制委员会审议后由运营部具体执行。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本期已实现收益为-4,592,956.65元，期末可供分配利润为 140,978,154.29元；
报告期内本基金共实施 1 次收益分配，累计分配 1,145,225,223.84 元，每 10 份基金份额
分红 7.28 元。
报告期本基金的利润分配符合法律法规的相关规定和《基金合同》的约定。
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5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券
投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益
的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对
本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资
运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内本基金共实施 1 次收益分配，累计分配 1,145,225,223.84 元。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报
告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)
报告截止日： 2016 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资产 附注号 本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
资产： - -
银行存款 6.4.7.1 1,926,874,274.32 22,556,937.34
结算备付金 526,939.10 599,768.56
存出保证金 127,435.41 104,499.56
交易性金融资产 6.4.7.2 148,183,189.80 45,382,748.63
其中：股票投资 148,183,189.80 45,382,748.63
基金投资 - -
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债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 804,489,166.74 -
应收证券清算款 - 4,585,168.38
应收利息 6.4.7.5 609,838.25 5,235.17
应收股利 - -
应收申购款 54,775.94 703,942.63
递延所得税资产 - -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计 2,880,865,619.56 73,938,300.27
负债和所有者权益 附注号 本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
负债： - -
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 - 3,154,683.74
应付赎回款 233,092,527.74 242,998.71
应付管理人报酬 804,591.81 73,314.07
应付托管费 134,098.63 12,219.01
应付销售服务费 - -
应付交易费用 6.4.7.7 338,095.58 389,653.01
应交税费 - -
应付利息 - -
应付利润 1,129,847,026.64 -
递延所得税负债 - -
其他负债 6.4.7.8 955,605.81 125,907.54
负债合计 1,365,171,946.21 3,998,776.08
所有者权益： - -
实收基金 6.4.7.9 1,374,715,519.06 33,822,631.23
未分配利润 6.4.7.10 140,978,154.29 36,116,892.96
所有者权益合计 1,515,693,673.35 69,939,524.19
负债和所有者权益总计 2,880,865,619.56 73,938,300.27
注：报告截止日 2016 年 6 月 30 日，基金份额净值 1.103 元，基金份额总额
1,374,715,519.06 份。
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6.2 利润表
会计主体： 国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)
本报告期： 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至
2015 年 6 月 30 日
一、收入 -3,430,170.26 19,477,857.58
1.利息收入 748,353.76 40,249.37
其中：存款利息收入 6.4.7.11 439,746.07 38,770.02
债券利息收入 - 1,479.35
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 308,607.69 -
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） -2,955,102.75 23,955,548.97
其中：股票投资收益 6.4.7.12 -3,205,749.28 24,017,765.39
基金投资收益 - -
债券投资收益 6.4.7.13 - -185,200.90
资产支持证券投资收益 - -
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 6.4.7.14 - -
股利收益 6.4.7.15 250,646.53 122,984.48
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列） 6.4.7.16 -1,571,541.80 -4,575,664.28
4.汇兑收益（损失以“－”号填
列） - -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.17 348,120.53 57,723.52
减：二、费用 2,734,328.19 866,278.06
1．管理人报酬 1,329,182.07 329,695.82
2．托管费 221,530.30 54,949.32
3．销售服务费 - -
4．交易费用 6.4.7.18 1,094,645.82 410,514.36
5．利息支出 - -
其中：卖出回购金融资产支出 - -
6．其他费用 6.4.7.19 88,970.00 71,118.56
三、利润总额（亏损总额以“-”
号填列） -6,164,498.45 18,611,579.52
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号填
列） -6,164,498.45 18,611,579.52
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6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体： 国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)
本报告期： 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值） 33,822,631.23 36,116,892.96 69,939,524.19
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润） - -6,164,498.45 -6,164,498.45
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数（净值减少以“-”号填
列） 1,340,892,887.83 1,256,250,993.62 2,597,143,881.45
其中： 1.基金申购款 1,579,101,571.03 1,299,467,826.38 2,878,569,397.41
2.基金赎回款 -238,208,683.20 -43,216,832.76 -281,425,515.96
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动（净值减
少以“-”号填列） - -1,145,225,233.84 -1,145,225,233.84
五、期末所有者权益
（基金净值） 1,374,715,519.06 140,978,154.29 1,515,693,673.35
项目
上年度可比期间
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值） 37,223,283.78 6,784,115.07 44,007,398.85
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润） - 18,611,579.52 18,611,579.52
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数（净值减少以“-”号填
列） -12,906,563.58 -3,689,510.20 -16,596,073.78
其中： 1.基金申购款 32,241,113.51 19,808,495.12 52,049,608.63
2.基金赎回款 -45,147,677.09 -23,498,005.32 -68,645,682.41
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动（净值减
少以“-”号填列） - - -
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五、期末所有者权益
（基金净值） 24,316,720.20 21,706,184.39 46,022,904.59
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：王彬，主管会计工作负责人：王彬，会计机构负责人：冯伟
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金（ LOF） (以下简称"本基金")经中国证券监
督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监许可[2011]第 1300 号《关于核准国投瑞银新
兴产业混合型证券投资基金（ LOF）募集的批复》核准，由国投瑞银基金管理有限公司
依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金
（ LOF）基金合同》负责公开募集。本基金为上市契约型开放式基金，存续期限不定，
首次设立募集不包括认购资金利息共募集 649,908,473.80 元，业经普华永道中天会计师
事务所有限公司普华永道中天验字(2011)第 490 号验资报告予以验证。经向中国证监会
备案，《国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金（ LOF）基金合同》于 2011 年 12 月 13
日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 650,038,306.37 份基金份额，其中认购
资金利息折合 129,832.57 份基金份额。本基金的基金管理人为国投瑞银基金管理有限公
司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。
经深圳证券交易所(以下简称"深交所")深证上字[2012]第 5 号文审核同意，本基金
190,800,265.00 份基金份额于 2012 年 1 月 16 日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金
份额托管在场外，基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可
上市流通。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《国投瑞银新兴产业混合型证券投资基
金（ LOF）基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，
包括国内依法发行上市的股票（含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、
债券、货币市场工具、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的
其他金融工具。本基金的股票投资比例为基金资产的 30%-80%，其中投资于战略新兴产
业及其相关行业股票的比例不低于股票资产的 80%，投资于权证的比例不超过基金资产
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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的 3%；现金、债券资产及中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产比例为
20%-70%，其中现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。本基
金的业绩比较基准为： 55%×中证新兴产业指数+ 45%×中债总指数。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则－基本准
则》和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以
及其他相关规定(以下合称"企业会计准则")、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披
露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证
券投资基金会计核算业务指引》、《国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)基金合
同》和在财务报表附注所列示的中国证监会及中国证券投资基金业协会发布的有关规定
及允许的基金行业实务操作编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2016 半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基
金 2016 年 6 月 30 日的财务状况以及 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日期间的经营
成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1会计政策变更的说明
本基金本报告期无需要说明的会计政策变更。
6.4.5.2会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
6.4.5.3差错更正的说明
本基金于本期未发生会计差错更正。
6.4.6 税项
6.4.6.1 印花税
证券（股票）交易印花税税率为 1‰，由出让方缴纳。
股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂
免征收印花税。
6.4.6.2 营业税、增值税、企业所得税
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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以发行基金方式募集资金不属于营业税或增值税征收范围，不征收营业税或增值税。
2016 年 5 月 1 日前，证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）
管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，免征营业税。
自 2016 年 5 月 1 日起，在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金融业纳
入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封闭式证券投资基金，
开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、
地方政府债利息收入及金融同业往来利息收入亦免征增值税；存款利息收入不征收增值
税。
证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的
股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税。
6.4.6.3 个人所得税
个人所得税税率为 20%。
基金取得的股票的股息、红利收入、债券的利息收入及储蓄利息收入，由上市公司、
债券发行企业及金融机构在向基金派发股息、红利收入、债券的利息收入及储蓄利息收
入时代扣代缴个人所得税。
基金从上市公司分配取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，
其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，
减按 50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。
股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税。
暂免征收储蓄存款利息所得个人所得税。
6.4.7重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目 本期末
2016 年 6 月 30 日
活期存款 1,926,874,274.32
定期存款 -
其中： 存款期限 3 个月-1 年 -
存款期限 1 个月以内 -
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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其他存款 -
合计 1,926,874,274.32
注： 1、定期存款的存款期限指定期存款的票面存期。
2、本基金本期未发生定期存款提前支取。
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 145,918,409.33 148,183,189.80 2,264,780.47
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 145,918,409.33 148,183,189.80 2,264,780.47
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本期末未持有衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 804,489,166.74 -
合计 804,489,166.74 -
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目 本期末
2016 年 6 月 30 日
应收活期存款利息 177,529.41
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 213.39
应收债券利息 -
应收买入返售证券利息 308,607.69
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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应收申购款利息 123,436.19
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 51.57
合计 609,838.25
6.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末未持有其他资产。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目 本期末
2016 年 6 月 30 日
交易所市场应付交易费用 335,928.84
银行间市场应付交易费用 2,166.74
合计 338,095.58
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目 本期末
2016 年 6 月 30 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 878,476.93
上市费 29,835.26
信息披露费 19,944.48
审计费用 27,349.14
合计 955,605.81
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 33,822,631.23 33,822,631.23
本期申购 1,579,101,571.03 1,579,101,571.03
本期赎回（以“-”号填列） -238,208,683.20 -238,208,683.20
本期末 1,374,715,519.06 1,374,715,519.06
注： 申购包含红利再投、基金转入的份额及金额；赎回包含基金转出的份额及金额。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 36,131,659.68 -14,766.72 36,116,892.96
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本期利润 -4,592,956.65 -1,571,541.80 -6,164,498.45
本期基金份额交易产生
的变动数 1,425,256,397.73 -169,005,404.11 1,256,250,993.62
其中：基金申购款 1,498,294,360.28 -198,826,533.90 1,299,467,826.38
基金赎回款 -73,037,962.55 29,821,129.79 -43,216,832.76
本期已分配利润 -1,145,225,233.84 - -1,145,225,233.84
本期末 311,569,866.92 -170,591,712.63 140,978,154.29
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目 本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
活期存款利息收入 309,061.55
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 4,920.48
其他 125,764.04
合计 439,746.07
6.4.7.12 股票投资收益
单位：人民币元
项目 本期
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
卖出股票成交总额 324,113,673.68
减：卖出股票成本总额 327,319,422.96
买卖股票差价收入 -3,205,749.28
6.4.7.13 债券投资收益
本基金本期未进行债券投资。
6.4.7.14 衍生工具收益
本基金本期未进行衍生工具投资。
6.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目 本期
2016年1月1日至2016年6月30日
股票投资产生的股利收益 250,646.53
基金投资产生的股利收益 -
合计 250,646.53
6.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
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项目名称 本期
2016年1月1日至2016年6月30日
1.交易性金融资产 -1,571,541.80
——股票投资 -1,571,541.80
——债券投资 -
——资产支持证券投资 -
——基金投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 -1,571,541.80
6.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目 本期
2016年1月1日至2016年6月30日
基金赎回费收入 348,120.53
合计 348,120.53
6.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目 本期
2016年1月1日至2016年6月30日
交易所市场交易费用 1,094,645.82
银行间市场交易费用 -
合计 1,094,645.82
6.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目 本期
2016年1月1日至2016年6月30日
审计费用 27,349.14
信息披露费 9,944.48
银行汇划费用 3,841.12
上市费 29,835.26
其他费用 18,000.00
合计 88,970.00
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1或有事项
截至资产负债表日，本基金无须作披露的或有事项。
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6.4.8.2资产负债表日后事项
截至本报告送出日，本基金无须作披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期无与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
国投瑞银基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司("中国建设银行") 基金托管人、基金代销机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
本基金本期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年
6月30日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年
6月30日
当期发生的基金应支付的管理费 1,329,182.07 329,695.82
其中：支付销售机构的客户维护
费 216,584.57 78,195.72
注：支付基金管理人 国投瑞银基金管理有限公司 的管理人报酬按前一日基金资产
净值 1.50%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日管理人
报酬＝前一日基金资产净值 × 1.50% / 当年天数。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2016年1月1日至2016年
6月30日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年
6月30日
当期发生的基金应支付的托管费 221,530.30 54,949.32
注：支付基金托管人 中国建设银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费
率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 × 0.25% / 当年天数。
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6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本期及上年度可比期间无与关联方进行的银行间同业市场的债券(含回购)交
易。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金本期及上年度可比期间无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金本期末及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2016年1月1日至2016年6月
30日
上年度可比期间
2015年1月1日至2015年6月
30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国建设银行股份有限
公司
1,926,874,2
74.32 309,061.55 16,334,472. 66 35,820.28
注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本期及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销证券。
6.4.10.7 其他关联交易事项的说明
本基金本期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。
6.4.11 利润分配情况
单位：人民币元
序 号
权益登
记日
除息日 每 10 份
基金份
额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形
式发放总
额
利润分配
合计
备注
场 内
场 外
1 2016-06-2
9
2016
-06-3
0
2016
-06-2
9
7.280 1,129,847,
026.64
15,378,207
.20
1,145,225,
233.84 -
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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合计 7.280
1,129,847,
026.64
15,378,207
.20
1,145,225,
233.84
-
6.4.12 期末（ 2016 年 6 月 30 日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量(单
位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
30052
0
科大
国创
2016-
06-30
2016-
07-08
新股
未上
市
10.05 10.05 926.0
0 9,306.30 9,306.30
60301
6
新宏
泰
2016-
06-23
2016-
07-01
新股
未上
市
8.49 8.49 740.0
0 6,282.60 6,282.60
00280
5
丰元
股份
2016-
06-29
2016-
07-07
新股
未上
市
5.80 5.80 971.0
0 5,631.80 5,631.80
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开
盘单
价
数量
(单位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
00267
2
东江
环保
2016-0
5-23
重大事
项停牌 17.33 2016 07-15 - 19.06 53,100.00 915,486.00 920,223.00
60033
0
天通
股份
2016-0
5-23
重大事
项停牌 15.91 - - 38,500.00 453,284.00 612,535.00
60161
1
中国
核建
2016-0
6-30
股票交
易异常
波动停
牌
20.92 2016-
07-01 23.01 2,420.00 8,397.40 50,626.40
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
本基金于本期末无银行间市场债券正回购中作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本期末无交易所市场债券正回购中作为抵押的债券。
6.4.13 金融工具风险及管理
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
第 26 页，共 45 页
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是混合型基金，属证券投资基金中的中高风险品种，其风险和预期收益高于
货币市场基金、债券型基金，低于股票型基金。本基金的投资范围为具有良好流动性的
金融工具，包括国内依法发行上市的股票（含中小板、创业板及其他经中国证监会核准
上市的股票）、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会
允许基金投资的其他金融工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他证券品
种，基金管理人在履行适当的程序后，可以将其纳入投资范围。本基金在日常经营活动
中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基
金的基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内
部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。本基金的基金管理人
从事风险管理的主要目标是通过控制上述风险，使本基金在风险和收益之间取得最佳的
平衡以实现"风险和收益相匹配"的风险收益目标。
本基金的基金管理人秉承全面风险控制的理念，将风险管理融入业务中，使风险控
制与投资业务紧密结合，在董事会专业委员会监督管理下，建立了由督察长、合规与风
险控制委员会、监察稽核部、相关职能部门和业务部门构成的立体式风险管理架构体系。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的
活期银行存款存放在本基金的托管行中国建设银行股份有限公司，与该银行存款相关的
信用风险不重大。 本基金在存放定期存款前，均对交易对手进行信用评估以控制相应的
信用风险。 本基金在证券交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易
对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均
对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控
制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于 2016 年 6 月 30 日，本基金持有的除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券
占基金资产净值的比例为 0.00%， 本基金管理人已充分评估本基金无重大信用风险。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金
的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市
场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情
况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。
本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的
处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人持续进行本基金的流动性需
求分析，构建投资组合时，对备选证券进行流动性检验，并以适度分散策略保持组合流
动性，严格控制缺乏流动性资产的比例。同时通过独立的风险管理部门设定基金的流动
性比例控制要求，对现金类资产配置策略、股票集中度、重仓证券的流动性以及冲击成
本率、换手率和交易活跃度等流动性指标进行持续的监测和分析。本基金投资于一家公
司发行的股票市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理
的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金所持大部分证
券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此金融资产均能以合理价格
适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，
其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
于 2015 年 6 月 30 日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月
以内且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余
额即为未折现的合约到期现金流量。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利
率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。
本基金的基金管理人执行灵活的利率管理策略规避利率风险，借鉴瑞银全球资产管
理公司海外管理经验，结合自主开发的估值系统管理利率风险，通过收益率利差分析、
静态利差分析和期权调整利差等分析，计算组合证券的修正久期、利差久期、有效久期
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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和有效凸性的风险控制指标，跟踪调整投资组合的久期和凸性等利率风险衡量指标，控
制组合的利率风险。当预期债券市场利率下降时，加大固定利率证券的配置比例；当预
期债券市场利率上升时，加大浮息证券的配置比例。通过改变浮息和固息证券的配置比
例，控制证券投资组合的久期，防范利率风险。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营
活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要
为银行存款、结算备付金及债券投资等。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2016 年 6 月 30 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 1,926,874,274.32 - - - 1,926,874,274.
32
结算备付金 526,939.10 - - - 526,939.10
存出保证金 127,435.41 - - - 127,435.41
交易性金融资产 - - - 148,183,189.80 148,183,189.8
0
衍生金融资产 - - - - -
买入返售金融资
产 804,489,166.74 - - -
804,489,166.7
4
应收证券清算款 - - - - -
应收利息 - - - 609,838.25 609,838.25
应收股利 - - - - -
应收申购款 308.30 - - 54,467.64 54,775.94
递延所得税资产 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 2,732,018,123.87 - - 148,847,495.69 2,880,865,619.
56
负债
短期借款 - - - - -
交易性金融负债 - - - - -
衍生金融负债 - - - - -
卖出回购金融资
产款 - - - - -
应付证券清算款 - - - - -
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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应付赎回款 - - - 233,092,527.74 233,092,527.7
4
应付管理人报酬 - - - 804,591.81 804,591.81
应付托管费 - - - 134,098.63 134,098.63
应付销售服务费 - - - - -
应付交易费用 - - - 338,095.58 338,095.58
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - 1,129,847,026.64 1,129,847,026.
64
递延所得税负债 - - - - -
其他负债 - - - 955,605.81 955,605.81
负债总计 - - - 1,365,171,946.21 1,365,171,9
46.21
利率敏感度缺口 2,732,018,123.87 - --1,216,324,450.52 1,515,693,673.
35
上年度末
2015 年 12 月 31
日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 22,556,937.34 - - - 22,556,937.34
结算备付金 599,768.56 - - - 599,768.56
存出保证金 104,499.56 - - - 104,499.56
交易性金融资产 - - - 45,382,748.63 45,382,748.63
应收证券清算款 - - - 4,585,168.38 4,585,168.38
应收利息 - - - 5,235.17 5,235.17
应收申购款 152,400.66 - - 551,541.97 703,942.63
资产总计 23,413,606.12 - - 50,524,694.15 73,938,300.27
负债
应付证券清算款 - - - 3,154,683.74 3,154,683.74
应付赎回款 - - - 242,998.71 242,998.71
应付管理人报酬 - - - 73,314.07 73,314.07
应付托管费 - - - 12,219.01 12,219.01
应付交易费用 - - - 389,653.01 389,653.01
其他负债 - - - 125,907.54 125,907.54
负债总计 - - - 3,998,776.08 3,998,776.08
利率敏感度缺口 23,413,606.12 - - 46,525,918.07 69,939,524.19
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日
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第 30 页，共 45 页
或到期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
于 2016 年 6 月 30 日，本基金持有的交易性债券投资公允价值占基金资产净值的比
例为 0.00%（ 2015 年 12 月 31 日： 0.00%），因此市场利率的变动对于本基金资产净值
无重大影响(2015 年 12 月 31 日：同)。
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和
外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上
市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主
体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用"自上而下"的策略，通
过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的
决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种
进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配
置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中股票投资占基
金资产的比例为 30%-80%，权证投资占基金资产净值的比例为 0-3%，现金、债券资产
及中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产比例为 20%-70%，现金及到期日
在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。此外，本基金的基金管理人每日对
本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括
VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟
踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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公允价值
占基金
资产净
值比例
（ %）
公允价值
占基金
资产净
值比例
（ %）
交易性金融资产－股票投资 148,183,189.80 9.78 45,382,748.63 64.89
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－贵金属投
资
- - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 148,183,189.80 9.78 45,382,748.63 64.89
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除业绩比较基准外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末
2016 年 6 月 30 日
上年度末
2015 年 12 月 31 日
基 金 业 绩 比 较 基 准
(附注 7.4.1)上升 5% 84,370,042.49 4,191,214.08
基 金 业 绩 比 较 基 准
(附注 7.4.1)下降 5% -84,370,042.49 -4,191,214.08
注：本基金的业绩比较基准为： 55%×中证新兴产业指数+ 45%×中债总指数。
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的
比例（ %）
1 权益投资 148,183,189.80 5.14
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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其中：股票 148,183,189.80 5.14
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 804,489,166.74 27.93
其中：买断式回购的买入返售
金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 1,927,401,213.42 66.90
7 其他各项资产 792,049.60 0.03
8 合计 2,880,865,619.56 100.00
注：本基金本报告期末未持有通过沪港通交易机制投资的港股。
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比
例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 129,622,578.79 8.55
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
3,515,826.05 0.23
E 建筑业 50,626.40 0.00
F 批发和零售业 3,376,950.30 0.22
G 交通运输、仓储和邮政业 132,090.00 0.01
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业 4,408,650.80 0.29
J 金融业 - -
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K 房地产业 6,144,977.52 0.41
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 11,266.94 0.00
N 水利、环境和公共设施管理业 920,223.00 0.06
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 148,183,189.80 9.78
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 601028 玉龙股份 3,431,666.00 24,502,095.24 1.62
2 300219 鸿利光电 1,229,984.00 19,163,150.72 1.26
3 300068 南都电源 720,371.00 15,747,310.06 1.04
4 600305 恒顺醋业 832,736.00 9,593,118.72 0.63
5 600552 凯盛科技 368,400.00 7,456,416.00 0.49
6 002079 苏州固锝 666,257.00 7,442,090.69 0.49
7 000671 阳 光 城 1,034,508.00 6,144,977.52 0.41
8 300033 同花顺 53,800.00 4,382,010.00 0.29
9 000536 华映科技 241,900.00 3,889,752.00 0.26
10 000933 *ST 神火 776,400.00 3,571,440.00 0.24
11 600422 昆药集团 254,700.00 3,474,108.00 0.23
12 002580 圣阳股份 180,300.00 3,418,488.00 0.23
13 002418 康盛股份 321,600.00 3,396,096.00 0.22
14 000705 浙江震元 239,670.00 3,376,950.30 0.22
15 300274 阳光电源 137,600.00 3,357,440.00 0.22
16 300259 新天科技 241,000.00 3,043,830.00 0.20
17 002196 方正电机 83,800.00 2,865,122.00 0.19
18 300207 欣旺达 106,526.00 2,734,522.42 0.18
19 002121 科陆电子 165,250.00 1,941,687.50 0.13
20 600519 贵州茅台 6,500.00 1,897,480.00 0.13
21 600900 长江电力 142,420.00 1,778,825.80 0.12
22 002664 信质电机 51,900.00 1,765,638.00 0.12
23 600006 东风汽车 197,300.00 1,750,051.00 0.12
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24 002479 富春环保 154,675.00 1,737,000.25 0.11
25 300285 国瓷材料 42,700.00 1,703,303.00 0.11
26 000538 云南白药 21,300.00 1,369,590.00 0.09
27 002236 大华股份 100,817.00 1,320,702.70 0.09
28 002563 森马服饰 106,800.00 1,156,644.00 0.08
29 600667 太极实业 95,300.00 952,047.00 0.06
30 001696 宗申动力 85,700.00 935,844.00 0.06
31 002672 东江环保 53,100.00 920,223.00 0.06
32 600330 天通股份 38,500.00 612,535.00 0.04
33 002428 云南锗业 13,000.00 223,340.00 0.01
34 300350 华鹏飞 3,700.00 132,090.00 0.01
35 603737 三棵树 486.00 56,414.88 0.00
36 300516 久之洋 319.00 55,879.23 0.00
37 601611 中国核建 2,420.00 50,626.40 0.00
38 603029 天鹅股份 1,046.00 46,682.98 0.00
39 603131 上海沪工 707.00 42,914.90 0.00
40 300515 三德科技 903.00 42,323.61 0.00
41 601127 小康股份 1,276.00 30,458.12 0.00
42 002799 环球印务 648.00 28,278.72 0.00
43 300518 盛讯达 370.00 17,334.50 0.00
44 002802 洪汇新材 905.00 13,647.40 0.00
45 603909 合诚股份 613.00 11,266.94 0.00
46 603958 哈森股份 705.00 10,222.50 0.00
47 300520 科大国创 926.00 9,306.30 0.00
48 603016 新宏泰 740.00 6,282.60 0.00
49 002805 丰元股份 971.00 5,631.80 0.00
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 601028 玉龙股份 21,009,894.51 30.04
2 300219 鸿利光电 18,729,617.30 26.78
3 300068 南都电源 16,136,336.96 23.07
4 600305 恒顺醋业 9,986,511.50 14.28
5 000933 *ST 神火 9,678,929.00 13.84
6 000671 阳 光 城 9,602,156.52 13.73
7 600552 凯盛科技 7,701,624.35 11.01
8 002123 荣信股份 7,259,359.00 10.38
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9 000703 恒逸石化 6,981,152.95 9.98
10 002188 巴士在线 6,931,579.58 9.91
11 002079 苏州固锝 6,712,060.09 9.60
12 601328 交通银行 6,621,589.00 9.47
13 002589 瑞康医药 6,433,791.00 9.20
14 000401 冀东水泥 5,806,446.00 8.30
15 600519 贵州茅台 5,692,775.00 8.14
16 002358 森源电气 5,406,032.00 7.73
17 000536 华映科技 5,320,196.00 7.61
18 000538 云南白药 5,234,528.32 7.48
19 002479 富春环保 5,174,715.00 7.40
20 300234 开尔新材 5,157,531.00 7.37
21 000709 河钢股份 5,134,935.00 7.34
22 600422 昆药集团 5,037,369.00 7.20
23 600720 祁连山 4,331,685.30 6.19
24 600449 宁夏建材 4,280,404.30 6.12
25 300033 同花顺 4,204,445.99 6.01
26 300322 硕贝德 4,157,133.80 5.94
27 300207 欣旺达 4,109,763.00 5.88
28 002055 得润电子 4,103,800.80 5.87
29 002381 双箭股份 4,064,598.75 5.81
30 600172 黄河旋风 4,030,987.92 5.76
31 601988 中国银行 3,983,746.00 5.70
32 300433 蓝思科技 3,973,449.50 5.68
33 600896 中海海盛 3,869,832.00 5.53
34 000597 东北制药 3,837,759.50 5.49
35 601198 东兴证券 3,792,290.50 5.42
36 002513 *ST 蓝丰 3,739,685.00 5.35
37 000911 南宁糖业 3,684,324.00 5.27
38 600598 北大荒 3,600,956.25 5.15
39 002580 圣阳股份 3,578,282.00 5.12
40 002273 水晶光电 3,542,121.50 5.06
41 002325 洪涛股份 3,537,518.54 5.06
42 300359 全通教育 3,533,710.60 5.05
43 002308 威创股份 3,525,246.76 5.04
44 002673 西部证券 3,502,780.00 5.01
45 300274 阳光电源 3,412,747.00 4.88
46 600016 民生银行 3,320,634.00 4.75
47 000725 京东方Ａ 3,312,545.00 4.74
48 601233 桐昆股份 3,306,133.00 4.73
49 600958 东方证券 3,299,795.00 4.72
50 601555 东吴证券 3,299,265.00 4.72
51 600999 招商证券 3,299,208.00 4.72
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52 603003 龙宇燃油 3,269,687.00 4.68
53 601616 广电电气 3,219,341.00 4.60
54 600678 四川金顶 3,145,242.00 4.50
55 002418 康盛股份 3,071,517.00 4.39
56 000705 浙江震元 3,048,903.57 4.36
57 002086 东方海洋 3,036,898.45 4.34
58 600257 大湖股份 2,953,233.46 4.22
59 300202 聚龙股份 2,938,654.90 4.20
60 300259 新天科技 2,768,350.00 3.96
61 002667 鞍重股份 2,741,384.00 3.92
62 600782 新钢股份 2,692,763.00 3.85
63 600900 长江电力 2,679,775.00 3.83
64 600198 大唐电信 2,676,322.00 3.83
65 002196 方正电机 2,664,331.00 3.81
66 300311 任子行 2,654,471.95 3.80
67 600633 浙报传媒 2,626,488.00 3.76
68 000739 普洛药业 2,533,437.32 3.62
69 601688 华泰证券 2,473,944.00 3.54
70 000758 中色股份 2,397,114.00 3.43
71 002236 大华股份 2,289,589.83 3.27
72 600498 烽火通信 2,216,203.00 3.17
73 603989 艾华集团 2,078,229.00 2.97
74 002643 万润股份 1,843,580.00 2.64
75 601989 中国重工 1,841,936.00 2.63
76 300256 星星科技 1,786,511.00 2.55
77 600703 三安光电 1,775,251.00 2.54
78 000988 华工科技 1,770,333.00 2.53
79 300022 吉峰农机 1,770,126.00 2.53
80 002664 信质电机 1,768,176.00 2.53
81 300364 中文在线 1,761,842.00 2.52
82 600306 *ST 商城 1,757,553.00 2.51
83 300285 国瓷材料 1,713,556.36 2.45
84 600006 东风汽车 1,711,834.00 2.45
85 002604 龙力生物 1,694,861.00 2.42
86 002367 康力电梯 1,684,438.00 2.41
87 002121 科陆电子 1,677,370.50 2.40
88 002094 青岛金王 1,674,205.00 2.39
89 002289 *ST 宇顺 1,657,826.00 2.37
90 300422 博世科 1,657,466.04 2.37
91 603398 邦宝益智 1,651,776.00 2.36
92 002648 卫星石化 1,649,374.72 2.36
93 002280 联络互动 1,645,730.00 2.35
94 601699 潞安环能 1,606,028.00 2.30
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95 002037 久联发展 1,605,858.00 2.30
96 600037 歌华有线 1,594,901.00 2.28
97 600855 航天长峰 1,489,703.00 2.13
98 002518 科士达 1,416,588.00 2.03
注： "买入金额"按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易
费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 000933 *ST 神火 8,585,973.30 12.28
2 002188 巴士在线 7,932,817.00 11.34
3 002123 荣信股份 7,226,771.58 10.33
4 601328 交通银行 6,946,942.00 9.93
5 002589 瑞康医药 6,795,437.88 9.72
6 002358 森源电气 6,494,624.00 9.29
7 601616 广电电气 6,016,945.80 8.60
8 000703 恒逸石化 5,970,560.45 8.54
9 000401 冀东水泥 5,368,686.62 7.68
10 600678 四川金顶 5,302,458.30 7.58
11 000911 南宁糖业 5,146,295.75 7.36
12 000709 河钢股份 4,866,758.00 6.96
13 300234 开尔新材 4,667,692.28 6.67
14 300322 硕贝德 4,462,687.75 6.38
15 002055 得润电子 4,148,665.28 5.93
16 601988 中国银行 4,125,658.54 5.90
17 600519 贵州茅台 4,102,211.11 5.87
18 600449 宁夏建材 4,090,797.28 5.85
19 600720 祁连山 4,011,903.32 5.74
20 300433 蓝思科技 3,998,274.86 5.72
21 000538 云南白药 3,926,671.84 5.61
22 603003 龙宇燃油 3,887,841.92 5.56
23 600598 北大荒 3,869,017.64 5.53
24 000597 东北制药 3,846,518.00 5.50
25 601198 东兴证券 3,794,673.00 5.43
26 600896 中海海盛 3,728,029.00 5.33
27 002381 双箭股份 3,706,567.00 5.30
28 600172 黄河旋风 3,651,838.61 5.22
29 002273 水晶光电 3,634,093.14 5.20
30 000725 京东方Ａ 3,596,986.00 5.14
31 002479 富春环保 3,579,587.95 5.12
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32 600016 民生银行 3,574,793.39 5.11
33 600422 昆药集团 3,555,763.00 5.08
34 002086 东方海洋 3,545,457.60 5.07
35 002325 洪涛股份 3,513,510.94 5.02
36 002513 *ST 蓝丰 3,434,096.00 4.91
37 002673 西部证券 3,423,935.00 4.90
38 300359 全通教育 3,311,990.40 4.74
39 601233 桐昆股份 3,294,005.00 4.71
40 601555 东吴证券 3,164,521.00 4.52
41 600999 招商证券 3,162,895.34 4.52
42 000671 阳 光 城 3,158,623.86 4.52
43 300202 聚龙股份 3,089,000.92 4.42
44 600958 东方证券 3,073,098.00 4.39
45 002308 威创股份 2,993,330.01 4.28
46 600257 大湖股份 2,828,613.83 4.04
47 600633 浙报传媒 2,769,222.00 3.96
48 603006 联明股份 2,739,931.92 3.92
49 300304 云意电气 2,687,096.00 3.84
50 002667 鞍重股份 2,591,711.54 3.71
51 300256 星星科技 2,560,656.89 3.66
52 600485 信威集团 2,550,159.76 3.65
53 000739 普洛药业 2,529,344.82 3.62
54 600782 新钢股份 2,503,522.69 3.58
55 600198 大唐电信 2,499,629.00 3.57
56 300311 任子行 2,413,479.00 3.45
57 000758 中色股份 2,315,628.32 3.31
58 002510 天汽模 2,297,561.91 3.29
59 601688 华泰证券 2,276,696.11 3.26
60 600498 烽火通信 2,272,582.00 3.25
61 603989 艾华集团 2,271,205.61 3.25
62 601888 中国国旅 2,251,473.00 3.22
63 600351 亚宝药业 2,047,630.32 2.93
64 002643 万润股份 1,901,204.60 2.72
65 300022 吉峰农机 1,890,476.00 2.70
66 300364 中文在线 1,882,224.00 2.69
67 000536 华映科技 1,877,027.00 2.68
68 002280 联络互动 1,876,635.00 2.68
69 000988 华工科技 1,868,466.40 2.67
70 002650 加加食品 1,859,109.00 2.66
71 600305 恒顺醋业 1,770,980.81 2.53
72 600306 *ST 商城 1,767,506.00 2.53
73 600703 三安光电 1,765,059.00 2.52
74 002604 龙力生物 1,752,594.00 2.51
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75 002289 *ST 宇顺 1,684,536.00 2.41
76 002648 卫星石化 1,668,490.13 2.39
77 300422 博世科 1,656,721.00 2.37
78 002367 康力电梯 1,656,327.94 2.37
79 002518 科士达 1,632,732.15 2.33
80 601699 潞安环能 1,607,025.00 2.30
81 601989 中国重工 1,583,122.61 2.26
82 600037 歌华有线 1,580,516.00 2.26
83 600855 航天长峰 1,568,164.00 2.24
84 603398 邦宝益智 1,562,602.00 2.23
85 300340 科恒股份 1,546,693.00 2.21
86 000848 承德露露 1,459,318.00 2.09
87 600850 华东电脑 1,436,858.00 2.05
注： "卖出金额"按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易
费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
金额单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 431,691,405.93
卖出股票的收入（成交）总额 324,113,673.68
注： "买入股票成本"、 "卖出股票收入"均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）
填列，不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
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7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
根据本基金合同规定，本基金不参与股指期货交易。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资的前十名证券中，持有“同花顺”市值 4,382,010.00 元，占基金资产净
值 0.29%。根据浙江核新同花顺网络信息股份有限公司 2015 年 8 月 19 日和 2015 年 9
月 7日公告，该公司由于违反证券期货法律法规，被中国证券监督管理委员会立案调查，
并已出具行政处罚事先告知书，该公司被没收违法所得 2,176,997.22 元，并处以
6,530,991.56 元罚款，朱志峰等直接责任人员分别被予以警告和处以罚款。基金管理人
认为，该公司上述被调查事项有利于公司加强内部管理，公司当前总体生产经营和财务
状况保持稳定，事件对该公司经营活动未产生实质性影响，不改变该公司基本面。
本基金对上述证券的投资严格执行了基金管理人规定的投资决策程序。
除上述情况外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的，
在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
7.12.2 基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
7.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 127,435.41
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 609,838.25
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5 应收申购款 54,775.94
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 792,049.60
7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转债。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票投资中不存在流通受限情况。
7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
15,558 88,360.68 1,314,839,914.04 95.64% 59,875,605.02 4.36%
注：以上持有人信息由中国证券登记结算有限责任公司提供。
8.2 期末上市基金前十名持有人
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
1 胡桂绵 205,975.00 15.38%
2 奚红 130,000.00 9.71%
3 高德荣 110,148.00 8.23%
4 董霞 85,010.00 6.35%
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5 王宝琦 46,858.00 3.50%
6 王小平 46,556.00 3.48%
7 姜永军 46,400.00 3.47%
8 周育强 37,415.00 2.79%
9 秦幼琴 30,001.00 2.24%
10 贾守宁 29,451.00 2.20%
注：以上持有人信息由中国证券登记结算有限责任公司提供。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基
金
3,332,154.54 0.24%
8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投
资和研究部门负责人持有本开
放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式
基金 50~100
9 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2011 年 12 月 13 日）基金份额
总额
650,038,306.37
本报告期期初基金份额总额 33,822,631.23
本报告期基金总申购份额 1,579,101,571.03
减： 本报告期基金总赎回份额 238,208,683.20
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 1,374,715,519.06
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内，基金管理人的重大人事变动如下：
1、刘纯亮先生自 2016 年 2 月 3 日起不再担任管理人总经理；
2、王彬女士自 2016 年 2 月 3 日起担任管理人总经理；
3、包爱丽女士自 2016 年 2 月 3 日起不再担任管理人副总经理。
另，储诚忠先生自 2016 年 8 月 12 日起任管理人副总经理。
报告期内基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的，与本基金管理人、基
金财产、基金托管业务相关的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生变化。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内本基金继续聘请普华永道中天会计师事务所为本基金提供审计服务， 未发
生改聘会计师事务所的情况。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
安信证券 1 476,660,852.06 63.10% 443,916.01 63.10%
海通证券 1 278,757,046.59 36.90% 259,606.84 36.90%
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
1、本基金管理人在租用证券机构交易单元上符合中国证监会的有关规定。本基金
管理人将证券经营机构的注册资本、研究水平、财务状况、经营状况、经营行为以及通
讯交易条件作为基金专用交易单元的选择标准，由研究部、投资部及交易部对券商进行
考评并提出交易单元租用及更换方案。 根据董事会授权，由公司执行委员会批准。
2、本基金本报告期未发生交易所权证交易。
3、本基金本报告期新增租用广发证券 1 个交易单元。
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式
法定披露日
期
1
报告期内基金管理人对指数熔断实施期
间调整旗下交易所场内基金开放时间进
行公告
上海证券报、中国证券
报、证券时报、证券日
报
2016-06-01
2
报告期内基金管理人对国投瑞银网上直
销转账汇款买基金认、申购费率优惠进
行公告
上海证券报、中国证券
报、证券时报 2016-01-28
3 报告期内基金管理人对基金行业高级管
理人员变更情况进行公告 证券时报 2016-02-05
4
报告期内基金管理人对调整本基金单笔
申购最近金额限制进行公告
上海证券报、中国证券
报、证券时报 2016-02-06
5
报告期内基金管理人对淘宝店关闭申购
类服务进行公告
上海证券报、中国证券
报、证券时报 2016-05-05
6
报告期内基金管理人对网上交易支付宝
渠道关闭基金支付服务进行公告
上海证券报、中国证券
报、证券时报 2016-05-05
7 报告期内基金管理人对从业人员在子公 证券时报 2016-05-31
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金(LOF)2016 年半年度报告
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司兼职情况进行公告
8
报告期内基金管理人对本基金持有的天
通股份进行估值调整
上海证券报、中国证券
报、证券时报 2016-06-01
9
报告期内基金管理人对本基金分红进行
公告
上海证券报、中国证券
报、证券时报 2016-06-24
11 备查文件目录
11.1 备查文件目录
《关于核准国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金（ LOF）募集的批复》（证监许
可[2011]1300 号文）
《关于国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金备案确认的函》（基金部函[2011]965
号）
《国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金（ LOF）基金合同》
《国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金（ LOF）基金托管协议》
国投瑞银基金管理有限公司营业执照、公司章程及基金管理人业务资格批件
本报告期内在中国证监会指定信息披露报刊上披露的信息公告原文
国投瑞银新兴产业混合型证券投资基金（ LOF） 2016 年半年度报告原文
11.2 存放地点
深圳市福田区金田路 4028 号荣超经贸中心 46 层
存放网址： http://www.ubssdic.com
11.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件
咨询电话：国投瑞银基金管理有限公司客户服务热线 400-880-6868
国投瑞银基金管理有限公司
二〇一六年八月二十六日
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