新沃通宝货币市场基金

2017 年第 1 季度报告

2017年3月31日

基金管理人：新沃基金管理有限公司

基金托管人：中国民生银行股份有限公司

报告送出日期：二〇一七年四月二十二日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年4月20日复核了本

报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2017年1月1日起至3月31日止。

§2 基金产品概况

基金简称 新沃通宝

交易代码 001916

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2015年10月20日

报告期末基金份额总额 2,991,469,979.44份

投资目标 在控制投资组合风险，保持流动性的前提下，力争实

现超越业绩比较基准的投资回报。

本基金将采用积极管理型的投资策略，在控制利率风

险、尽量降低基金净值波动风险并满足流动性的前提

投资策略 下，提高基金收益。本基金主要通过利率策略、骑乘

策略、放大策略、信用债投资策略等投资策略以实现

投资目标。

业绩比较基准 同期七天通知存款税后利率

本基金为货币市场基金，是证券投资基金中的低风险

风险收益特征 品种。本基金的预期风险和预期收益低于股票型基

金、混合型基金和债券型基金。

基金管理人 新沃基金管理有限公司

基金托管人 中国民生银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 新沃通宝A 新沃通宝B

下属分级基金的交易代码 001916 002302

报告期末下属分级基金的份额总额 314,222,661.95份 2,677,247,317.49份

第2页共12页

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期（ 2017年1月1日－2017年3月31日）

新沃通宝A 新沃通宝B

1. 本期已实现收益 1,363,966.59 23,358,361.13

2．本期利润 1,363,966.59 23,358,361.13

3．期末基金资产净值 314,222,661.95 2,677,247,317.49

注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于本基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。

2、本基金B类份额生效日期为2016年8月5日。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

新沃通宝A

阶段 净值收益 净值收益率标 业绩比较基 业绩比较基准收 ①－③ ②－④

率① 准差② 准收益率③ 益率标准差④

过去三个月 0.8053% 0.0018% 0.3329% 0.0000% 0.4724% 0.0018%

注：本基金收益分配按日结转份额。

新沃通宝B

阶段 净值收益 净值收益率标 业绩比较基 业绩比较基准收 ①－③ ②－④

率① 准差② 准收益率③ 益率标准差④

过去三个月 0.8645% 0.0018% 0.3329% 0.0000% 0.5316% 0.0018%

注：本基金收益分配按日结转份额。

第3页共12页

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率

变动的比较

第4页共12页

§4 管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明

任职日期 离任日期 年限

复旦大学硕士，中国籍。2013

本基金的 2016年12 年7月至2016年9月任职于

俞瓅 基金经理 月2日 - 3年 国金证券，历任证券交易员、

投资经理、投资主办；2016

年10月加入新沃基金。

注：1、任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。

2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、基金合同和其他有关法律法规，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作整体合法合规，没有 第5页共12页

损害基金持有人利益。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，未发现不同投资组合之间存在非公平交易的情况。

4.3.2异常交易行为的专项说明

报告期内未发现本基金存在异常交易行为。

4.4报告期内基金投资策略和运作分析

从经济基本面来看，2017年一季度开局良好，但后期经济增长压力依旧，供给侧改革和去产

能过程仍面临较多困难，PPI涨幅回落，CPI经短暂冲高后下至低位。工业品叠加食品价格持续下

滑，意味着本轮再通胀或已接近尾声。汇率方面，季末美元兑人民币中间价降为6.8949。随着美

联储加息的落地，美元指数升势暂告一段落，人民币汇率在合理均衡水平上保持基本稳定，

流动性方面，央行维持中性货币政策，通过公开市场回笼资金，并将操作期限相应延长；同时将SLF利率7天从3.25%提高至3.45%，1个月从3.6%提高至3.8%；叠加季度MPA考核，同业存单集中到期等因素，债券市场资金面总体紧平衡，存款类机构120日平均7天平均质押式回购利率（DR007）基本保持在2.9%，相较以前有不小提升。交易所回购利率从3.743%升至6.5%，涨幅较大。同期资管新规和同业监管政策的不确定性也让市场出现分歧，观望情绪蔓延。短端收益率尤其是银行同业存单收益率快速上升，3个月AAA股份制同业存单从4.3%上行至4.65%，1年期AAA短融从4.27%上行至4.72%，同时7天Shibor从2.44%升至2.77%，回购利率大幅上涨，3月底7天回购利率一度突破8%。

本基金配置策略以同业存单和协议存款作为主，同时以短期融资券作为交易性品种，提高组合的万份收益和七日年化收益率；同时保持了充足的流动性应对赎回压力。一季度，本基金配置了大量同业存单，适度减少短期融资券配置比例，保持较短组合久期。季末，在资金紧张时期，本基金合理安排组合的现金流，投资了较多的回购资产，保证安全应对季末流动性波动。账户整体资产仓位约60%，在保证产品充足流动性的基础上，力争提高组合收益率。

二季度，经济企稳信号增加，流动性边际收紧，通胀预期上行，且央行政策进一步宽松概率不大，债市调整趋势依旧。预计2017年二季度债券市场收益率可能继续波动，同时信用风险爆发将增多。我们将根据经济基本面及政策面的变化，积极调整账户结构，适时优化组合配置，把握流动性、收益性和风险性三者的平衡。

第6页共12页

4.5报告期内基金的业绩表现

报告期内，本基金A类基金份额净值收益率为0.8053%，本基金B类基金份额净值收益率为

0.8645%，同期业绩基准收益率0.3329%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本基金本报告期未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。

§5 投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 固定收益投资 1,414,929,334.75 45.56

其中：债券 1,404,929,334.75 45.24

资产支持证券 10,000,000.00 0.32

2 买入返售金融资产 1,378,729,877.35 44.40

其中：买断式回购的买入 - -

返售金融资产

3 银行存款和结算备付金合 300,863,127.61 9.69

计

4 其他资产 10,858,013.67 0.35

5 合计 3,105,380,353.38 100.00

5.2报告期债券回购融资情况

序号 项目 占基金资产净值的比例（％）

1 报告期内债券回购融资余额 2.67

其中：买断式回购融资 -

序号 项目 金额（元） 占基金资产净值的比例（％）

2 报告期末债券回购融资余额 112,299,409.55 3.75

其中：买断式回购融资 - -

注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每日融资余额占资产净值比例的简单平均值。

债券正回购的资金余额超过基金资产净值的20%的说明

在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的20%。

第7页共12页

5.3基金投资组合平均剩余期限

5.3.1投资组合平均剩余期限基本情况

项目 天数

报告期末投资组合平均剩余期限 57

报告期内投资组合平均剩余期限最高值 67

报告期内投资组合平均剩余期限最低值 32

报告期内投资组合平均剩余期限超过120天情况说明

本基金本报告期内未发生投资组合平均剩余期限超过120天的情形。

5.3.2报告期末投资组合平均剩余期限分布比例

序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资产净值 各期限负债占基金资产净值

的比例（%） 的比例（%）

1 30天以内 53.79 3.75

其中：剩余存续期超过397 - -

天的浮动利率债

2 30天(含)-60天 13.99 -

其中：剩余存续期超过397 - -

天的浮动利率债

3 60天(含)-90天 19.94 -

其中：剩余存续期超过397 - -

天的浮动利率债

4 90天(含)-120天 4.63 -

其中：剩余存续期超过397 - -

天的浮动利率债

5 120天(含)-397天（含） 11.09 -

其中：剩余存续期超过397 - -

天的浮动利率债

合计 103.44 3.75

5.4报告期内投资组合平均剩余存续期超过240天情况说明

本基金本报告期内未发生投资组合平均剩余存续期超过240天的情形。

5.5报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 摊余成本（元） 占基金资产

净值比例（%）

1 国家债券 19,877,174.50 0.66

2 央行票据 - -

3 金融债券 140,244,036.42 4.69

其中：政策性 140,244,036.42 4.69

金融债

4 企业债券 14,780,028.63 0.49

第8页共12页

5 企业短期融 209,907,447.35 7.02

资券

6 中期票据 - -

7 同业存单 1,020,120,647.85 34.10

8 其他 - -

9 合计 1,404,929,334.75 46.96

剩余存续期

10 超过397天 - -

的浮动利率

债券

注：上表中，债券的成本包括债券面值和折溢价。

5.6报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 债券数量（张） 摊余成本(元) 占基金资产净值

比例（％）

1 111619200 16恒丰银行 1,000,000 99,461,216.35 3.32

CD200

2 140208 14国开08 800,000 80,034,970.91 2.68

3 011751027 17兖州煤业 800,000 79,959,360.41 2.67

SCP001

4 140216 14国开16 600,000 60,209,065.51 2.01

5 011698945 16陕煤化 500,000 49,952,221.91 1.67

SCP012

6 111792100 17徽商银行 500,000 49,693,810.22 1.66

CD050

7 111719056 17恒丰银行 500,000 49,563,713.26 1.66

CD056

8 111794707 17杭州银行 500,000 49,452,057.83 1.65

CD087

9 111790390 17重庆农村 500,000 49,425,053.51 1.65

商行CD015

10 111794764 17唐山农商 500,000 49,424,596.78 1.65

行CD014

5.7“影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离

项目 偏离情况

报告期内偏离度的绝对值在0.25(含)-0.5%间的次数 0

报告期内偏离度的最高值 -0.0165%

报告期内偏离度的最低值 -0.0878%

报告期内每个工作日偏离度的绝对值的简单平均值 0.0588%

报告期内负偏离度的绝对值达到0.25%情况说明

第9页共12页

本基金本报告期内未发生负偏离度的绝对值达到0.25%的情况。

报告期内正偏离度的绝对值达到0.5%情况说明

本基金本报告期内未发现正偏离度的绝对值达到0.5%的情况。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明

细

序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值(元) 占基金资产净值比

例(%)

1 1789023 17招金1A2 100,000 10,000,000.00 0.33

5.9投资组合报告附注

5.9.1本基金估值采用摊余成本法，即估值对象以买入成本列示，按票面利率或商定

利率每日计提应收利息，并按实际利率法在其剩余期限内摊销其买入时的溢价或折价。

5.9.2报告期内，未发现本基金投资的前十名证券的发行主体出现被监管部门立案调

查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.9.3其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 1,060.95

2 应收证券清算款 -

3 应收利息 10,848,457.99

4 应收申购款 8,494.73

5 其他应收款 -

6 待摊费用 -

7 其他 -

8 合计 10,858,013.67

5.9.4投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

项目 新沃通宝A 新沃通宝B

报告期期初基金份额总额 98,675,064.28 4,270,181,796.57

报告期期间基金总申购份额 1,041,416,643.44 4,207,117,437.46

第10页共12页

报告期期间基金总赎回份额 825,869,045.77 5,800,051,916.54

报告期期末基金份额总额 314,222,661.95 2,677,247,317.49

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

序号 交易方式 交易日期 交易份额（份） 交易金额（元） 适用费率

1 赎回 2017年1月4日 -40,000,000.00 -40,000,000.00 -

2 申购 2017年1月9日 38,500,000.00 38,500,000.00 -

3 赎回 2017年1月26日 -2,500,000.00 -2,500,000.00 -

4 赎回 2017年3月6日 -50,000.00 -50,000.00 -

5 赎回 2017年3月7日 -250,000.00 -250,000.00 -

6 赎回 2017年3月13日 -1,000,099.20 -1,000,099.20 -

7 赎回 2017年3月17日 -300,000.00 -300,000.00 -

8 赎回 2017年3月21日 -2,000,000.00 -2,000,000.00 -

9 赎回 2017年3月24日 -1,000,000.00 -1,000,000.00 -

10 赎回 2017年3月29日 -400,000.00 -400,000.00 -

11 赎回 2017年3月31日 -300,000.00 -300,000.00 -

12 分红再投资 - 42,893,611.27 42,893,611.27 -

合计 33,593,512.07 33,593,512.07

注：本基金的收益分配按日结转份额，列示在“红利再投资”项下一并披露。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有

投资 基金情况

者类序 持有基金份额比例 期初 申购 赎回 持有份 份额

别 号 达到或者超过20% 份额 份额 份额 额 占比

的时间区间

机构 1 2017/1/1-2017/3/7 992,051,382.96 0.00 992,051,382.96 0.00 0.00

产品特有风险

本基金为货币市场基金，其长期平均风险和预期收益率低于股票型基金、混合型基金和债券型基金。公司对该基金拥有完全自主投资决策权。报告期末本基金持仓品种以流动性较好的短期固定收益类证券为主。本基金采用摊余成本法进行估值，在市场条件不利的情况下，单一投资者赎回本基金可能扩大本基金影子价格法估值与摊余成本法估值的负偏离度，公司对负偏离度的调整可能给投资者带来净值损失。

第11页共12页

8.2影响投资者决策的其他重要信息

当持有基金份额比例达到或超过20%的投资人较大比例赎回且基金的现金头寸不足时，基金

管理人可能需要较高比例融入资金或较高比例变现资产，由此可能导致资金融入成本较高或较大冲击成本，造成基金财产损失、影响基金收益水平。

§9 备查文件目录

9.1备查文件目录

1、中国证监会核准基金募集的文件；

2、《新沃通宝货币市场基金基金合同》；

3、《新沃通宝货币市场基金托管协议》；

4、基金管理人业务资格批件、营业执照；

5、基金托管人业务资格批件、营业执照。

9.2存放地点

基金管理人和/或基金托管人的办公场所。

9.3查阅方式

投资者可以在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件。

新沃基金管理有限公司

2017年4月22日

第12页共12页
点击查看>>  附件