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长盛盛裕纯债债券型证券投资基金
招募说明书(更新) 摘要
基金管理人: 长盛基金管理有限公司
基金托管人: 兴业银行股份有限公司
重要提示:
本基金 2016 年 7 月 4 日经中国证券监督管理委员会证监许可〔 2016〕 1482
号文注册募集。
基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国
证监会注册,但中国证监会对本基金募集的注册,并不表明其对本基金的投资价
值和市场前景作出实质性判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。
本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动而波动,投资者根据
所持有的基金份额享受基金收益,同时承担相应的投资风险。投资本基金的风险
包括:因政治、经济、社会等环境因素对证券市场价格产生影响而形成的系统性
风险,个别证券特有的非系统性风险,基金管理人在基金管理实施过程中产生的
积极管理风险,由于基金份额持有人连续大量赎回基金产生的流动性风险,和由
于本基金债券投资比例不低于基金资产 80%的特定风险等。 本基金为债券型基
金,属证券投资基金中的较低风险品种,其长期平均预期风险和预期收益率低于
股票型基金和混合型基金,高于货币市场基金。 投资有风险,投资者在投资本基
金之前,请仔细阅读本基金的招募说明书和基金合同,全面认识本基金的风险收
益特征和产品特性,并充分考虑自身的风险承受能力,理性判断市场,谨慎做出
投资决策。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,
但不保证投资本基金一定盈利,也不保证最低收益。基金管理人管理的其他基金
的业绩并不构成对本基金业绩表现的保证。基金管理人提醒投资人基金投资的
“买者自负”原则,在投资人作出投资决策后,基金运营状况与基金净值变化引
致的投资风险,由投资人自行负责。
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本招募说明书(更新)所载内容截止日为 2018 年 8 月 4 日,有关财务数据
和净值表现截止日为 2018 年 6 月 30 日(财务数据未经审计)。
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一、 基金合同生效的日期
2016 年 8 月 4 日
二、基金管理人
( 一) 基金管理人概况
名称:长盛基金管理有限公司
住所:深圳市福田中心区福中三路诺德金融中心主楼 10D
办公地址:北京市海淀区北太平庄路 18 号城建大厦 A 座 21 层
法定代表人:周兵
电话:( 010) 82019988
传真:( 010) 82255988
联系人:张利宁
本基金管理人经中国证监会证监基金字[1999]6 号文件批准,于 1999 年 3
月 26 日成立, 注册资本为人民币 18900 万元。截至目前,基金管理人股东及其
出资比例为:国元证券股份有限公司占注册资本的 41%;新加坡星展银行有限公
司占注册资本的 33%;安徽省信用担保集团有限公司占注册资本的 13%;安徽省
投资集团控股有限公司占注册资本的 13%。 截至 2018 年 8 月 4 日,基金管理人
共管理六十八只开放式基金和六只社保基金委托资产,同时管理专户理财产品。
( 二)、主要人员情况
1.董事会成员
周兵先生,董事长,经济学硕士。曾任中国银行总行综合计划部副主任科员、
香港南洋商业银行内地融资部副经理、香港中银国际亚洲有限公司企业财务部经
理、广发证券股份有限公司北京业务总部副总经理(期间兼任海南华银国际信托
投资公司北京证券营业部托管组负责人)、北京朝阳门大街证券营业部总经理。
2004 年 10 月加入长盛基金管理有限公司,曾任公司副总经理、总经理。现任长
盛基金管理有限公司董事长,兼任长盛基金(香港)有限公司董事长。
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蔡咏先生,董事,中共党员,高级经济师。曾任安徽财经大学财政金融系讲
师、会计教研室主任,安徽省国际经济技术合作公司美国分公司财务经理,安徽
省国际信托投资公司国际金融部经理、深圳证券部经理、证券总部副总经理,香
港黄山有限公司总经理助理,国元证券股份有限公司董事、总裁、党委副书记。
现任国元证券股份有限公司董事长、党委书记,兼任安徽国元控股(集团)有限
责任公司党委委员、国元国际控股有限公司董事长、安徽安元投资基金有限公司
董事长。
葛甘牛先生,董事,硕士。曾任职多个金融机构,包括所罗门兄弟公司、瑞
士信贷第一波士顿银行(香港)有限公司、美林集团、德意志银行、荷兰银行、中
银国际控股有限公司、瑞士信贷银行股份有限公司、瑞信方正证券有限责任公司。
现任星展银行(中国)有限公司董事、行长/行政总裁。
陈健元先生,董事,硕士。曾任职多个金融机构,包括高盛(亚洲)有限责任
公司、巴克莱银行。现任星展银行(香港)有限公司董事总经理兼北亚洲区私人
银行业务主管。
钱力先生,董事,博士。曾任安徽省政府办公厅综合调研室干部、科员、副
主任科员、秘书一室主任科员、副调研员、副主任(副处、正处级);安徽省政
府金融工作办公室综合处处长、副主任、党组成员;淮南市政府副市长、党组成
员;现任安徽省信用担保集团党委书记、总经理。
陈翔先生,董事,博士。曾任安徽省六安行署办公室秘书、副科长、科长、
副主任,安徽省政府办公厅综合调研室助理调研员、副主任、调研员,安徽省政
府办公厅一处处长、助理巡视员兼秘书一室主任、副主任、党组成员,安徽省政
府副秘书长、安徽省政府办公厅党组成员,安徽省委统战部副部长、安徽省工商
联党组书记、第一副主席、安徽省委非公有制经济和社会组织工作委员会副书记。
现任安徽省投资集团控股有限公司董事长、党委书记。
林培富先生,董事,硕士,高级经济师。曾任安徽省信托投资公司国际业务
部科长、副经理、投资银行总部副经理、经理,国元证券有限责任公司基金公司
筹备组负责人。 2005 年 1 月加入长盛基金管理有限公司,曾任公司人力资源部
总监、总经理助理、副总经理,长盛创富资产管理有限公司执行董事。现任长盛
基金管理有限公司总经理,兼任长盛基金(香港)有限公司董事、长盛创富资产
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管理有限公司董事长。
李伟强先生,独立董事,美国加州大学洛杉矶分校工商管理硕士,美国宾州
州立大学政府管理硕士和法国文学硕士。曾任摩根士丹利纽约、新加坡、香港等
地投资顾问、副总裁,花旗环球金融亚洲有限公司高级副总裁,香港国际资本管
理有限公司董事长,香港骏程投资有限公司负责人。现任香港万里资本有限公司
负责人。
张仁良教授,独立董事,博士。现任香港教育大学校长、公共政策讲座教授,
兼任香港金融管理局 ABF 香港创富债券指数基金监督委员会主席、香港永隆银行
独立董事及第十三届中国全国政协委员,同时亦为复旦大学顾问教授和上海交通
大学兼任教授。曾任香港社会创新及创业发展基金专责小组主席,太平洋经济合
作香港委员会主席、香港浸会大学工商管理学院院长。 2009 年获香港特区政府
颁发铜紫荆星章、 2007 年被委任为太平绅士,并于 2017 年获法国政府颁发棕榈
教育军官荣誉勋章。
荣兆梓先生,独立董事,学士,教授。曾任安徽大学经济学院副院长、院长。
现任安徽大学教授、博士生导师、安徽大学经济与社会发展高等研究院执行院长、
校学术委员会委员,安徽省政府决策咨询专家委员会委员,全国资本论研究会常
务理事,全国马经史学会理事,安徽省经济学会副会长。
朱慈蕴女士,独立董事,博士。现任清华大学法学院教授、博士生导师,清
华大学商法研究中心主任,中国法学会商法学研究会常务副会长,中国法学会经
济法研究会常务理事,最高人民法院特约咨询员,中国国际经济贸易仲裁委员会
仲裁员。兼任泛海股份公司、绿盟科技股份公司、艾艾精工股份公司独立董事。
2.监事会成员
刘锦峰女士,监事会主席,工学及经济学双学士。曾任国元证券有限责任公
司投资银行部副总经理、国元证券股份有限公司投资银行总部副总经理、业务三
部总经理兼资本市场部总经理、国元证券股份有限公司证券事务代表。现任国元
证券股份有限公司董事会秘书、董事会办公室主任、机构管理部总经理,兼任国
元股权投资有限公司董事、国元创新投资有限公司董事。
吴达先生,监事,博士,特许金融分析师 CFA。曾就职于新加坡星展资产管
理有限公司,历任星展珊顿全球收益基金经理助理、星展增裕基金经理,新加坡
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毕盛高荣资产管理公司亚太专户投资组合经理、资产配置委员会成员,华夏基金
管理有限公司国际策略分析师、固定收益投资经理。 2007 年 8 月起加入长盛基
金管理有限公司,曾任长盛积极配置债券型证券投资基金基金经理,长盛创富资
产管理有限公司总经理。现任长盛基金管理有限公司国际业务部总监,长盛环球
景气行业大盘精选混合型证券投资基金基金经理,长盛沪港深优势精选灵活配置
混合型证券投资基金基金经理,长盛转型升级主题灵活配置混合型证券投资基金
基金经理,兼任长盛基金(香港)有限公司副总经理,长盛创富资产管理有限公
司董事。
魏斯诺先生,监事,英国雷丁大学硕士。历任中国人寿资产管理有限公司投
资组合经理、高级组合经理,合众资产管理有限公司组合管理部总经理。 2013
年 7 月加入长盛基金管理有限公司,现任社保业务管理部总监, 社保组合组合经
理。
3.管理层成员
周兵先生,董事长,经济学硕士。同上。
林培富先生,董事、总经理,硕士,高级经济师。同上。
杨思乐先生,英国籍,拥有北京大学法学学士学位与英国伦敦政治经济学院
硕士学位, 特许另类投资分析师 CAIA。从 1992 年 9 月开始曾先后任职于太古
集团、摩根银行、野村项目融资有限公司、汇丰投资银行亚洲、美亚能源有限公
司、康联马洪资产管理公司、星展银行有限公司(新加坡)。 2007 年 8 月起加
入长盛基金管理有限公司,现任长盛基金管理有限公司副总经理,兼任长盛基金
(香港)有限公司董事、总经理。
王宁先生, EMBA。历任华夏基金管理有限公司基金经理助理,兴业基金经理
等职务。 2005 年 8 月加盟长盛基金管理有限公司,曾任基金经理助理、长盛动
态精选证券投资基金基金经理、长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金基金经
理、长盛成长价值证券投资基金基金经理、长盛同庆中证 800 指数分级证券投资
基金基金经理、长盛同智优势成长混合型证券投资基金( LOF)基金经理、长盛
同德主题增长混合型证券投资基金基金经理,公司总经理助理等职务。现任长盛
基金管理有限公司副总经理,社保组合组合经理。
蔡宾先生,中央财经大学硕士,特许金融分析师 CFA。历任宝盈基金管理有
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限公司研究员、基金经理助理。 2006 年 2 月加入长盛基金管理有限公司,曾任
研究员、社保组合助理,投资经理,长盛积极配置债券型证券投资基金基金经理,
长盛同禧信用增利债券型证券投资基金基金经理,长盛同鑫保本混合型证券投资
基金基金经理,长盛同鑫行业配置混合型证券投资基金基金经理,长盛同鑫二号
保本混合型证券投资基金基金经理,长盛中小盘精选混合型证券投资基金基金经
理,公司总经理助理等职务。现任长盛基金管理有限公司副总经理,固定收益部
总监,社保组合组合经理。
张利宁女士,大学学士,注册会计师。曾任职于华北计算技术研究所财务部,
太极计算机公司子公司北京润物信息技术有限公司。 1999 年 1 月起加入长盛基
金管理有限公司,历任公司研究部业务秘书,业务运营部基金会计、总监,财务
会计部总监,监察稽核部副总监、总监等职务。现任长盛基金管理有限公司督察
长、监察稽核部总监。
4、本基金基金经理
段鹏先生, 1982 年 12 月出生。中央财经大学经济学硕士。曾在中信银行股
份有限公司从事人民币货币市场交易、债券投资及流动性管理等工作。 2013 年
12 月加入长盛基金管理有限公司,自 2014 年 4 月 10 日起任长盛货币市场基金
基金经理,自 2014 年 10 月 24 日起兼任长盛年年收益定期开放债券型证券投资
基金基金经理,自 2016 年 7 月 5 日起兼任长盛盛和纯债债券型证券投资基金基
金经理,自 2016 年 8 月 4 日起兼任长盛盛景纯债债券型证券投资基金基金经理,
自 2016 年 8 月 4 日起兼任长盛盛裕纯债债券型证券投资基金基金经理,自 2018
年 6 月 22 日起兼任长盛添利宝货币市场基金基金经理,自 2018 年 6 月 22 日起
兼任长盛积极配置债券型证券投资基金基金经理。
(本招募说明书基金经理的任职日期指公司决定确定的聘任日期。)
5、投资决策委员会成员
王宁先生,副总经理, EMBA。同上。
蔡宾先生,副总经理,中央财经大学硕士,特许金融分析师 CFA。同上。
吴达先生,监事, 博士, 特许金融分析师 CFA。同上。
魏斯诺先生,监事,英国雷丁大学硕士。同上。
赵楠先生, 1980 年 3 月出生。经济学学士,北京大学光华 MBA 在读。历任
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安信证券研究中心研究员,光大永明资产管理股份有限公司权益投资部高级股票
投资经理、资深股票投资经理、权益创新业务负责人、投行总部执行董事等职务。
2015 年 2 月加入长盛基金管理有限公司,现任权益投资部执行总监,长盛电子
信息产业混合型证券投资基金基金经理,长盛新兴成长主题混合型证券投资基金
基金经理,长盛互联网+主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
乔培涛先生,清华大学硕士。曾任长城证券研究员、行业研究部经理。 2011
年 8 月加入长盛基金管理有限公司, 现任研究部执行总监, 长盛同益成长回报灵
活配置混合型证券投资基金( LOF)基金经理,长盛城镇化主题混合型证券投资
基金基金经理,长盛航天海工装备灵活配置混合型证券投资基金基金经理,长盛
国企改革主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理,长盛创新驱动灵活配置混
合型证券投资基金基金经理,长盛动态精选证券投资基金基金经理,长盛高端装
备制造灵活配置混合型证券投资基金基金经理,长盛生态环境主题灵活配置混合
型证券投资基金基金经理, 长盛养老健康产业灵活配置混合型证券投资基金基金
经理。
上述人员之间均不存在近亲属关系。
三、基金托管人
(一)基本情况
名称:兴业银行股份有限公司(以下简称“兴业银行”)
注册地址:福州市湖东路154号
办公地址:上海市江宁路168号
法定代表人:高建平
成立时间: 1988年8月22日
注册资本: 207.74亿元人民币
存续期间:持续经营
基金托管资格批文及文号:中国证监会证监基金字[2005]74号
托管部门联系人:张小燕
电话: 021-52629999
传真: 021-62159217
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(二) 发展概况及财务状况
兴业银行成立于1988年8月,是经国务院、中国人民银行批准成立的首批股
份制商业银行之一,总行设在福建省福州市, 2007年2月5日正式在上海证券交易
所挂牌上市(股票代码: 601166),注册资本207.74亿元。
开业二十多年来,兴业银行始终坚持“真诚服务,相伴成长”的经营理念,
致力于为客户提供全面、优质、高效的金融服务。截至 2017 年 12 月 31 日,兴
业银行资产总额达 6.42 万亿元,实现营业收入 1399.75 亿元,全年实现归属于
母公司股东的净利润 572.00 亿元。根据 2017 年英国《银行家》杂志“全球银行
1000 强”排名,兴业银行按一级资本排名第 28 位,按总资产排名第 30 位,跻
身全球银行 30 强。按照美国《财富》杂志“世界 500 强”最新榜单,兴业银行
以 426.216 亿美元总营收排名第 230 位。同时,过去一年在国内外权威机构组织
的各项评比中,先后获得“亚洲卓越商业银行”“年度最佳股份制银行”“中国
最受尊敬企业”等多项殊荣。
(三) 托管业务部的部门设置及员工情况
兴业银行股份有限公司总行设资产托管部,下设综合管理处、市场处、委托
资产管理处、科技支持处、稽核监察处、运营管理及产品研发处、养老金管理中
心等处室,共有员工100余人,业务岗位人员均具有基金从业资格。
(四) 基金托管业务经营情况
兴业银行股份有限公司于 2005 年 4 月 26 日取得基金托管资格。基金托管业
务批准文号:证监基金字[2005]74 号。截至 2018 年 6 月 30 日,兴业银行已托
管开放式基金 239 只,托管基金财产规模 7959.6 亿元。
四、相关服务机构
一、基金份额发售机构
1、直销机构
长盛基金管理有限公司直销中心
地址:北京市海淀区北太平庄路 18 号城建大厦 A 座 20 层
法定代表人:周兵
邮政编码: 100088
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电话:( 010) 82019799、 82019795
传真:( 010) 82255981、 82255982
联系人:吕雪飞、张晓丽
2、代销机构
( 1)上海天天基金销售有限公司
住所:上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼二层
办公地址:上海市徐汇区龙田路 195 号 3C 座九层
法定代表人:其实
联系人:丁姗姗
联系电话: 010-65980380
传真: 021-64385308
客服电话: 400-1818-188
公司网站: http://www.1234567.com.cn/
( 2)北京汇成基金销售有限公司
注册地址:北京市海淀区中关村大街 11 号 11 层 1108
办公地址:北京市海淀区中关村大街 11 号 11 层 1108
法定代表人:王伟刚
联系人:丁向坤
联系电话: 010-56282140
传真: 010-62680827
客服电话: 4006199059
公司网址: www.fundzone.cn
二、登记机构
名称:长盛基金管理有限公司
注册地址:深圳市福田中心区福中三路诺德金融中心主楼 10D
办公地址:北京市海淀区北太平庄路 18 号城建大厦 A 座 21 层
法定代表人:周兵
电话:( 010) 82019988
传真:( 010) 82255988
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联系人:龚珉
三、出具法律意见书的律师事务所
名称:上海市海华永泰律师事务所
注册地址:上海市华阳路 112 号 2 号楼东虹桥法律服务园区 302 室
办公地址:上海市东方路 69 号裕景国际商务广场 A 座 15 层
负责人: 张诚
电话:( 021) 58773177
传真:( 021) 58773268
联系人:张兰
经办律师:张兰、梁丽金
四、审计基金财产的会计师事务所
名称:安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)
住所:北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层 01-12 室
办公地址:北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层 01-12 室
执行事务合伙人:毛鞍宁
电话:( 010) 58153000
传真:( 010) 85188298
经办注册会计师:徐艳、马剑英
联系人:马剑英
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五、基金的名称
本基金名称: 长盛盛裕纯债债券型证券投资基金
六、基金的类型
基金类型: 契约型开放式
七、基金的投资目标
在控制风险和保持资产流动性的基础上,追求基金资产的长期稳健增值,并
力争获得超过业绩比较基准的投资业绩。
八、基金的投资范围
本基金的投资范围包括国内依法发行上市的国债、金融债、企业债、公司债、
央行票据、地方政府债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、同业存单、资
产支持证券、次级债、可分离交易可转债的纯债部分、中小企业私募债、债券回
购、银行存款等固定收益类金融工具及国债期货,以及法律、法规或中国证监会
允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。
本基金不投资于股票、权证等权益类资产。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当
程序后,可以将其纳入投资范围。
基金的投资组合比例为:本基金对债券的投资比例不低于基金资产的 80%,
在扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后,现金或到期日在一年以内的政府债
券的投资比例不低于基金资产净值的 5%,其中,现金不包括结算备付金、存出
保证金、应收申购款等。
如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制,基金管理人在履行
适当程序后,可以调整上述投资品种的投资比例。
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九、基金的投资策略
(一)大类资产配置策略
本基金将在综合判断宏观经济周期、市场资金供需状况、大类资产估值水平
对比的基础上,结合政策分析,确定不同投资期限内的大类金融资产配置和债券
类属配置。同时通过严格风险评估,及时调整资产组合比例,保持资产配置风险、
收益平衡,以稳健提升投资组合回报。
(二)债券组合管理策略
1、利率策略
利率策略主要是从组合久期及组合期限结构两个方向制定针对市场利率因
素的投资策略。通过全面研究国民经济运行状况,分析宏观经济运行的可能情景,
预测财政政策、货币政策等政府宏观经济政策取向,分析金融市场资金供求状况
变化趋势及结构,在此基础上预测金融市场利率水平变动趋势,以及金融市场收
益率曲线斜度变化趋势。
组合久期是反映利率风险最重要的指标,根据对市场利率水平的变化趋势的
预期,可以制定出组合的目标久期,预期市场利率水平将上升时,降低组合的久
期;预期市场利率将下降时,提高组合的久期。
利用收益率曲线斜度变化可以制定相应的债券组合期限结构策略,例如:子
弹型组合、哑铃型组合或者阶梯型组合等。
2、类属配置策略
债券类属策略主要是通过研究国民经济运行状况,货币市场及资本市场资金
供求关系,以及不同时期市场投资热点,分析国债、金融债、企业债券等不同债
券种类的利差水平,评定不同债券类属的相对投资价值,确定组合资产在不同债
券类属之间配置比例。
3、信用策略
信用品种的选择采取以利率研究和发行人偿债能力研究为核心的分析方式,
在对宏观经济、利率走势、发行人经营及财务状况进行分析的基础上,结合信用
品种的发行条款,建立信用债备选库,并以此为基础拟定信用品种的投资方法。
( 1)宏观环境和行业分析
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主要关注宏观经济状况和经济增长速度、宏观经济政策及法律制度对企业信
用级别的影响;行业分析主要关注企业所处的行业类型(成长型、周期型、防御
型)、产业链结构及行业在产业链中的位置、行业的竞争程度和行业政策对企业
信用级别的影响。
( 2)发债主体基本面分析
主要包括定性分析和定量分析两个方面:
定性分析主要包括对企业性质和内部治理情况、企业财务管理的风格、企业
的盈利模式、企业在产业链中的位置、产品竞争力和核心优势的分析,以及企业
的股东背景、政府对企业的支持、银企关系、企业对国家或地方的重要程度等企
业的外部支持分析。
定量分析主要包括资本结构分析、现金获取能力分析、盈利能力分析以及偿
债能力分析四部分,定量分析的重点是选取适当的财务指标并挖掘其中蕴含的深
层含义及互动关系,定量地实现企业信用水平的区分和预测。
( 3)内部信用评级定量分析体系。
经过广泛的调研,基于我国目前实际情况,考虑到国内外评级、以及专业的
发行评级与投资评级的差异,从投资角度建立内部的公司债评级体系,其分析过
程包括如下几个部分:
1)行业内财务数据指标筛选。基于可比原则,采用因子分析对行业内各公
司多个具有信息冗余的财务数据指标(相关性较高)进行筛选,选择能够反映公
司总体财务信息的财务数据指标。
2)行业内公司综合评价。基于可比原则,利用筛选指标对行业内公司进行
整体的综合评级,得到反映公司行业内所处相对位置的信用分数。
3)行业内信用等级的切分。根据信用分数的统计分布进行类别划分。
4)系统校验与跟踪分析。根据财务数据指标等信息的变化适时对信用等级
进行调整,并建立与信用利差相应的跟踪。
5)信用利差分析与定价。基于实际研究,通过寻找信用利差异动所带来的
定价偏差,获取与承担风险相适宜的收益。
4、相对价值策略
本基金认为市场存在着失效的现象,短期因素的影响被过分夸大。债券市场
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的参与者众多,投资行为、风险偏好、财务与税收处理等各不相同,发掘存在于
这些不同因素之间的相对价值,也是本基金发现投资机会的重要方面。本基金密
切关注国家法律法规、制度的变动,通过深入分析市场参与者的立场和观点,充
分利用因市场分割、市场投资者不同风险偏好或者税收待遇等因素导致的市场失
衡机会,形成相对价值投资策略,为本基金的投资带来增加价值。
5、债券选择策略
根据单个债券到期收益率相对于市场收益率曲线的偏离程度,结合其信用等
级、流动性、选择权条款、税赋特点等因素,确定其投资价值,选择那些定价合
理或价值被低估的债券进行投资。
6、中小企业私募债投资策略
本基金将在严格控制信用风险的基础上,通过严密的投资决策流程、投资授
权审批机制、集中交易制度等保障审慎投资于中小企业私募债券,并通过组合管
理、分散化投资、合理谨慎地评估、预测和控制相关风险,实现投资收益的最大
化。本基金依靠内部信用评级系统持续跟踪研究发债主体的经营状况、财务指标
等情况,对其信用风险进行评估并作出及时反应。内部信用评级以深入的企业基
本面分析为基础,结合定性和定量方法,注重对企业未来偿债能力的分析评估对
中小企业私募债券进行分类,以便准确地评估中小企业私募债券的信用风险程
度,并及时跟踪其信用风险的变化。
7、资产支持证券等品种投资策略
包括资产抵押贷款支持证券( ABS)等在内的资产支持证券,其定价受多种
因素影响,包括市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量、提前偿还率等。
本基金将深入分析上述基本面因素,并辅助采用蒙特卡洛方法等数量化定价模
型,评估其内在价值。
8、国债期货投资策略
本基金在进行国债期货投资时,将根据风险管理原则,以套期保值为主要目
的,采用流动性好、交易活跃的期货合约,通过对债券交易市场和期货市场运行
趋势的研究,结合国债期货的定价模型寻求其合理的估值水平,与现货资产进行
匹配,通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。基金管理人将充分考
虑国债期货的收益性、流动性及风险性特征,运用国债期货对冲系统风险、对冲
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特殊情况下的流动性风险,如大额申购赎回等;利用金融衍生品的杠杆作用,以
达到降低投资组合的整体风险的目的。
十、 基金的业绩比较标准
中债综合指数(全价)收益率。
中债综合指数(全价)由中央国债登记结算有限责任公司编制并发布,该指
数样本具有广泛的市场代表性,涵盖了主要交易市场(银行间市场、交易所市场
等)、不同发行主体(政府、企业等)和期限(长期、中期、短期等)。中债综合
指数能够反映债券全市场的整体价格和投资回报情况,适合作为本基金的业绩比
较基准。
如果今后法律法规发生变化,或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩
比较基准推出,或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩基准的债券指数
时,基金管理人和基金托管人协商一致并报中国证监会备案后,可以变更本基金
业绩比较基准并及时公告,而无需召开基金份额持有人大会。
十一、基金的风险收益特征
本基金为债券型基金,属证券投资基金中的较低风险品种,其长期平均预期
风险和预期收益率低于股票型基金和混合型基金,高于货币市场基金。
十二、基金的投资组合报告
本基金管理人的董事会及董事保证所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本基金的托管人——兴业银行根据基金合同规定复核了本报告中的财务指
标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据取自长盛盛裕纯债债券型证券投资基金 2018 年第
17
2 季度报告,报告截止日: 2018 年 6 月 30 日。本报告中财务资料未经审计。
1、 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比
例( %)
1 权益投资 - -
其中:股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 1,607,147,850.00 98.28
其中:债券 1,597,134,850.00 97.67
资产支持证券 10,013,000.00 0.61
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资
产 - -
其中:买断式回购
的买入返售金融
资产
- -
7 银行存款和结算
备付金合计 7,396,925.53 0.45
8 其他资产 20,674,394.37 1.26
9 合计 1,635,219,169.90 100.00
2、 报告期末按行业分类的股票投资组合
( 1)报告期末按行业分类的境内股票投资组合
注:本基金本报告期末未持有股票投资。
( 2)报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注:本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
3、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明
细
注:本基金本报告期末未持有股票投资。
4、 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序 号
债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例
(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 102,094,040.00 6.70
其中:政策性金融债 102,094,040.00 6.70
4 企业债券 417,903,110.00 27.44
5 企业短期融资券 528,178,600.00 34.69
18
6 中期票据 529,379,100.00 34.76
7 可转债(可交换债) - -
8 同业存单 19,580,000.00 1.29
9 其他 - -
10 合计 1,597,134,850.00 104.88
5、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明
细 序 号
债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元) 占基金资产净
值比例(%)
1 136085 15 金茂投 1,300,000 129,298,000.00 8.49
2 136819 16 川发 01 1,000,000 92,000,000.00 6.04
3 101652025 16 赣高速
MTN002
900,000 86,373,000.00 5.67
4 101661025 16 皖交控
MTN002B
900,000 86,013,000.00 5.65
5 136196 16 龙湖 02 800,000 75,800,000.00 4.98
6、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证
券投资明细
序号 证券代码 证券名称 数量(份) 公允价值(元) 占基金资产净
值比例(%)
1 1889112 18 上和 1A1 100,000 10,013,000.00 0.66
注:本基金本报告期末仅持有上述 1 只资产支持证券。
7、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资
明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明
细
本基金本报告期末未持有权证。
9、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
( 1)本期国债期货投资政策
本基金本报告期内未投资国债期货。
( 2)报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注:本基金本报告期末无国债期货投资。
( 3)本期国债期货投资评价
19
本基金本报告期内未投资国债期货。
10、投资组合报告附注
( 1)报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查,
无在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
( 2) 本基金报告期末未持有股票。
( 3)其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 8,095.27
2 应收证券清算款 44,520.57
3 应收股利 -
4 应收利息 20,621,778.53
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 20,674,394.37
( 4) 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券(可交换债券)。
( 5) 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注:本基金本报告期末未持有股票投资。
( 6) 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。
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十三、基金的业绩
本基金合同生效以来的业绩如下:
长盛盛裕纯债 A
项目 基金份额净
值增长率
同期业绩比较
基准收益率
超额
收益率
2016 年 8 月 4 日(基金合同生效
日)至 2016 年 12 月 31 日 -2.01% -2.09% 0.08%
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12
月 31 日 0.38% -3.38% 3.76%
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月
30 日 3.40% 2.16% 1.24%
2016 年 8 月 4 日(基金合同生效
日)至 2018 年 6 月 30 日 1.70% -3.36% 5.06%
长盛盛裕纯债 C
项目 基金份额净
值增长率
同期业绩比较
基准收益率
超额
收益率
2016 年 8 月 4 日(基金合同生效
日)至 2016 年 12 月 31 日 -1.80% -2.09% 0.29%
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12
月 31 日 0.17% -3.38% 3.55%
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月
30 日 3.28% 2.16% 1.12%
2016 年 8 月 4 日(基金合同生效
日)至 2018 年 6 月 30 日 1.60% -3.36% 4.96%
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金资产,
但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩不代表未来表现。
投资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
21
十四、 基金费用与税收
一、基金费用的种类
1、基金管理人的管理费;
2、基金托管人的托管费;
3、基金销售服务费;
4、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用;
5、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁费用;
6、基金份额持有人大会费用;
7、基金的证券交易费用;
8、基金的银行汇划费用;
9、证券账户开户费用、银行账户维护费用;
10、按照国家有关规定和《基金合同》约定,可以在基金财产中列支的其他
费用。
二、基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.30%年费率计提。管理费的计算
方法如下:
H=E×0.30%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提,逐日累计至每个月月末,按月支付。由基金管理人向
基金托管人发送基金管理费划款指令,基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内
从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假或不可抗力等
致使无法按时支付的,支付日期顺延至最近可支付日支付。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.15%的年费率计提。托管费的计
算方法如下:
H=E×0.15%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
22
基金托管费每日计提,逐日累计至每个月月末,按月支付。由基金管理人向
基金托管人发送基金托管费划款指令,基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内
从基金财产中一次性支付给基金托管人。若遇法定节假日、公休假或不可抗力等
致使无法按时支付的,支付日期顺延至最近可支付日支付。
3、 C 类基金份额的基金销售服务费
本基金 A 类基金份额不收取销售服务费, C 类基金份额的销售服务费年费率
为 0.20%。本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有人服务,
基金管理人将在基金年度报告中对该项费用的列支情况作专项说明。销售服务费
计提的计算公式如下:
H=E×0.20%÷当年天数
H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费
E 为 C 类基金份额前一日的基金资产净值
基金销售服务费每日计提, 逐日累计至每个月月末,按月支付。由基金管理
人向基金托管人发送基金销售服务费划款指令,基金托管人复核后于次月前 5
个工作日内从基金财产中一次性支付给登记机构,由登记机构代付给销售机构。
若遇法定节假日、公休假或不可抗力等致使无法按时支付的,支付日期顺延至最
近可支付日支付。
上述“一、基金费用的种类中第 4-10 项费用”,根据有关法规及相应协议规
定,按费用实际支出金额列入当期费用,由基金托管人从基金财产中支付。
三、不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用:
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或
基金财产的损失;
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用;
3、《基金合同》生效前的相关费用;
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
四、基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体,其纳税义务按国家税收法律、法规执
行。
23
十五、 对招募说明书更新部分的说明
本招募说明书依据《基金法》、《 公开募集证券投资基金运作管理办法》、
《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其他有
关法律法规的要求,对本基金的招募说明书进行了更新,主要更新内容如下:
(一)在“重要提示”中, 更新了有关招募说明书截止日期的描述。
(二)更新了“第三部分、基金管理人”中的相关内容。
(三)更新了“第四部分、基金托管人”中的相关内容。
(四) 更新了“第五部分、相关服务机构”中的相关内容。
(五) 更新了“第九部分、基金的投资”中“(八)基金投资组合报告”相
关内容。
(六) 更新了“第十部分、基金的业绩”中的相关内容。
(七) 更新了“第二十二部分、其他应披露事项”中的相关内容。
十六、 签署日期
本招募说明书(更新)于2018年9月3日签署。
长盛基金管理有限公司
2018年9月14日
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