1
国投瑞银和顺债券型证券投资基金
招募说明书摘要
（ 2018 年 1 月更新）
基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人： 中国工商银行股份有限公司
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
2
【重要提示】
国投瑞银和顺债券型证券投资基金（以下简称“本基金”） 经中国证监会 2016
年 5 月 24 日证监许可[2016]1107 号文注册募集。 本基金基金合同已于 2016 年 11
月 23 日正式生效。
基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国
证监会注册，但中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收
益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
投资有风险， 投资人认购（或申购）基金份额时应认真阅读本招募说明书，全
面认识本基金产品的风险收益特征，应充分考虑投资者自身的风险承受能力，并对
认购（或申购）基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策。投资者根据所
持有份额享受基金的收益，但同时也需承担相应的投资风险。 本基金集中投资于固
定收益类资产，影响证券价格波动的因素主要有：宏观经济周期变化、财政与货币
政策变化、利率和收益率曲线变化、通货膨胀风险、债券发行人的信用风险以及政
治因素的变化等；此外， 还包括由于基金投资人在开放日连续大量赎回基金产生的
流动性风险，基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险，本基金的特
定风险等等，其中， 本基金的投资范围包括中小企业私募债券，该券种具有较高的
流动性风险和信用风险，可能增加本基金总体风险水平。基金管理人提醒投资人注
意基金投资的“买者自负”原则，在投资人作出投资决策后，基金运营状况与基金
净值变化导致的投资风险，由投资人自行负责。
本基金为债券型基金， 投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%，投资于
股票资产的比例不高于基金资产的 20%。 权证投资比例不高于基金资产净值的 3%。
每个交易日日终在扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，本基金持有现金或者
到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。 本基金属于证券投资基
金中的较低风险品种，风险与预期收益高于货币市场基金，低于混合型基金和股票
型基金。
基金管理人管理的其他基金的过往业绩不构成对本基金业绩表现的保证。基金
管理人承诺以恪尽职守、诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
3
证本基金一定盈利，也不保证最低收益。
本招募说明书摘要所载内容截止日期为 2017 年 11 月 23 日，其中投资组合报告
与基金业绩截止日期为 2017 年 9 月 30 日。 有关财务数据未经审计。
本基金托管人中国工商银行股份有限公司于 2017 年 12 月 22 日对本招募说明书
摘要（ 2018 年 1 月更新）进行了复核。
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
4
一、基金管理人
（一）基金管理人概况
名称：国投瑞银基金管理有限公司
英文名称： UBS SDIC FUND MANAGEMENT CO., LTD
住所：上海市虹口区东大名路 638 号 7 层
办公地址：深圳市福田区金田路 4028 号荣超经贸中心 46 层
法定代表人： 叶柏寿
设立日期： 2002 年 6 月 13 日
批准设立机关： 中国证监会
批准设立文号：中国证监会证监基金字【 2002】 25 号
组织形式：有限责任公司
注册资本：壹亿元人民币
存续期限：持续经营
联系人：杨蔓
客服电话： 400-880-6868
传 真： （ 0755） 82904048
股权结构：
股东名称 持股比例
国投泰康信托有限公司 51%
瑞银集团 49%
合计 100%
（二）主要人员情况
1、董事会成员
叶柏寿先生，董事长，中国籍，经济学学士。现任国投安信股份有限公司董事
长、国家开发投资公司副总经济师、国投资本控股有限公司董事长、兼任国投泰康
信托有限公司董事长、安信证券股份有限公司董事，曾任国家计委经济研究所干部、
副主任科员、财政金融研究室副主任，国家开发投资公司财务会计部干部、处长，
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
5
深圳康泰生物制品股份有限公司董事长，国家开发投资公司财务会计部副主任、主
任，国投资本控股有限公司副董事长。
王彬女士，总经理，董事，中国籍，工商管理硕士，高级经济师， 兼任国投瑞
银资本管理有限公司董事长及国投瑞银资产管理（香港）有限公司董事。曾任国投
泰康信托有限公司副总经理兼董事会秘书、国投瑞银基金管理有限公司副总经理兼
董事会秘书、国投泰康信托有限公司资产管理部经理兼董事会秘书，北京京能热电
股份有限公司董事会秘书、北京国际电力开发投资公司董事会秘书、北京市人民政
府新闻处主任科员、北京天然气联合公司职员。
董日成先生，董事，中国香港籍， 文学学士。 现任瑞银资产管理（香港）有限
公司中国区董事总经理， 曾任瑞银资产管理公司中国区业务经理、执行董事，瑞银
资产管理对冲基金亚太区首席营运官，瑞银资产管理台湾总经理，香港瑞银财富管
理部门主管，国投瑞银基金管理有限公司的代总经理和首席营运官，美林投资经理
人公司亚太地区首席营运官，美国国际集团亚太地区的金融及营运领域担任多个重
要职务等。
李涛先生，董事，中国籍，管理学硕士。 现任国投泰康信托有限公司财务总监，
曾任国投泰康信托有限公司信托财务部副经理、信托财务部经理、计划财务部总经
理，国家开发投资公司金融投资部项目经理，国融资产管理有限公司证券投资部业
务主管、国投煤炭公司计划财务部业务主管，山东省茌平造纸厂设计部职员。
黄雪婷女士，董事，中国香港籍，工商学学士。现任瑞银资产管理(新加坡)有
限公司亚太区产品开发及管理主管，曾任美盛集团(Legg Mason, Inc.) 亚洲及澳大利
亚产品开发部主管，瀚亚投资(Eastspring Investments)区域投资解决方案及基金平台
主管，富达基金(Fidelity) 亚洲产品部董事，苏黎世保险(Zurich Insurance Company)
业务规划及项目高级经理，怡富基金 Jardine Fleming (JPMorgan) 产品开发部业务分
析师。
李哲平先生，独立董事，中国籍，金融学硕士。现任《当代金融家》杂志执行
社长兼主编，兼任鸿儒金融教育基金会理事、光大证券股份有限公司独立董事、南
粤银行独立董事、中航证券有限公司独立董事。曾担任中国证券报理论版主编、统
信资产评估有限公司董事长、中信银行股份有限公司独立董事。
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
6
史克通先生，独立董事，中国籍，法学学士。现任北京金诚同达律师事务所高
级合伙人、律师，主要从事公司及证券业务，兼任中国忠旺控股有限公司独立董事、
昆山金利表面材料应用科技股份有限公司独立董事、北京公共交通控股（集团）有
限公司外部董事、渤海产业投资基金管理有限公司独立董事及重庆广电数字传媒股
份有限公司独立董事。曾任职于山东鲁中律师事务所、北京市京都律师事务所。
龙涛先生，独立董事，中国籍，经济学硕士。现任北京海问投资咨询有限公司
董事长，兼任庆铃汽车股份有限公司独立董事、王府井百货（集团）股份有限公司
独立董事、爱慕股份有限公司独立董事、中外名人文化传媒股份有限公司独立董事、
皇冠环球集团股份有限公司独立董事。曾任中央财经大学会计系副教授和华夏基金
管理有限公司独立董事，曾在毕马威国际会计纽约分部担任审计和财务分析工作。
2、监事会成员
卢永燊先生，监事会主席，中国香港籍，工商管理硕士，现任瑞银资产管理公
司中国区财务部主管和瑞银资产管理(中国)有限公司监事。曾任瑞银资产管理公司
泛亚地区财务部主管。以往在金融服务及电信行业担任多个财务部管理职位。
张宝成先生，监事，中国籍，资源产业经济学博士，经济师。现任国投泰康信
托有限公司股权管理部总经理。曾任国投创新投资管理有限公司投资经理，国家开
发投资公司办公厅公司领导秘书，国投信托有限公司行政助理，中国石油管道分公
司内部控制处科员，中国石油管道秦京输油气分公司计划科科员。
王明辉先生，监事，中国籍，经济学硕士，特许金融分析师协会会员、全球风
险协会会员，拥有特许金融分析师(CFA)、金融风险管理师(FRM)、国际注册内部审
计师(CIA)资格。现任国投瑞银基金管理有限公司首席风险官、公司总经理助理，兼
任监察稽核部部门总经理。曾任职国投瑞银基金管理有限公司监察稽核部副总监、
国泰君安证券股份有限公司稽核审计总部审计总监。
冯伟女士，监事，中国籍，经济学硕士，高级会计师。现任国投瑞银基金管理
有限公司总经理助理，兼任运营部部门总经理。曾任职中融基金管理有限公司清算
主管，深圳投资基金管理有限公司投研人员。
3、公司高级管理人员及督察长
王彬女士，总经理，董事，中国籍，香港中文大学工商管理硕士，高级经济师，
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
7
兼任国投瑞银资本管理有限公司董事长及国投瑞银资产管理（香港）有限公司董事。
曾任国投泰康信托有限公司副总经理兼董事会秘书、国投瑞银基金管理有限公司副
总经理兼董事会秘书、国投泰康信托有限公司资产管理部经理兼董事会秘书，北京
京能热电股份有限公司董事会秘书、北京国际电力开发投资公司董事会秘书、北京
市人民政府新闻处主任科员、北京天然气联合公司职员。
王书鹏先生，副总经理兼董秘，中国籍，北京航空航天大学工程硕士，兼任国
投瑞银资本管理有限公司董事。曾任职国投瑞银资本管理有限公司总经理，国投泰
康信托有限公司财务、信托资产运营管理部门经理，利安达信隆会计师事务所项目
经理，北京拓宇交通通用设施有限公司财务经理，内蒙古自治区交通征费稽查局哲
盟分局，内蒙古哲盟交通规划设计院。
张南森先生，副总经理，中国籍，北京大学高级管理人员工商管理硕士。曾任
国投瑞银基金管理有限公司机构服务部总监、总经理助理，中邮创业基金管理有限
公司机构理财部副总经理，银华基金管理有限公司市场营销部执行主管，湘财证券
有限公司营业部总经理助理。
袁野先生，副总经理，中国籍，复旦大学工商管理硕士。曾任招商基金管理有
限公司总经理助理，国投瑞银基金管理有限公司基金经理、基金投资部总监，国信
证券基金债券部投资经理，深圳投资基金管理公司基金经理。
储诚忠先生，副总经理，中国籍，武汉大学经济学博士。曾任宝盈基金管理有
限公司总经理助理、副总经理，长盛基金管理有限公司营销策划部总监、北京分公
司总经理、华南营销中心总经理，国投瑞银基金管理有限公司研究部总监、产品开
发部总监、渠道服务部总监，国信证券有限公司综合研究部总经理，武汉大学金融
系副主任、副教授，重庆建筑专科学校（现重庆大学）经济学教研组组长。
刘凯先生，督察长，中国籍，复旦大学工商管理学硕士, 兼任国投瑞银资本管
理有限公司董事及国投瑞银资产管理（香港）有限公司董事。曾任国投瑞银基金管
理有限公司市场服务部总监、总经理助理，招商基金管理有限公司客户服务部总监，
平安证券蛇口营业部投资顾问，君安证券东门南营业部研究员，尊荣集团证券投资
项目经理。
4、本基金基金经理
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
8
徐栋，中国籍， 北京大学经济学硕士，香港大学金融学硕士。注册会计师协会
(CICPA)非执业会员，特许金融分析师(CFA)协会会员。 8 年证券从业经历。 2009 年
7 月加入国投瑞银基金管理有限公司，从事固定收益研究工作。 2012 年 9 月 20 日至
2014 年 10 月 28 日期间担任国投瑞银稳定增利债券型证券投资基金及国投瑞银货币
市场基金基金经理助理， 2013 年 4 月 2 日至 2014 年 10 月 28 日期间担任国投瑞银
双债增利债券型证券投资基金基金经理助理， 2015 年 1 月 20 日起兼任国投瑞银双
债增利债券型证券投资基金基金经理， 2016 年 11 月 18 日起兼任国投瑞银岁添利一
年期定期开放债券型证券投资基金、国投瑞银进宝灵活配置混合型证券投资基金（原
国投瑞银进宝保本混合型证券投资基金） 及国投瑞银瑞兴保本混合型证券投资基金
的基金经理，2016 年 11 月 23 日起兼任国投瑞银和顺债券型证券投资基金基金经理。
曾于 2014 年 3月 22 日至 2015 年 11月 21 日任国投瑞银瑞易货币市场基金基金经理，
于 2014 年 10 月 17 日至 2017 年 6 月 16 日期间担任国投瑞银钱多宝货币市场基金基
金经理，于 2014 年 11 月 13 日至 2017 年 6 月 16 日期间担任国投瑞银增利宝货币市
场基金基金经理，于 2013 年 12 月 26 日至 2017 年 6 月 28 日期间担任国投瑞银货币
市场基金基金经理。
韩海平， 总经理助理兼固定收益部部门总经理，中国籍，中国科学技术大学经
济学硕士。 14 年证券从业经历，美国投资管理研究协会（ CFA Institute）和全球风
险协会（ GARP）会员，拥有特许金融分析师（ CFA）和金融风险管理师（ FRM）
资格。曾任招商基金管理有限公司基金管理部数量分析师，国投瑞银基金管理有限
公司固定收益组副总监、基金经理，融通基金管理有限公司固定收益部总监、基金
经理。 2015 年 7 月加入国投瑞银基金管理有限公司， 2016 年 11 月 26 日起担任国投
瑞银和顺债券型证券投资基金基金经理， 2017 年 3 月 29 日起兼任国投瑞银安颐多
策略混合型证券投资基金基金经理。曾于 2014 年 3 月 21 至 2015 年 6 月 22 日任融
通通瑞债券型证券投资基金基金经理，于 2013 年 12 月 19 日至 2015 年 6 月 22 日任
融通债券投资基金基金经理，于 2013 年 12 月 10 日至 2015 年 6 月 22 日任融通通福
分级债券型证券投资基金基金经理，于 2013 年 5 月 30 日至 2015 年 6 月 22 日任融
通通泰保本混合型证券投资基金基金经理，于 2011 年 3 月 29 日至 2012 年 9 月 14
日任国投瑞银双债增利债券型证券投资基金基金经理，于 2009 年 1 月 19 日至 2012
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
9
年 2 月 14 日任国投瑞银货币市场基金基金经理，于 2008 年 4 月 3 日至 2012 年 9
月 14 日任国投瑞银稳定增利债券型证券投资基金基金经理，于 2007 年 11 月 1 日至
2008 年 3 月 28 日任融鑫证券投资基金基金经理（现国投瑞银成长优选混合型证券
投资基金）。
5、投资决策委员会成员的姓名、职务
（ 1）投资决策委员会召集人： 袁野先生， 副总经理
（ 2）投资决策委员会成员：
韩海平先生：总经理助理兼固定收益部部门总经理
李怡文女士：固定收益部副总监，基金经理
何明女士：研究部部门总经理
蒋旭东先生：总经理助理，量化投资部负责人
杨俊先生：交易部部门总经理
马少章先生：专户投资部部门副总经理，投资经理
汤海波先生： 基金投资部海外投资副总监，基金经理
陈小玲女士：基金投资部副总监，基金经理
杨冬冬先生： 基金投资部副总监，基金经理
（ 3）总经理和督察长列席投资决策委员会会议。
6、上述人员之间不存在近亲属关系。
二、基金托管人
（一）基本情况
名称： 中国工商银行股份有限公司（简称“中国工商银行” ）
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号
成立时间： 1984 年 1 月 1 日
法定代表人： 易会满
注册资本：人民币 35,640,625.71 万元
联系电话： 010-66105799
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
10
联系人： 郭明
（二）主要人员情况
截至 2017 年 6 月末，中国工商银行资产托管部共有员工 218 人，平均年龄 30
岁， 95%以上员工拥有大学本科以上学历，高管人员均拥有研究生以上学历或高级
技术职称。
（三）基金托管业务经营情况
作为中国大陆托管服务的先行者，中国工商银行自 1998 年在国内首家提供托管
服务以来，秉承“诚实信用、勤勉尽责”的宗旨，依靠严密科学的风险管理和内部
控制体系、规范的管理模式、先进的营运系统和专业的服务团队，严格履行资产托
管人职责，为境内外广大投资者、金融资产管理机构和企业客户提供安全、高效、
专业的托管服务，展现优异的市场形象和影响力。建立了国内托管银行中最丰富、
最成熟的产品线。拥有包括证券投资基金、信托资产、保险资产、社会保障基金、
基本养老保险、 企业年金基金、 QFII 资产、 QDII 资产、股权投资基金、证券公司
集合资产管理计划、证券公司定向资产管理计划、商业银行信贷资产证券化、基金
公司特定客户资产管理、 QDII 专户资产、 ESCROW 等门类齐全的托管产品体系，
同时在国内率先开展绩效评估、风险管理等增值服务，可以为各类客户提供个性化
的托管服务。截至 2017 年 6 月，中国工商银行共托管证券投资基金 745 只。自 2003
年以来，本行连续十四年获得香港《亚洲货币》、英国《全球托管人》、香港《财资》、
美国《环球金融》、内地《证券时报》、《上海证券报》等境内外权威财经媒体评选的
54 项最佳托管银行大奖；是获得奖项最多的国内托管银行， 优良的服务品质获得国
内外金融领域的持续认可和广泛好评。
三、相关服务机构
（一） 基金份额销售机构
1、 直销机构：国投瑞银基金管理有限公司直销中心
办公地址：深圳市福田区金田路 4028 号荣超经贸中心 46 层
法定代表人： 叶柏寿
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
11
电话： (0755)83575992 83575993
传真： (0755)82904048 82904007
联系人： 杨蔓、 贾亚莉
客服电话： 400-880-6868
网站： www.ubssdic.com
2、代销机构：
（ 1）平安银行股份有限公司
住所：广东省深圳市深南东路 5047 号
办公地址：广东省深圳市深南东路 5047 号
法定代表人：谢永林
联系人：施艺帆
电话： 021-50979384
传真： 021-50979507
客服电话： 95511-3
公司网站: bank.pingan.com
（ 2）中信建投证券股份有限公司
住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
办公地址：北京市东城区朝内大街 188 号
法定代表人：王常青
传真： 010-65182261
联系人：权唐
客服电话： 4008888108
公司网站： www.csc108.com
（ 3）国信证券股份有限公司
住所：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦 16-26 楼
办公地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦 16-26 楼
法定代表人：何如
电话： 0755-82130833
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
12
传真： 0755-82133952
联系人：周杨
客服电话： 95536
公司网站： www.guosen.com.cn
（ 4）招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38—45 层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38—45 层
法定代表人：宫少林
电话： 0755-82943666
传真： 0755-83734343
联系人：黄婵君
客服电话： 95565、 4008888111
公司网站： www.newone.com.cn
（ 5）广发证券股份有限公司
住所：广州市天河北路 183-187 号大都会广场 43 楼（ 4301-4316 房）
办公地址：广东广州天河北路大都会广场 5、 18、 19、 36、 38、 39、 41、 42、
43、 44 楼
法定代表人：孙树明
联系人：黄岚
统一客户服务热线： 95575 或致电各地营业网点
公司网站： http://www.gf.com.cn
（ 6）中信证券股份有限公司
住所： 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座
办公地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦
法定代表人：王东明
电话： 010-60838888
传真： 010-60833739
联系人： 顾凌
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
13
客服电话： 95548
公司网站： www.cs.ecitic.com
（ 7）中国银河证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座
办公地址：北京市西城区金融大街 35 号 2-6 层
法定代表人：陈共炎
电话： 010-83574507
传真： 010-83574807
联系人： 辛国政
客服电话： 4008-888-888、 95551
公司网站： www.chinastock.com.cn
（ 8）海通证券股份有限公司
住所： 上海市广东路 689 号
办公地址：上海市广东路 689 号海通证券大厦
法定代表人：王开国
电话： 021-23219000
传真： 021-23219100
联系人：金芸、李笑鸣
客服电话： 95553
公司网站： www.htsec.com
（ 9）申万宏源证券有限公司
住所:上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层
办公地址：上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层
法定代表人：李梅
电话： 021-33389888
传真： 021-33388224
联系人：李玉婷
客服电话： 95523 或 4008895523
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
14
公司网站: www.swhysc.com
（ 10）申万宏源西部证券有限公司
住所:新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2005
室
办公地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20
楼 2005 室
法定代表人：韩志谦
电话： 0991-5801913
传真： 0991-5801466
联系人：王怀春
客服电话： 4008-000-562
网址:www.hysec.com
（ 11）安信证券股份有限公司
住所：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、 28 层 A02 单元
办公地址：深圳市福田区深南大道 2008 号中国凤凰大厦 1 号楼 9 层
法定代表人：王连志
电话： 0755-82558305
传真： 0755-82558355
联系人：陈剑虹
客服电话： 4008-001-001
公司网站： www.essence.com.cn
（ 12）国元证券股份有限公司
住所：合肥市寿春路 179 号
办公地址：合肥市寿春路 179 号
法定代表人：蔡咏
电话： 0551-62272101
传真： 0551-62272100
联系人：李蔡
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
15
客服电话： 95578
公司网站： www.gyzq.com.cn
（ 13）渤海证券股份有限公司
住所：天津经济技术开发区第二大街 42 号写字楼 101 室
办公地址：天津市南开区宾水西道 8 号
法定代表人：王春峰
电话： 022-28451991
传真： 022-28451892
联系人： 蔡霆
客服电话： 400-651-5988
公司网站： www.ewww.com.cn
（ 14）华泰证券股份有限公司
住所： 南京市江东中路 228 号
办公地址： 南京市建邺区江东中路 228 号华泰证券广场
法定代表人：周易
电话： 0755-82492193
传真： 0755-82492962（深圳）
联系人：庞晓芸
客服电话： 95597
公司网站： www.htsc.com.cn
（ 15）中信证券（山东）有限责任公司
住所：青岛市崂山区深圳路 222 号青岛国际金融广场 1 号楼 20 层
办公地址：青岛市崂山区深圳路 222 号青岛国际金融广场 1 号楼 20 层
法定代表人：杨宝林
电话： 0532-85023924
传真： 0532-85022605
联系人：赵艳青
客服电话： 95548
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
16
公司网站： www.citicssd.com
（ 16）光大证券股份有限公司
住所：上海市静安区新闸路 1508 号
办公地址：上海市静安区新闸路 1508 号
法定代表人：薛峰
电话： 021-22169999
传真： 021-22169134
联系人：李芳芳
客服电话： 95525、 4008888788
公司网站： www.ebscn.com
（ 17）东北证券股份有限公司
住所： 长春市生态大街 6666 号
办公地址：长春市净月区生态大街 6666 号
法定代表人： 李福春
电话： 0431-85096517
传真： 0431-85096795
联系人： 安岩岩
客服电话： 95360
公司网站： www.nesc.cn
（ 18）中国建设银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼（长安兴融中心）
法定代表人：田国立
电话： 010-66275654
传真： 010-66275654
联系人：王琳
客服电话： 95533
网站： www.ccb.com
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
17
（ 19）上海天天基金销售有限公司
注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼二层
办公地址：上海市徐汇区宛平南路 88 号金座东方财富大厦
法定代表人：其实
联系人：潘世友
电话： 021-54509988
传真： 021-54660501
客服电话： 95021
公司网站： www.1234567.com.cn
（ 20）蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
住所：杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218 号 1 栋 202 室
办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路 18 号黄龙时代广场 B 座 6F
法定代表人：陈柏青
联系人：韩爱彬
客服电话： 4000-766-123
网址： www.fund123.cn
（ 21）中信期货有限公司
住所：深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 1301-1305
室、 14 层
办公地址：深圳市福田区中心三路 8号卓越时代广场（二期）北座 13层 1301-1305
室、 14 层
法定代表人：张皓
电话： 010-60833754
传真： 0755-83217421
联系人： 刘宏莹
客户服务电话： 400-990-8826
网址： www.citicsf.com
（ 22）上海陆金所资产管理有限公司
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
18
住所： 上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼
法定代表人：郭坚
联系人：宁博宇
电话： 021-20665952
传真： 021-22066653
客户服务电话： 4008219031
网址： www.lufunds.com
（ 23）北京肯特瑞财富投资管理有限公司
住所：北京市海淀区海淀东三街 2 号 4 层 401-15
办公地址：北京市大兴区亦庄经济开发区科创十一街十八号院京东集团总部 A
座 17 层
法定代表人: 陈超
联系人：江卉
电话： 010-89189288
传真： 010-89188000
客服电话： 400 098 8511
网站： http://fund.jd.com/
(24) 上海通华财富资产管理有限公司
注册地址：上海市虹口区同丰路 667 弄 107 号 201 室
办公地址：上海市浦东新区杨高南路 799 号陆家嘴世纪金融广场 3 号楼 9 楼
法定代表人：兰奇
传真： 021-60818280
联系人： 庄洁茹
客服电话： 95156
公司官网： https://www.tonghuafund.com
（ 25）上海利得基金销售有限公司
注册地址：上海市宝山区蕴川路 5475 号 1033 室
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
19
办公地址：上海市浦东新区峨山路 91 弄 61 号 14 楼
法定代表人：李兴春
传真： 021-50583633
联系人：陈孜明
客服电话： 400-921-7755
公司官网： www.leadfund.com.cn
基金管理人可根据有关法律法规的要求，选择其他符合要求的机构代理销售本
基金，并及时公告。
（二）登记机构
名称：国投瑞银基金管理有限公司
住所：上海市虹口区东大名路 638 号 7 层
办公地址：深圳市福田区金田路 4028 号荣超经贸中心 46 层
法定代表人：叶柏寿
联系人：冯伟
电话：（ 0755） 83575836
传真：（ 0755） 82912534
（三）出具法律意见书的律师事务所
名称：上海源泰律师事务所
注册地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼
负责人：廖海
电话：（ 021） 51150298
传真：（ 021） 51150398
经办律师：廖海、 刘佳
联系人： 刘佳
（四）会计师事务所和经办注册会计师
名称： 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)
住所： 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 16 层
办公地址： 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 16 层
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
20
执行事务合伙人： Ng Albert Kong Ping 吴港平
电话：（ 010） 58153000、（ 0755） 25028288
传真：（ 010） 85188298、（ 0755） 25026188
签章注册会计师： 昌华、高鹤
联系人： 昌华
四、基金的名称
本基金名称：国投瑞银和顺债券型证券投资基金
五、基金的类型
本基金类型： 债券型。
基金运作方式：契约型开放式
六、基金的投资目标
在严格控制风险的基础上，通过积极主动的投资管理，力争为投资人实现超越
业绩比较基准的投资业绩。
七、基金的投资方向
本基金的投资范围是具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的国
债、央行票据、 金融债、企业债、公司债、可转债、 可分离交易可转债、 可交换债
券、 次级债、短期融资券、中期票据、资产支持证券、地方政府债、中小企业私募
债券等固定收益金融工具，债券回购、银行存款、国债期货、股票（包括主板、中
小板、创业板及其他经中国证监会核准发行上市的股票）、权证以及法律法规或中国
证监会允许基金投资的其他证券品种。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程
序后，可以将其纳入投资范围。
本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%，投资于股票资产的比例不高
于基金资产的 20%。权证投资比例不高于基金资产净值的 3%。每个交易日日终在
扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，本基金持有现金或者到期日在一年以内
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
21
的政府债券不低于基金资产净值的 5%。
八、基金的投资策略
（一） 资产配置
本基金采取稳健灵活的投资策略，通过固定收益类金融工具的主动管理，力求
降低基金净值波动风险，并根据对股票市场的趋势研判，适度参与股票投资，力求
提高基金总体收益率。
（二） 债券投资管理
本基金采取“自上而下”的债券分析方法，确定债券投资组合，并管理组合风
险。
1、 基本价值评估
债券基本价值评估的主要依据是均衡收益率曲线（ EquilibriumYieldCurves）。
均衡收益率曲线是指，当所有相关的风险都得到补偿时，收益率曲线的合理位
置。风险补偿包括五个方面：资金的时间价值（补偿）、通货膨胀补偿、期限补偿、
流动性补偿及信用风险补偿。通过对这五个部分风险补偿的计量分析，得到均衡收
益率曲线及其预期变化。市场收益率曲线与均衡收益率曲线的差异是估算各种剩余
期限的个券及组合预期回报的基础。
本基金基于均衡收益率曲线，计算不同资产类别、不同剩余期限债券品种的预
期超额回报，并对预期超额回报进行排序，得到投资评级。在此基础上，卖出内部
收益率低于均衡收益率的债券，买入内部收益率高于均衡收益率的债券。
2、 债券投资策略
债券投资策略主要包括：久期策略、收益率曲线策略、类别选择策略和个券选
择策略。在不同的时期，采用以上策略对组合收益和风险的贡献不尽相同，具体采
用何种策略取决于债券组合允许的风险程度。
（ 1） 久期策略
久期策略是指，根据基本价值评估、经济环境和市场风险评估，确定债券组合
的久期配置。本基金将在预期市场利率下行时，适当拉长债券组合的久期水平，在
预期市场利率上行时，适当缩短债券组合的久期水平，以此提高债券组合的收益水
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
22
平。
（ 2） 收益率曲线策略
收益率曲线策略是指，首先评估均衡收益率水平，以及均衡收益率曲线合理形
态，然后通过市场收益率曲线与均衡收益率曲线的对比，评估不同剩余期限下的价
值偏离程度，在满足既定的组合久期要求下，根据风险调整后的预期收益率大小进
行配置，由此形成子弹型、哑铃型或者阶梯型的期限配置策略。
（ 3） 类别选择策略
类别选择策略是指在国债、央行票据、金融债、各类型信用债等债券类别间的
配置。债券类别间估值比较基于各类别债券市场基本因素的数量化分析（包括利差
波动、信用转移概率、流动性溢价等数量分析），在遵循价格/内在价值原则下，根
据类别资产间的利差合理性进行债券类别选择。
在各类型信用债券之间，本基金将基于不同类型信用债券信用利差水平的变化
特征、宏观经济预测分析以及税收因素的影响，综合考虑流动性、收益性等因素，
建立不同类型的收益率曲线预测模型和利差变动预测模型，并进行估值分析，由此
在各类型信用债券之间进行优化配置。同时，在市场配置层面，本基金将在控制市
场风险与流动性风险的前提下，根据交易所市场和银行间市场等市场信用债券的到
期收益率变化、流动性变化和市场规模等情况，相机调整不同市场中信用债券所占
的投资比例。
（ 4） 个券选择策略
个券选择策略是指，在价格/内在价值分析基础上，通过自下而上的债券分析流
程，鉴别出价值被市场误估的债券，择机投资低估债券，抛出高估债券。
在进行各类型信用债券的个券选择时，本基金将根据信用债券市场的收益率水
平，在综合考虑个券信用等级、剩余期限、流动性、市场分割、息票率、税赋特点、
提前偿还和赎回等因素的基础上，进行个券内在价值分析，从中重点选择具备以下
特征的个券：价值被低估、预期信用等级将提升、较高到期收益率、较高当期收入、
预期信用质量将改善、期权和债权突出、属于创新品种而价值尚未被市场充分发现。
（ 5） 可转债投资策略
本基金在综合分析可转债的股性特征、债性特征、流动性等因素的基础上，采
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
23
用定价模型等数量化估值工具评定其投资价值，审慎筛选其中安全边际较高、发行
条款相对优惠、流动性良好，以及基础股票基本面优良的品种，并以合理的价格买
入，争取稳健的投资回报。
本基金持有的可转换债券可以转换为股票。
（ 6） 资产支持证券投资策略
资产支持证券的定价受市场利率、发行条款、标的资产的构成及质量、提前偿
还率等多种因素影响。本基金将在基本面分析和债券市场宏观分析的基础上，以数
量化模型确定其内在价值。
（ 7） 中小企业私募债券投资策略
对于中小企业私募债券，本基金将重点关注发行人财务状况、个券增信措施等
因素，以及对基金资产流动性的影响，在充分考虑信用风险、流动性风险的基础上，
进行投资决策。
（ 8） 组合构建及调整
本公司设有固定收益部，结合各成员债券研究和投资管理经验，评估债券价格
与内在价值偏离幅度是否可靠，据此构建债券投资组合。
固定收益部定期开会讨论债券策略组合，买入低估债券，卖出高估债券。同时
从风险管理的角度，评估组合调整对组合久期、类别权重等的影响。
随着债券市场的发展与金融创新的深入，以及日后相关法律法规允许本基金可
投资的固定收益类金融工具出现时，本基金将基于审慎的原则，对这些新品种予以
评估，在满足本基金投资目标的前提下适时调整基金投资品种的范围和投资比例。
（三） 股票投资策略
基金管理人将把握股票市场出现的趋势性或结构性投资机会，在基金合同约定
范围内直接投资股票市场，努力获取超额收益。在股票投资方面，基金管理人将遵
循稳健和灵活兼顾的投资思路。
基金管理人在剔除了流动性差或公司经营存在重大问题且近期无解决方案的上
市公司股票后，形成股票初选库。在稳健投资方面，基金管理人以现金流充沛、行
业竞争优势明显、具有良好现金分红记录或分红潜力的优质公司作为主要投资目标。
其中主要研究指标包括股息收益率、历史分红频率和数量等。在灵活投资方面，则
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
24
以主题投资为主线，着重投资在中国经济增长进程和股票市场发展中具有代表性的
投资主题所覆盖的优质上市公司股票。投资主题的挖掘主要是通过深入研究中国经
济、社会发展过程中的结构性变化和趋势性规律，有效分析影响经济发展和企业盈
利的关键性、群体性和趋势性因素，结合股票市场板块运行特征和动态估值水平而
得来的。
对于所有股票的选择，基金管理人会从定量和定性两方面全面考量公司基本面，
包括价值评估、成长性评估、现金流预测和行业环境评估等。
在形成可执行组合之前，组合需经风险考量和风险调整。基金管理人对模拟组
合（事前）和实际投资组合（事后）进行风险评估、绩效与归因分析，从而确定可
执行组合以及组合调整策略。
（四） 权证投资管理
1、 考量标的股票合理价值、标的股票价格、行权价格、行权时间、行权方式、
股价历史与预期波动率和无风险收益率等要素，估计权证合理价值。
2、 根据权证合理价值与其市场价格间的差幅即“估值差价(Value Price)”以
及权证合理价值对定价参数的敏感性，结合标的股票合理价值考量，决策买入、持
有或沽出权证。
（五） 国债期货投资策略
为有效控制债券投资的系统性风险，本基金根据风险管理的原则，以套期保值
为目的，适度运用国债期货，提高投资组合的运作效率。
在国债期货投资时，本基金将首先分析国债期货各合约价格与最便宜可交割券的关
系，选择定价合理的国债期货合约，其次，考虑国债期货各合约的流动性情况，最
终确定与现货组合的合适匹配， 以达到风险管理的目标。
九、业绩比较基准
中债综合指数收益率×90%＋沪深 300 指数收益率×10%
中债综合指数由中央国债登记结算有限责任公司编制，样本债券涵盖的范围全
面，具有广泛的市场代表性，涵盖主要交易市场、不同发行主体和期限，能够很好
地反映中国债券市场总体价格水平和变动趋势。沪深 300 指数是上海证券交易所和
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
25
深圳证券交易所共同推出的沪深两个市场第一个统一指数，该指数编制合理、透明，
有一定市场覆盖率，抗操纵性强，并且有较高的知名度和市场影响力。综合考虑基
金资产配置与市场指数代表性等因素，本基金选用中债综合指数和沪深 300 指数加
权作为本基金的投资业绩评价基准。
在不对基金份额持有人利益产生实质性不利影响的情况下，如果今后法律法规
发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准推出，或者本基
金业绩比较基准停止发布， 基金管理人可以在与基金托管人协商一致、报中国证监
会备案后变更业绩比较基准并及时公告，而无需召开基金份额持有人大会。
十、 风险收益特征
本基金为债券型基金，属证券投资基金中的较低风险品种，风险与预期收益高
于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。
十一、 投资组合报告
本投资组合报告所载数据截至 2017 年 9 月 30 日。 有关财务数据未经审计。
（一） 报告期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 8,041,320.00 18.54
其中：股票 8,041,320.00 18.54
2 固定收益投资 34,243,921.00 78.95
其中：债券 34,243,921.00 78.95
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 200,000.00 0.46
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
26
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 264,361.38 0.61
7 其他各项资产 625,101.04 1.44
8 合计 43,374,703.42 100.00
注：本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
（二） 报告期末按行业分类的股票投资组合
1、 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 6,466,170.00 14.96
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
J 金融业 1,575,150.00 3.65
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
27
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 8,041,320.00 18.61
2、 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有通过港股通交易机制投资的港股。
（三） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明
细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 000333 美的集团 28,000.00 1,237,320.00 2.86
2 000651 格力电器 30,000.00 1,137,000.00 2.63
3 601318 中国平安 18,000.00 974,880.00 2.26
4 600887 伊利股份 33,000.00 907,500.00 2.10
5 002008 大族激光 16,000.00 697,600.00 1.61
6 600030 中信证券 33,000.00 600,270.00 1.39
7 002241 歌尔股份 28,000.00 566,720.00 1.31
8 600276 恒瑞医药 9,000.00 539,370.00 1.25
9 600660 福耀玻璃 20,000.00 509,800.00 1.18
10 600104 上汽集团 10,000.00 301,900.00 0.70
（四） 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 国家债券 7,066,521.00 16.35
2 央行票据 - -
3 金融债券 27,177,400.00 62.90
其中：政策性金融债 27,177,400.00 62.90
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
28
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 34,243,921.00 79.25
（五） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明
细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值
占基金资产
净值比例(％)
1 170204 17 国开 04 100,000 9,980,000.00 23.10
2 170205 17 国开 05 100,000 9,912,000.00 22.94
3 108601 国开 1703 73,000 7,285,400.00 16.86
4 010107 21 国债⑺ 69,300 7,066,521.00 16.35
（六） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证
券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
（七） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资
明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
（八） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明
细
本基金本报告期末未持有权证。
（九） 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
29
根据基金合同，本基金不参与股指期货交易。
（十） 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
1、 本期国债期货投资政策
为有效控制债券投资的系统性风险，本基金根据风险管理的原则，以套期保值
为目的，适度运用国债期货，提高投资组合的运作效率。在国债期货投资时，本基
金将首先分析国债期货各合约价格与最便宜可交割券的关系，选择定价合理的国债
期货合约，其次，考虑国债期货各合约的流动性情况，最终确定与现货组合的合适
匹配，以达到风险管理的目标。
2、 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
（十一） 投资组合报告附注
1、 本基金投资的前十名证券中，持有“中信证券”市值 600,270.00 元，占基金资
产净值 1.39%。根据中信证券 2017 年 5 月 24 日公告，该公司因未按照规定与客户
签订合同，收到中国证监会《行政处罚事先告知书》，中国证监会拟决定对该公司责
令改正，给予警告，没收违法所得 61,655,849.78 元，并处以罚款 308,279,248.09 元。
基金管理人认为，该公司上述被调查事项有利于公司加强内部管理，公司当前
总体生产经营和财务状况保持稳定，事件对该公司经营活动未产生实质性影响，不
改变该公司基本面。
本基金对上述证券的投资严格执行了基金管理人规定的投资决策程序。
除上述情况外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案
调查的，在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
2、 基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
3、 其他资产构成
金额单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 8,143.35
2 应收证券清算款 76,500.99
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
30
3 应收股利 -
4 应收利息 519,878.56
5 应收申购款 20,578.14
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 625,101.04
4、 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转债。
5、 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票投资中不存在流通受限情况。
6、 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
十二、基金的业绩
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，
但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。
投资有风险，投资人在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
基金净值表现详见下表：
国投瑞银和顺债券型证券投资基金历史各时间段净值增长率与同期业绩比较基
准收益率比较表（截止 2017 年 9 月 30 日）
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
2016.11.23
（基金合同
生效日）至
0.30% 0.03% -2.03% 0.22% 2.33% -0.19%
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
31
2016.12.31
2017.01.01 至
2017.06.30
6.18% 0.16% -0.88% 0.10% 7.06% 0.06%
2017.07.01 至
2017.09.30 1.13% 0.17% 0.33% 0.06% 0.80% 0.11%
自基金合同
生效起至今 7.70% 0.15% -2.57% 0.12% 10.27% 0.03%
注： 1、本基金为债券型基金，根据本基金的资产配置比例，本基金选取中债综
合指数收益率×90%＋沪深 300 指数收益率×10%作为本基金的业绩比较基准。
2、本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。
十三、基金费用与税收
（一）与基金运作有关的费用
1、与基金运作有关的费用列示
（ 1） 基金管理人的管理费；
（ 2） 基金托管人的托管费；
（ 3） 《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
（ 4）《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、仲裁费和诉讼费；
（ 5） 基金份额持有人大会费用；
（ 6） 基金的证券、期货交易费用；
（ 7） 基金的银行汇划费用；
（ 8） 基金的账户开户费用、账户维护费用；
（ 9） 按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费
用。
本基金终止清算时所发生费用，按实际支出额从基金财产总值中扣除。
2、 基金费用计提方法、计提标准和支付方式
（ 1） 基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.40%年费率计提。管理费的计算方
法如下：
H＝E×0.40%÷当年天数
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
32
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基金
托管人核对一致后，由基金托管人于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付
给基金管理人。若遇法定节假日、公休日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日
期顺延。
（ 2） 基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.10%的年费率计提。托管费的计算
方法如下：
H＝E×0.10%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付， 经基金管理人与基金
托管人核对一致后，由基金托管人于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支取。
若遇法定节假日、公休日或不可抗力致使无法按时支付的， 支付日期顺延。
上述“ 1、与基金运作有关的费用列示” 中第（ 3） －（ 9） 项费用，根据有关法
规及相应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产
中支付。
3、 不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
（ 1）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基
金财产的损失；
（ 2） 基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
（ 3）《基金合同》生效前的相关费用；
（ 4） 其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
（二）与基金销售有关的费用
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
33
1、基金申购费用
（ 1）申购费率
本基金面向通过本公司直销中心申购本基金的养老金客户实施特定申购费率，
养老金客户范围包括基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营
收益形成的补充养老基金，包括：
（ 1）全国社会保障基金；
（ 2）可以投资基金的地方社会保障基金；
（ 3）企业年金单一计划以及集合计划；
（ 4）企业年金理事会委托的特定客户资产管理计划
（ 5）企业年金养老金产品。
如将来出现经养老基金监管部门认可的新的养老基金类型，本基金将在招募说
明书更新时或发布临时公告将其纳入养老金客户范围，并按规定向中国证监会备案。
通过基金管理人直销中心申购本基金的养老金客户申购费率如下：
申购金额（ M） 申购费率
M＜100 万元 0.24%
100 万元≤M＜500 万元 0.12%
500 万元≤M 1000 元/笔
对于其他投资者， 本基金的申购费率如下：
申购金额（ M） 申购费率
M＜100 万元 0.80%
100 万元≤M＜500 万元 0.40%
500 万元≤M 1000 元/笔
基金申购费用不列入基金财产，主要用于基金的市场推广、销售、注册登记等
募集期间发生的各项费用。
投资人在一天之内如果有多笔申购，适用费率按单笔分别计算。
（ 2） 本基金申购份额的计算
本基金申购采用金额申购的方式，申购的有效份额为净申购金额除以当日的基
金份额净值，有效份额单位为份，上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点
后两位，由此产生的收益或损失由基金财产承担。
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
34
（ 1）对于申购本基金基金份额的投资人， 申购份额的计算公式为：
申购费用=申购金额×申购费率÷（ 1+申购费率）
（注：对于申购金额在 500 万元（含）以上的投资人，适用固定金额申购费）
净申购金额=申购金额－申购费用
申购份额=净申购金额÷申购当日基金份额净值
2、赎回费用
（ 1）赎回费率
本基金的赎回费率如下：
持有时间（ T） 赎回费率
T＜30 日 0.30%
30 日≤ T 0.0%
（ 2） 本基金赎回金额的计算
本基金采用“ 份额赎回” 方式，赎回金额为按实际确认的有效赎回份额以当日
基金份额净值为基准并扣除相应的费用，赎回金额单位为元。上述计算结果均按四
舍五入方法，保留到小数点后两位，由此产生的收益或损失由基金财产承担。 赎回
金额的计算公式为：
赎回总金额=赎回份额？T 日基金份额净值
赎回费用=赎回总金额？赎回费率
净赎回金额=赎回总金额？赎回费用
3、本基金的转换费用
基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与基金
管理人管理的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换费，相关规
则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告，并提前告知
基金托管人与相关机构。
4、 基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式，并最迟应于
新的费率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。
5、 在不违反法律法规且在不对份额持有人权益产生实质性不利影响的情况下，
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
35
基金管理人及其他销售机构可以根据市场情况对基金销售费用实行一定的优惠，并
履行必要的报备和信息披露手续。
（ 三） 基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。
（ 四）费用调整
根据法律法规规定和基金合同约定且在不对基金份额持有人权益产生实质性不
利影响的情况下， 基金管理人和基金托管人协商一致且在履行适当程序后，可按照
基金发展情况酌情调低基金管理费率、基金托管费率等相关费率。
基金管理人必须于新的费率实施日前依照《 信息披露办法》 的规定在指定媒介
上公告。
十四、 对招募说明书更新部分的说明
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称《基金法》）、
《公开募集证券投资基金运作管理办法》（以下简称《运作办法》）、《证券投资
基金销售管理方法》（以下简称《销售办法》）、《证券投资基金信息披露管理办
法》（以下简称《信息披露办法》）及其他有关法律法规的要求,结合本基金管理人
对本基金实施的投资管理活动，对2017年7月7日刊登的本基金招募说明书进行了更
新，更新的主要内容如下：
1、在“重要提示”部分，更新了招募说明书内容的截止日期及投资组合报告的
截止日期。
2、在“三、基金管理人”部分，更新了基金管理人的信息。
3、在“四、基金托管人”部分，更新了基金托管人的信息。
4、在“五、相关服务机构”部分， 更新了原有代销机构的信息，增加了新增代
销机构的概况。
5、在“七、基金份额的申购与赎回”部分， 对基金管理人拒绝或暂停申购情形
的内容做了补充说明。
6、在“八、基金的投资”部分，说明了本基金最近一期投资组合报告的内容。
7、在“九、基金的业绩”部分，说明了基金合同生效以来的投资业绩。
国投瑞银和顺债券型证券投资基金招募说明书摘要（ 2018 年 1 月更新）
36
8、在“二十一、其他应披露事项”部分，更新披露了自上次招募说明书截止日
以来涉及本基金的相关公告以及其他应披露事项。
上述内容仅为本基金更新招募说明书的摘要，详细资料须以本更新招募说明书
正文所载的内容为准。欲查询本更新招募说明书详细内容，可登录国投瑞银基金管
理有限公司网站 www.ubssdic.com。
国投瑞银基金管理有限公司
二〇一八年一月六日
点击查看>>  附件