建信睿和纯债定期开放债券型发起式证券
投资基金

2024 年第 2 季度报告

2024 年 6 月 30 日

基金管理人：建信基金管理有限责任公司

基金托管人：兴业银行股份有限公司

报告送出日期：2024 年 7 月 18 日


§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024 年 7 月 16 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2024 年 4 月 1 日起至 6 月 30 日止。

§2 基金产品概况

基金简称 建信睿和纯债定期开放债券

基金主代码 005375

基金运作方式 契约型定期开放式

基金合同生效日 2018 年 2 月 2 日

报告期末基金份额总额 2,931,853,527.94 份

投资目标 在严格控制风险的基础上，通过积极主动的投资管理，追求基金资产
的长期稳健增值，力争实现超越业绩比较基准的投资回报。

投资策略 本基金充分发挥基金管理人的研究优势，将宏观周期研究、行业周期
研究、公司研究相结合，在分析和判断宏观经济运行状况和金融市场
运行趋势的基础上，动态调整大类金融资产比例，自上而下决定债券
组合久期、期限结构、债券类别配置策略，在严谨深入的分析基础上，
综合考量各类债券的流动性、供求关系和收益率水平等，深入挖掘价
值被低估的标的券种。

业绩比较基准 中债综合全价（总值）指数收益率。

风险收益特征 本基金为债券型基金，其风险和预期收益水平低于股票型基金、混合
型基金，高于货币市场基金。

基金管理人 建信基金管理有限责任公司

基金托管人 兴业银行股份有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期（2024 年 4 月 1 日-2024 年 6 月 30 日）

1.本期已实现收益 32,995,640.68

2.本期利润 32,690,421.39

3.加权平均基金份额本期利润 0.0112

4.期末基金资产净值 3,018,430,966.53

5.期末基金份额净值 1.0295

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

业绩比较基

净值增长率 净值增长率 业绩比较基

阶段 准收益率标 ①－③ ②－④
① 标准差② 准收益率③

准差④

过去三个月 1.09% 0.09% 1.06% 0.07% 0.03% 0.02%

过去六个月 2.24% 0.07% 2.42% 0.07% -0.18% 0.00%

过去一年 3.78% 0.06% 3.27% 0.06% 0.51% 0.00%

过去三年 12.09% 0.05% 6.58% 0.05% 5.51% 0.00%

过去五年 20.64% 0.05% 8.35% 0.06% 12.29% -0.01%

自基金合同

32.13% 0.05% 13.67% 0.06% 18.46% -0.01%
生效起至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：本报告期，本基金投资组合比例符合基金合同要求。
3.3 其他指标

无。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明

任职日期 离任日期 年限

闫晗先生，硕士。2012 年 10 月至今历任
建信基金管理公司交易员、交易主管、基
金经理助理、基金经理。2017 年 11 月 3
日起任建信目标收益一年期债券型证券
投资基金的基金经理，该基金在 2018 年
9 月 19 日转型为建信睿怡纯债债券型证
券投资基金，闫晗继续担任该基金的基金
经理；2018 年 4 月 20 日至 2024 年 1 月
闫晗 本基金的 2020年3 月17 - 11 29 日任建信安心回报定期开放债券型基
基金经理 日 金的基金经理；2018 年 4 月 20 日起任建
信安心回报两年定期开放债券型证券投
资基金的基金经理，该基金自 2019 年 4
月 25 日转型为建信安心回报 6 个月定期
开放债券型证券投资基金，闫晗继续担任
该基金的基金经理；2019 年 3 月 25 日起
任建信中债 1-3 年国开行债券指数证券
投资基金的基金经理；2019 年 4 月 30 日
起任建信中债 3-5 年国开行债券指数证


券投资基金的基金经理；2019 年 9 月 17
日至 2022 年 1 月 17 日任建信中债 5-10
年国开行债券指数证券投资基金的基金
经理；2020 年 3 月 17 日起任建信睿和纯
债定期开放债券型发起式证券投资基金
的基金经理；2020 年 5 月 7 日起任建信
荣元一年定期开放债券型发起式证券投
资基金的基金经理；2020 年 6 月 15 日至
2023 年 6 月 16 日任建信中债湖北省地方
政府债指数发起式证券投资基金的基金
经理；2020 年 9 月 28 日至 2023 年 5 月
23 日任建信中债 1-3 年农发行债券指数
证券投资基金的基金经理；2021 年 1 月
27 日起任建信利率债债券型证券投资基
金的基金经理；2021 年 11 月 10 起任建
信彭博巴克莱政策性银行债券 1-5 年指
数证券投资基金的基金经理，该基金在
2022 年 3 月 22 日起更名为建信彭博政策
性银行债券 1-5 年指数证券投资基金，闫
晗继续担任该基金的基金经理；2024 年 1
月 29 日起任建信中债 1-3 年政策性金融
债指数证券投资基金的基金经理；2024
年 2 月 22 日起任建信睿富纯债债券型证
券投资基金的基金经理；2024 年 6 月 17
日起任建信中债 0-5 年政策性金融债指
数证券投资基金的基金经理。

徐华婧女士，学士。2008 年 9 月至 2011
年 8 月在普华永道中天会计师事务所单
位担任高级审计员；2011 年 8 月至 2013
年 3 月在中诚信国际信用评级有限责任
公司担任项目经理和分析师；2013 年 4
月加入建信基金固定收益投资部，历任信
用研究员、投资经理、基金经理。2020
年7月7日起任建信睿和纯债定期开放债
本基金的 2020 年 7 月 7 券型发起式证券投资基金；2020 年 7 月 7
徐华婧 基金经理 日 - 12 日至2024年2月20日任建信睿阳一年定
期开放债券型发起式证券投资基金的基
金经理；2021 年 5 月 13 日至 2022 年 2
月 24 日任建信恒远一年定期开放债券型
证券投资基金的基金经理；2022 年 1 月
19日起任建信鑫怡90天滚动持有中短债
债券型证券投资基金的基金经理；2022
年5月9日起任建信鑫恒120天滚动持有
中短债债券型证券投资基金的基金经

理；2022 年 7 月 27 日起任建信鑫福 60


天持有期中短债债券型证券投资基金的
基金经理；2023 年 2 月 15 日起任建信宁
安 30 天持有期中短债债券型证券投资基
金的基金经理。

黎颖芳女士，固定收益投资部高级基金经
理，硕士。2000 年 10 月加入大成基金管
理公司，先后在金融工程部、规划发展部
任职，2005 年 11 月加入本公司，历任研
究员、高级研究员、基金经理助理、基金
经理、资深基金经理兼首席固定收益策略
官。2009 年 2 月 19 日至 2011 年 5 月 11
日任建信稳定增利债券型证券投资基金
的基金经理；2011 年 1 月 18 日至 2014
年 1 月 22 日任建信保本混合型证券投资
基金的基金经理；2012 年 11 月 15 日起
任建信纯债债券型证券投资基金的基金
经理；2014 年 12 月 2 日起任建信稳定得
利债券型证券投资基金的基金经理；2015
年 12 月 8日至2020年 12月 18 日任建信
稳定丰利债券型证券投资基金的基金经
理；2016 年 6 月 1 日至 2019 年 1 月 29
固定收益 日任建信安心回报两年定期开放债券型
投资部高 证券投资基金的基金经理；2016 年 11 月
级基金经 2018 年 2 月 2 8 日至 2022 年 2 月 24 日任建信恒安一年
黎颖芳 理，本基 日 - 23 定期开放债券型证券投资基金的基金经
金的基金 理；2016 年 11 月 8 日至 2022 年 9 月 14
经理 日任建信睿享纯债债券型证券投资基金
的基金经理；2016 年 11 月 15 日至 2017
年8月3日任建信恒丰纯债债券型证券投
资基金的基金经理；2017 年 1 月 6 日至
2019 年 8 月 20 日任建信稳定鑫利债券型
证券投资基金的基金经理；2018 年 2 月 2
日起任建信睿和纯债定期开放债券型发
起式证券投资基金的基金经理；2019 年 4
月25日至2020年5月9日任建信安心回
报 6 个月定期开放债券型证券投资基金
的基金经理；2019 年 4 月 26 日至 2021
年 1 月 25 日任建信睿兴纯债债券型证券
投资基金的基金经理；2019 年 8 月 6 日
至 2020 年 12 月 18 日任建信稳定增利债
券型证券投资基金的基金经理；2021 年 6
月 8 日起任建信泓利一年持有期债券型
证券投资基金的基金经理；2021 年 11 月
5 日至 2024 年 1 月 29 日任建信汇益一年
持有期混合型证券投资基金的基金经理。

4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况

无。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

在本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《证券法》、《证券投资基金法》、其他有关法律法规的规定和《建信睿和纯债定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同》的规定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况

为了公平对待投资人，保护投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行为，公司根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》、《证券投资基金公司公平交易制度指导意见》等法律法规和公司内部制度，制定和修订了《公平交易管理办法》、《异常交易管理办法》、《公司防范内幕交易管理办法》、《利益冲突管理办法》等风险管控制度。公司使用的交易系统中设置了公平交易模块，一旦出现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行操作，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。
4.3.2 异常交易行为的专项说明

本报告期内，本基金管理人所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 1 次，原因是投资组合投资策略需要，未导致不公平交易和利益输送。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

基本面方面，2024 年二季度经济持续修复，但动能减弱。从制造业采购经理指数（PMI）上看，PMI 读数重回荣枯线之下。需求方面，1-5 月固定资产投资增速较一季度有所回落，其中制造业累计投资增速继续回升；房地产累计投资增速跌幅略有收窄，但基建投资增速转向下行，可能与财政发债进度偏慢相关。消费方面，1-5 月社会消费品零售总额同比增速较一季度略有回落。进出口方面，总体看进出口均比 24 年一季度读数有明显回升，海外需求恢复对我国经济形成支撑。通胀方面，24 年二季度通胀企稳回升，居民消费价格（CPI）单月同比略回升，工业生产者出厂价格（PPI）单月同比降幅收窄。


流动性方面，2024 年二季度央行货币政策维持稳健、灵活精准。期间，虽然央行没有调降存
款利率和存款准备金率，但受“禁止手工补息”政策影响，大量存款向理财等其它资管产品转化，非银机构资金充裕，货币市场环境整体偏宽松，资金利率维持低位，7 天质押回购利率（R007）中枢维持平稳。

债券市场方面，二季度受“资产荒”、央行多次警示利率风险等多种因素影响，债市收益率呈震荡下行态势。整体看，至二季度末 10 年国债收益率和 10 年国开债收益率较一季度末分别下
行 8BP 和 12BP 到到 2.21%和 2.29%；1 年期国债和 1 年期国开债较一季度分别下行 18BP 和 15BP
至 1.54%和 1.69%，期限利差略有走扩。

本基金在报告期以维持净值稳定和控制信用风险为主要目标，结合委托人要求动态调整持仓结构，维持适度的杠杆水平，积极地对二级资本债和中长久期利率债进行波段操作以增厚收益，取得了一定的投资回报。
4.5 报告期内基金的业绩表现

本报告期本基金净值增长率 1.09%，波动率 0.09%，业绩比较基准收益率 1.06%，波动率 0.07%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

无。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 - -

其中：股票 - -

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 2,531,598,109.38 83.83

其中：债券 2,531,598,109.38 83.83

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 429,111,742.37 14.21

其中：买断式回购的买入返售金融资 - -
产

7 银行存款和结算备付金合计 9,092,601.74 0.30

8 其他资产 49,936,964.79 1.65

9 合计 3,019,739,418.28 100.00

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

无。
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

无。
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

无。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 1,521,894,890.32 50.42

其中：政策性金融债 1,521,894,890.32 50.42

4 企业债券 10,739,767.12 0.36

5 企业短期融资券 638,480,271.53 21.15

6 中期票据 360,483,180.41 11.94

7 可转债（可交换债） - -

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 2,531,598,109.38 83.87

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）

1 170210 17 国开 10 3,900,000 415,730,704.11 13.77

2 230210 23 国开 10 3,000,000 313,047,123.29 10.37

3 230208 23 国开 08 2,800,000 286,147,265.75 9.48

4 190210 19 国开 10 2,000,000 215,480,000.00 7.14

5 190215 19 国开 15 1,900,000 207,739,303.28 6.88

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细

无。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细


无。
5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.9.1 本期国债期货投资政策

无.
5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

无。
5.9.3 本期国债期货投资评价

无。
5.10 投资组合报告附注
5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形

本基金该报告期内投资前十名证券的发行主体未披露被监管部门立案调查和在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.10.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库

基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的投资范围。
5.10.3 其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 -

2 应收证券清算款 49,936,964.79

3 应收股利 -

4 应收利息 -

5 应收申购款 -

6 其他应收款 -

7 其他 -

8 合计 49,936,964.79

5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

无。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

无。

5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

报告期期初基金份额总额 2,931,853,527.94

报告期期间基金总申购份额 -

减：报告期期间基金总赎回份额 -

报告期期间基金拆分变动份额（份额减 -
少以“-”填列）

报告期期末基金份额总额 2,931,853,527.94

注：如有相应情况，申购含红利再投、转换入份额及金额，赎回含转换出份额及金额。

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

单位：份

报告期期初管理人持有的本 12,836,091.56
基金份额

报告期期间买入/申购总份 -
额

报告期期间卖出/赎回总份 -
额

报告期期末管理人持有的本 12,836,091.56
基金份额

报告期期末持有的本基金份 0.44
额占基金总份额比例（%）
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

无。

§8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况

项目 持有份额总数 持有份额占基金总 发起份额总数 发起份额占基金总 发起份额承
份额比例(%) 份额比例(%) 诺持有期限

基金管理人固12,836,091.56 0.4412,836,091.56 0.44 3 年
有资金

基金管理人高 - - - - -
级管理人员

基金经理等人 - - - - -

员

基金管理人股 - - - - -
东

其他 - - - - -

合计 12,836,091.56 0.4412,836,091.56 0.44 3 年

§9 影响投资者决策的其他重要信息

9.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况

单位：份

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

投 持有基金

资 份额比例

者 序号 达到或者 期初 申购 赎回 持有份额 份额占比（%）
类 超过 20% 份额 份额 份额

别 的时间区

间

2024年04

机 月 01 日

构 1 -2024 年 2,919,015,503.55 - -2,919,015,503.55 99.56
06 月 30

日

产品特有风险

本基金由于存在单一投资者份额占比达到或超过 20%的情况，可能会出现因集中赎回而引发的基金流动性风险，敬请投资者注意。本基金管理人将不断完善流动性风险管控机制，持续做好基金流动性风险的管控工作，审慎评估大额申赎对基金运作的影响，采取有效措施切实保护持有人合法权益。
9.2 影响投资者决策的其他重要信息

无。

§10 备查文件目录

10.1 备查文件目录

1、中国证监会批准建信睿和纯债定期开放债券型发起式证券投资基金设立的文件；

2、《建信睿和纯债定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同》；

3、《建信睿和纯债定期开放债券型发起式证券投资基金招募说明书》；

4、《建信睿和纯债定期开放债券型发起式证券投资基金托管协议》；

5、基金管理人业务资格批件和营业执照；


6、基金托管人业务资格批件和营业执照；

7、报告期内基金管理人在指定报刊上披露的各项公告。
10.2 存放地点

基金管理人或基金托管人处。
10.3 查阅方式

投资者可在营业时间免费查阅。也可在支付工本费后，在合理时间内取得上述文件的复印件。
建信基金管理有限责任公司
2024 年 7 月 18 日
点击查看>>  附件