华泰紫金泰盈混合型证券投资基金

2023 年第 4 季度报告

2023 年 12 月 31 日

基金管理人：华泰证券（上海）资产管理有限公司

基金托管人：中国银行股份有限公司

报告送出日期：二〇二四年一月十九日


§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 1 月 18 日复
核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2023 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。

§2 基金产品概况

基金简称 华泰紫金泰盈混合

基金主代码 008404

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2020 年 1 月 21 日

报告期末基金份额总额 311,507,012.49 份

在严格控制风险和保持资产流动性的基础上，力求

投资目标 实现基金资产的长期稳定增值，为投资者实现超越

业绩比较基准的收益。

本基金采取自上而下和自下而上相结合的积极主

动的投资策略，并对投资组合进行动态调整。由于

投资策略 本基金为混合型基金，核心投资策略为股票精选策

略，同时辅以资产配置策略优化投资组合的风险收

益，提升投资组合回报。


业绩比较基准 沪深 300 指数收益率×55%+恒生指数收益率

×15%+中债综合指数收益率×30%

本基金为混合型证券投资基金，其预期风险收益水

风险收益特征 平高于债券型基金与货币市场型基金，低于股票型

基金。

基金管理人 华泰证券（上海）资产管理有限公司

基金托管人 中国银行股份有限公司

下属分级基金的基金简 华泰紫金泰盈混合 A 华泰紫金泰盈混合 C

称
下属分级基金的交易代

008404 008405

码

报告期末下属分级基金 34,240,022.10 份 277,266,990.39 份

的份额总额

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

报告期

主要财务指标 (2023 年 10 月 1 日-2023 年 12 月 31 日)

华泰紫金泰盈混合 A 华泰紫金泰盈混合 C

1.本期已实现收益 -1,942,882.04 -13,943,249.33

2.本期利润 -2,668,258.37 -17,616,247.79

3.加权平均基金份额本期利润 -0.0780 -0.0720

4.期末基金资产净值 40,142,178.21 322,500,206.25

5.期末基金份额净值 1.1724 1.1631

注：1、上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用（例如，开放式基金的转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值
变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
1、华泰紫金泰盈混合 A：

净值增长 业绩比较 业绩比较

阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④
率① ② 率③ 率标准差

④

过去三个 -6.20% 0.79% -4.22% 0.58% -1.98% 0.21%
月

过去六个 -8.44% 0.80% -7.09% 0.62% -1.35% 0.18%
月

过去一年 -6.77% 0.84% -7.60% 0.62% 0.83% 0.22%

过去三年 -26.83% 1.27% -23.71% 0.79% -3.12% 0.48%

自基金合

同生效起 17.24% 1.29% -14.14% 0.84% 31.38% 0.45%
至今
2、华泰紫金泰盈混合 C：

净值增长 业绩比较 业绩比较

阶段 净值增长 率标准差 基准收益 基准收益 ①－③ ②－④
率① ② 率③ 率标准差

④

过去三个 -6.25% 0.79% -4.22% 0.58% -2.03% 0.21%
月

过去六个 -8.54% 0.80% -7.09% 0.62% -1.45% 0.18%
月

过去一年 -6.97% 0.84% -7.60% 0.62% 0.63% 0.22%

过去三年 -27.27% 1.27% -23.71% 0.79% -3.56% 0.48%

自基金合

同生效起 16.31% 1.29% -14.14% 0.84% 30.45% 0.45%
至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

华泰紫金泰盈混合型证券投资基金

累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图

(2020 年 1 月 21 日至 2023 年 12 月 31 日)

1．华泰紫金泰盈混合 A：
2．华泰紫金泰盈混合 C：

注：1、本基金业绩比较基准收益率=沪深 300 指数收益率*55%+恒生指数收益率
*15%+中债综合指数收益率*30%；

2、本基金合同于 2020 年 1 月 21 日生效，自基金成立起 6 个月内为建仓期，建
仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。


§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基

姓名 职务 金经理期限 证券从业 说明

任职 离任日 年限

日期 期

深圳市后备级领军人才，香港
中文大学金融学博士，博时基
金-南开大学应用经济博士
后。

本基金的基 曾先后就职于博时基金、浙商
金经理,公司 基金，曾主管权益与 AI 量化
权益投资总 投研团队，建立并持续完善
监、权益公募 2023- AI+HI 的投研体系，形成 AI
查晓磊 投资部总经 06-19 - 12 驱动及+HI、+Beta 和+绝对收
理、权益专户 益四条成品线，多次荣获《中
投资部总经 国基金报》、《证券时报》评比
理 奖项。2022 年加入华泰证券
（上海）资产管理有限公司，
现担任公司权益投资总监、权
益公募投资部总经理、权益专
户投资部总经理、基金经理兼
投资经理。

注：1、上述基金经理的任职日期及离任日期均以基金公告为准；首任基金经理的任职日期为基金合同的生效日期。

2、证券从业年限计算标准遵从中国证监会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》中关于证券基金从业人员范围的相关规定。4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况

姓名 产品类型 产品数量（只） 资产净值(元) 任职时间

公募基金 2.00 624,380,666.81 2023 年 6
月 19 日

查晓 私募资产管理计划 3.00 113,468,497.70 2022 年 8
磊 月 2 日

其他组合 - - -

合计 5.00 737,849,164.51 -

4.2报告期内本基金运作遵规守信情况说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关
法律法规、中国证监会和《华泰紫金泰盈混合型证券投资基金基金合同》的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金份额持有人利益。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

本基金管理人根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》建立并健全了有效的公平交易执行体系，保证公平对待旗下的每一个基金组合。
公司建立了公募基金投资决策委员会领导下的投资决策及授权制度，以科学规范的投资决策体系，采用集中交易管理加强交易执行环节的内部控制，通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现；通过建立层级完备的公司股票池和债券库，完善各类具体资产管理业务组织结构，规范各项业务之间的关系，在保证各投资组合既具有相对独立性的同时，确保其在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过对异常交易行为的监控、分析评估、监察稽核和信息披露确保公平交易过程和结果的有效监督。

本报告期内，本公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定，确保本公司管理的不同投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行等投资管理活动和环节得到公平对待,各投资组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易，本报告期内未发现任何违反公平交易的行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明

本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。

本报告期内，所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未超过该证券当日成交量的 5%。
4.4报告期内基金的投资策略和运作分析

过去一个季度，我们组合的操作整体变化并不大。如我们一直持续强调的，虽然市场反映出绝大多数投资者较为低迷的情绪，但我们观察的数据反映出的却是经济继续在以较低的斜率逐步企稳回升。当前组合主要部分维持在估值偏低，且当前基本面可能偏弱但有企稳迹象和前景的行业和公司上。


2023 年是在不长的中国资本市场历史中，将“定价”两字的重要性极其凸显的一年。
股价的回报，不等同于当期盈利的高速增长，不等同于远期的宏大叙事，不等同于当下的市场热点。当然，盈利的增长、远期的空间、市场的热点都是影响股价的重要因素，但当他们要实质性影响甚至决定我们投资回报率的时候，“定价”毫无疑问是其中最为重要的中间变量因素。人们讨论基本面的投资策略时，往往仅仅指的是狭义的“基本面”，关注未来一个季度的是否增长，关注行业当下是否景气，却往往忽视基本面投资策略中最为重要的“估值”因素，以及对于“估值”不确定性是否留有足够的冗余空间。二级市场投资中最重要的事情，是我们如何给各种不确定性定价，并且是一个可以带来合理回报的定价。

2023 年也是宏观因素影响程度十分显著的一年。自 2022 年底延续到 2023 年一季
度中的经济修复强预期，在 3 月下旬逐渐减弱。自 5 月份开始的一轮工业生产补库存的小周期，在商品市场明显演绎，在股票市场则是表现出弱势 beta 下的超额收益。最后一个季度，经济的弱预期再度发酵，风险资产再度成为市场规避的方向。

站在 2023 年的年末展望 2024 年的经济与市场。以股票为代表的风险类资产同时
面临着不利与有利的方面，但总体上，我们倾向于认为新的一年仍可能要优于过去一年。相对不利因素在于在经济换挡并转型至高质量发展阶段的过程中，传统领域的出清时间可能拉的比较长，且也鲜有历史可比经验参考。对于资本市场本身，过去几年的市场配置结构与投资者的持有体验，也可能需要更多的时间修复。但相对有利的因素也十分显著。股票资产定价的重要变量在于对未来预期现金流的折现。无论是股票资产整体的估值水平，还是股票相对于其他主要资产的风险定价性价比，抑或是资产本身的调整时间，都处于历史上非常极端的水平。可以说，极端的预期留在了 2023，艰难的表现留在了 2023，留给 2024 年的现实可能仍有诸多困难，但同时留给 2024年进一步向下的空间也已十分有限。此外，海外流动性环境相比今年有所宽松也将是大概率的事件。也许 2024 年还将发生很多不确定性的事情，但资产的表现大概率将迎来一个回归，哪怕是很正常的回归，可能就已经可以给众多投资者带来不一样的体验。

对于风险，最终可能在大家认为最没有风险的地方（应该也是最为拥挤的交易）爆发一些风险波动，形成最终出清，但彼时，权益资产的波动可能是由此的“次生灾害”，而非风险的主战场。

4.5报告期内基金的业绩表现

报告期内，本基金 A 类份额净值增长率为-6.20%，同期业绩比较基准收益率为
-4.22%；本基金 C 类份额净值增长率为-6.25%，同期业绩比较基准收益率为-4.22%。4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

1、本基金本报告期内未出现连续 20 个工作日基金份额持有人数量不满 200 人的
情形；

2、本基金本报告期内未出现连续 20 个工作日基金资产净值低于 5000 万元的情
形。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

占基金总资产
序号 项目 金额(元)

的比例(%)

1 权益投资 330,414,024.40 89.74

其中：股票 330,414,024.40 89.74

2 固定收益投资 - -

其中：债券 - -

资产支持证券 - -

3 贵金属投资 - -

4 金融衍生品投资 - -

5 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售

金融资产 - -

6 银行存款和结算备付金合计 33,748,860.46 9.17

7 其他各项资产 4,011,170.87 1.09

8 合计 368,174,055.73 100.00

注：1、本基金报告期末通过港股通交易机制持有的港股期末公允价值为
52,656,556.51 元人民币，占期末基金资产净值比例 14.52%。

2、本基金报告期末无参与转融通证券出借业务的证券。
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净
值比例（％）

A 农、林、牧、渔业 4,014,006.00 1.11

B 采矿业 - -

C 制造业 228,684,175.38 63.06

电力、热力、燃气及水生产和供应 7,145,136.00 1.97
D 业

E 建筑业 - -

F 批发和零售业 16,549.00 0.00

G 交通运输、仓储和邮政业 9,314,514.26 2.57

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 19,845,905.03 5.47

J 金融业 8,708,931.00 2.40

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 3,058.00 0.00

M 科学研究和技术服务业 25,193.22 0.01

N 水利、环境和公共设施管理业 - -

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计 277,757,467.89 76.59

5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

行业类别 公允价值（人民币） 占基金资产净值比例（%）

A 基础材料 3,589,682.42 0.99

B 消费者非必需品 24,312,332.96 6.70


C 消费者常用品 - -

D 能源 7,347,341.77 2.03

E 金融 - -

F 医疗保健 3,746,530.97 1.03

G 工业 10,367,120.55 2.86

H 信息科技 3,293,547.84 0.91

I 电信服务 - -

J 公用事业 - -

K 房地产 - -

合计 52,656,556.51 14.52

注：以上分类采用财汇资讯提供的国际通用行业分类标准。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产

净值比例(％)

1 603816 顾家家居 411,000.0 14,385,000.00 3.97

0

2 000683 远兴能源 2,384,200. 13,995,254.00 3.86

00

3 688377 迪威尔 517,165.0 13,870,365.30 3.82

0

4 002028 思源电气 221,400.0 11,521,656.00 3.18

0

5 002749 国光股份 949,100.0 11,370,218.00 3.14

0

6 01999 敏华控股 2,271,600. 11,013,346.03 3.04

00

7 600406 国电南瑞 491,534.0 10,971,038.88 3.03

0

8 002884 凌霄泵业 596,300.0 10,351,768.00 2.85

0

9 688019 安集科技 59,800.00 9,553,648.00 2.63

10 601799 星宇股份 72,600.00 9,518,586.00 2.62

5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细


本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有股指期货。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策

本基金本报告期末未持有股指期货。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策

本基金本报告期末未持有国债期货。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

本基金本报告期末未持有国债期货。
5.10.3 本期国债期货投资评价

本基金本报告期末未持有国债期货。
5.11投资组合报告附注
5.11.1 声明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形

本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 声明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库

基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3其他各项资产构成

序号 名称 金额(元)

1 存出保证金 108,017.77

2 应收证券清算款 3,572,226.57

3 应收股利 171,334.28


4 应收利息 -

5 应收申购款 60,426.45

6 其他应收款 99,165.80

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 4,011,170.87

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中未持有流通受限的股票。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

因四舍五入原因，投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾 差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

项目 华泰紫金泰盈混合A 华泰紫金泰盈混合C

本报告期期初基金份额总额 34,249,689.75 223,850,415.60

本报告期基金总申购份额 843,663.34 63,128,057.02

减：本报告期基金总赎回份额 853,330.99 9,711,482.23

本报告期基金拆分变动份额 - -

本报告期期末基金份额总额 34,240,022.10 277,266,990.39

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

单位：份

项目 华泰紫金泰盈混合A 华泰紫金泰盈混合C

报告期期初管理人持有的 8,988,909.65 -

本基金份额

本报告期买入/申购总份额 - -

本报告期卖出/赎回总份额 - -

报告期期末管理人持有的 8,988,909.65 -

本基金份额
报告期期末持有的本基金

份额占基金总份额比例 26.25 -

（%）

注：期末持有的基金份额占基金总份额比例为期末持有份额占基金同类份额的比例。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内管理人运用固有资金投资本基金份额未发生变动。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
本基金本报告期内无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息

无

§9 备查文件目录

9.1备查文件目录

1、中国证监会准予华泰紫金泰盈混合型证券投资基金注册的文件；

2、《华泰紫金泰盈混合型证券投资基金基金合同》；

3、《华泰紫金泰盈混合型证券投资基金托管协议》；

4、《华泰紫金泰盈混合型证券投资基金招募说明书》；

5、基金管理人业务资格批件、营业执照；

6、基金托管人业务资格批件、营业执照；

7、关于申请募集注册华泰紫金泰盈混合型证券投资基金之法律意见书；

8、基金产品资料概要；

9、中国证监会要求的其他文件。

9.2存放地点

以上备查文件存放在本基金管理人、基金托管人的住所。
9.3查阅方式

部分备查文件可通过本基金管理人公司网站查询，也可咨询本基金管理人。客服电话：4008895597；公司网址：https://htamc.htsc.com.cn/。

华泰证券（上海）资产管理有限公司
二〇二四年一月十九日
点击查看>>  附件