汇添富多元价值发现混合型证券投资基金
2022 年第 2 季度报告

2022 年 06 月 30 日

基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司

基金托管人：中国银行股份有限公司

送出日期：2022 年 07 月 21 日


§1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022 年 7 月 19 日复核了
本报告中的财务指标、净值表现、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定 盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅 读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2022 年 04 月 29 日（基金合同生效日）起至 2022 年 06 月 30 日止。

§2 基金产品概况

2.1 基金基本情况
基金简称 汇添富多元价值发现混合
基金主代 013367
码
基金运作 契约型开放式
方式

基金合同 2022 年 04 月 29 日

生效日
报告期末

基金份额 53,579,146.16
总额(份)

本基金采用自下而上的投资方法，以基本面分析为立足点，发掘具备估值优
投资目标 势和持续的业绩增长能力，在经济结构转型中代表产业升级和技术创新浪潮
的价值型企业，在注重风险控制的前提下，力争基金资产实现长期稳健的增
值。

本基金为混合型基金。投资策略主要包括资产配置策略和股票精选策略。资
投资策略 产配置策略在综合分析和持续跟踪基本面、政策面、市场面等多方面因素确
定或调整投资组合中各类资产的投资比例。股票精选层面，本基金以典型的
价值投资理念为基础策略，发掘价值股时，关注价值风格的多元化。多元化


风格的价值股包括稳健的价值股、逆向反转类的价值股和偏成长的价值股三
种类型。本基金将在多元价值风格的基础上构建初选股票库，并建立核心股
票库、运用 ESG 评价优选及估值精选等策略。本基金投资策略还包括债券投
资策略、资产支持证券投资策略、可转债及可交换债投资策略、股指期货投
资策略、股票期权投资策略、融资投资策略、国债期货投资策略。

业绩比较 沪深 300 指数收益率*60%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*20%+中债综
基准 合指数收益率*20%

本基金为混合型基金，其预期风险收益水平低于股票型基金、高于债券型基
风险收益 金及货币市场基金。

特征 本基金除了投资 A 股以外，还可以根据法律法规规定投资港股通标的股票，
将面临港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异
带来的特有风险。

基金管理 汇添富基金管理股份有限公司
人
基金托管 中国银行股份有限公司
人
下属分级

基金的基 汇添富多元价值发现混合 A 汇添富多元价值发现混合 C

金简称
下属分级

基金的交 013367 013368

易代码
报告期末
下属分级

基金的份 37,358,473.19 16,220,672.97
额总额
(份)

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期(2022 年 04 月 29 日(基金合同生效日) - 2022 年 06 月 30
日)

汇添富多元价值发现混合 A 汇添富多元价值发现混合 C

1.本期已实现收益 246,807.26 -32,541.72

2.本期利润 1,288,440.98 216,373.12

3.加权平均基金份 0.0339 0.0021
额本期利润

4.期末基金资产净 38,633,845.61 16,762,125.58
值

5.期末基金份额净 1.0341 1.0334
值

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

3、本基金的《基金合同》生效日为 2022 年 04 月 29 日，至本报告期末不满一季度，因此主
要财务指标只列示从基金合同生效日至 2022 年 06 月 30 日数据，特此说明。

3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

汇添富多元价值发现混合 A

份额净值 业绩比较

阶段 份额净值 增长率标 业绩比较基 基准收益 ①－③ ②－④
增长率① 准差② 准收益率③ 率标准差

④

自基金

合同生 3.41% 0.31% 10.69% 1.02% -7.28% -0.71%
效日起
至今

汇添富多元价值发现混合 C

份额净值 业绩比较

阶段 份额净值 增长率标 业绩比较基 基准收益 ①－③ ②－④
增长率① 准差② 准收益率③ 率标准差

④

自基金

合同生 3.34% 0.31% 10.69% 1.02% -7.35% -0.71%
效日起
至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较


注：1、本《基金合同》生效之日为 2022 年 04 月 29 日，截至本报告期末，基金成立未满一
年。
2、本基金建仓期为本《基金合同》生效之日起 6 个月，截至本报告期末，本基金尚处于建
仓期中。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明

任职日期 离任日期 （年）

国籍：中

国。学历：
北京大学经
济学硕士。
从业资格：
证券投资基
金从业资

格。从业经
历：曾任职
于瑞银证

券、平安证
券研究所，
从事金融行
业研究。

2016 年 5 月
加入汇添富
基金管理股
本基金的 2022 年 04 月 份有限公

黄耀锋 基金经理 29 日 11 司，任策略
及金融、周
期行业高级
研究员。

2019 年 4 月
26 日至今任
汇添富红利
增长混合型
证券投资基
金的基金经
理。2021 年
9 月 27 日至
今任汇添富
沪港深新价
值股票型证
券投资基金
的基金经

理。2022 年
1 月 12 日至


今任汇添富
上证 50 基本
面增强指数
型证券投资
基金的基金
经理。2022
年 4 月 29 日
至今任汇添
富多元价值
发现混合型
证券投资基
金的基金经
理。2022 年
5 月 27 日至
今任汇添富
研究优选灵
活配置混合
型证券投资
基金的基金
经理。

注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离任日期”为根据公司决议确定的解聘日期；
2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期；
3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
注：截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明

本基金管理人在本报告期内遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资运作符合有关法规及基金合同的约定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

本基金管理人通过建立事前、事中和事后全程嵌入式的管控模式，确保公平交易制度的执行和实现。具体情况如下：


一、本基金管理人建立了内部公平交易管理规范和流程，以确保公平交易管控覆盖公司所有业务类型、投资策略、投资品种及投资管理的各个环节。

二、本着“时间优先、价格优先”的原则，对同一证券有相同交易需求的投资组合采用交易系统中的公平交易模块，实现事中交易执行层面的公平管控。

三、对不同投资组合进行同向交易价差分析，具体方法为：在不同时间窗口（日内、3日内、5 日内）下，对不同组合同一证券同向交易的平均价差率进行 T 检验。对于未通过 T检验的交易，再根据同向交易占优比、交易价格、交易频率、交易数量和交易时间等进行具体分析，进一步判断是否存在重大利益输送的可能性。

四、对于反向交易，根据交易顺序、交易时间窗口跨度、交易价格、交易数量占市场成交量比值、组合规模、市场收益率变化等综合判断交易是否涉及利益输送。

综上，本基金管理人通过事前的制度规范、事中的监控和事后的分析评估，严格执行了公平交易制度，公平对待了旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况。4.3.2 异常交易行为的专项说明

本报告期内，本基金未出现异常交易的情况。

本报告期内，本基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 11 次，投资组合因投资策略与其他组合发生反向交易。基金管理人事前严格根据内部规定进行管控，事后对交易时点、交易数量、交易价差等多方面进行综合分析，未发现导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

回顾 2022 年二季度，宏观经济经历了从疫情冲击到疫后修复的起伏，权益市场则经历了风险偏好普跌到超跌反弹的 V 型反转。3-4 月国内疫情大范围扩散，在刚性的严格防疫管控下，主要城市生产端停滞、需求大幅收缩，经济下行压力较大。市场在恐慌和悲观预期下不断下修估值，成长股跌幅最大，红利股相对稳健。而随着 4 月底疫情拐点初现，复工复产逐步推进，叠加稳增长政策持续加码，高频经济数据逐渐修复。因而市场悲观预期快速扭转，前期受影响较大的部分新能源产业链快速反弹。6 月经济修复预期进一步强化，地产链、消费、医药等均开始修复上涨。

在此背景下，建仓期本基金依然秉持稳健建仓的策略，主要选择了一些具备长期配置价值和深厚护城河的优质龙头。后续在积累下适当安全垫之后会逐步增加持仓比例，以期给投资者短期和中长期均能够获得稳健的投资回报。

4.5 报告期内基金的业绩表现

本报告期汇添富多元价值发现混合 A 类份额净值增长率为 3.41%，同期业绩比较基准收
益率为 10.69%。本报告期汇添富多元价值发现混合 C 类份额净值增长率为 3.34%，同期业绩比较基准收益率为 10.69%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

无。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 15,075,982.44 26.77

其中：股票 15,075,982.44 26.77

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 - -

其中：债券 - -

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返

- -
售金融资产

7 银行存款和结算备付金合计 41,005,212.28 72.81

8 其他资产 236,665.63 0.42

9 合计 56,317,860.35 100.00

注:本基金通过港股通交易机制投资的港股公允价值为人民币 457,492.44 元，占期末净值比例为 0.83%。
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）


A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 784,624.00 1.42

C 制造业 9,068,123.00 16.37

D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -

E 建筑业 130,168.00 0.23

F 批发和零售业 - -

G 交通运输、仓储和邮政业 373,927.00 0.68

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 80,608.00 0.15

J 金融业 2,141,672.00 3.87

K 房地产业 214,520.00 0.39

L 租赁和商务服务业 1,350,994.00 2.44

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管理业 473,854.00 0.86

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计 14,618,490.00 26.39

5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

行业类别 公允价值（人民币） 占基金资产净值比例（%）

10 能源 - -

15 原材料 - -

20 工业 - -

25 可选消费 427,184.51 0.77


30 日常消费 - -

35 医疗保健 - -

40 金融 - -

45 信息技术 - -

50 电信服务 30,307.93 0.05

55 公用事业 - -

60 房地产 - -

合计 457,492.44 0.83

注:（1）以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。
（2）由于四舍五入的原因市值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

占基金资产
股票名

序号 股票代码 数量（股） 公允价值（元） 净值比例
称

（％）

宁德时

1 300750 3,000 1,602,000.00 2.89
代

中国中

2 601888 5,800 1,350,994.00 2.44
免

五 粮

3 000858 5,100 1,029,843.00 1.86
液

华测导

4 300627 27,000 928,530.00 1.68
航

东方财

5 300059 36,500 927,100.00 1.67
富

6 688063 派能科 2,865 894,453.00 1.61


技

四川双

7 000935 32,800 794,416.00 1.43
马

招商银

8 600036 17,900 755,380.00 1.36
行

华友钴

9 603799 6,900 659,778.00 1.19
业

创维数

10 000810 33,900 549,519.00 0.99
字

5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
注:本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细注:本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注:本基金本报告期末未持有贵金属投资。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细注:本基金本报告期末未持有权证投资。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
注:本基金本报告期未投资股指期货。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注:本基金本报告期未投资国债期货。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1

本基金投资的前十名证券的发行主体中，招商银行股份有限公司出现在报告编制日前一
年内受到监管部门公开谴责、处罚的情况。本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合同的要求。
5.11.2

本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 4,387.44

2 应收证券清算款 228,057.42

3 应收股利 -

4 应收利息 -

5 应收申购款 4,220.77

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 236,665.63

5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

项目 汇添富多元价值发现混合 A 汇添富多元价值发现混合 C

基金合同生效日

（2022 年 04 月 29 38,328,796.40 200,112,021.39
日）基金份额总额

本报告期基金总申购 392,887.30 10,007,304.35
份额

减：本报告期基金总 1,363,210.51 193,898,652.77
赎回份额

本报告期基金拆分变 - -

动份额

本报告期期末基金份 37,358,473.19 16,220,672.97
额总额
注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
注: 本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
注: 本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或者超过 20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有
基金情况

持有基

投资 金份额

者类 比例达

别 序号 到或者 期初份额 申购 赎回份额 持有 份额占
超过 份额 份额 比（%）
20%的

时间区

间

2022

年 4 月

29 日

1 至 60,000,000.00 - 60,000,000.00 - -
2022

年 5 月

机构 30 日

2022

年 5 月

31 日

2 至 20,000,000.00 - 20,000,000.00 - -
2022

年 6 月

1 日

产品特有风险
1、持有人大会投票权集中的风险

当基金份额集中度较高时，少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高，其在召开 持有人大会并对审议事项进行投票表决时可能拥有较大话语权。
2、巨额赎回的风险
持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时，更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有 人将可能无法及时赎回所持有的全部基金份额。
3、基金规模较小导致的风险
持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致基金规模较小，基金持续稳定运 作可能面临一定困难。本基金管理人将继续勤勉尽责，执行相关投资策略，力争实现投 资目标。
4、基金净值大幅波动的风险
持有基金份额比例较高的投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基 金资产净值造成较大波动。
5、提前终止基金合同的风险
持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致在其赎回后本基金资产规模长期 低于 5000 万元，进而可能导致本基金终止、转换运作方式或与其他基金合并。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录

1、中国证监会批准汇添富多元价值发现混合型证券投资基金募集的文件；

2、《汇添富多元价值发现混合型证券投资基金基金合同》；

3、《汇添富多元价值发现混合型证券投资基金托管协议》；

4、基金管理人业务资格批件、营业执照；

5、报告期内汇添富多元价值发现混合型证券投资基金在规定报刊上披露的各项公告；
6、中国证监会要求的其他文件。
9.2 存放地点

上海市黄浦区外马路 728 号 汇添富基金管理股份有限公司

9.3 查阅方式

投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站 www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918 查询相关信息。


汇添富基金管理股份有限公司
2022 年 07 月 21 日
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