兴银鼎新灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 2 季度报告

2017年6月30日

基金管理人：兴银基金管理有限责任公司

基金托管人：兴业银行股份有限公司

报告送出日期：2017年7月21日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年7月20日复核了本报告

中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2017年4月1日起至6月30日止。

§2 基金产品概况

基金简称 兴银鼎新灵活配置

交易代码 001339

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2015年5月25日

报告期末基金份额总额 189,922,263.84份

在严格控制风险和保持资产流动性的基础上，通过积

投资目标 极主动的投资管理，力争实现基金资产的长期稳健增

值。

本基金是混合型基金，根据宏观经济发展趋势、政策

面因素、金融市场的利率变动和市场情绪，综合运用

定性和定量的方法，对股票、债券和现金类资产的预

投资策略 期收益风险及相对投资价值进行评估，确定基金资产

在股票、债券及现金类资产等资产类别的分配比例。

在有效控制投资风险的前提下，形成大类资产的配置

方案。

五年期银行定期存款利率（税后）+1%

业绩比较基准 其中，五年期银行定期存款利率是指中国人民银行公

布并执行的金融机构五年期人民币存款基准利率。

本基金为混合型证券投资基金，属于较高预期风险、

风险收益特征 较高预期收益的证券投资基金，通常预期风险与预期

收益水平高于货币市场基金和债券型基金，低于股票

型基金。

基金管理人 兴银基金管理有限责任公司

基金托管人 兴业银行股份有限公司

第2页共12页

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期（2017年4月1日－2017年6月30日）

1.本期已实现收益 -438,865.42

2.本期利润 1,348,502.34

3.加权平均基金份额本期利润 0.0071

4.期末基金资产净值 194,987,402.60

5.期末基金份额净值 1.027

1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

3.2基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准

阶段 ① 标准差② 准收益率③ 收益率标准差 ①－③ ②－④

④

过去三个月 0.69% 0.65% 1.30% 0.01% -0.61% 0.64%

注：1、本基金成立于2015年5月25日；

2、比较基准为：五年银行定期存款利率（税后）+1%，按“365天/年”计算。

第3页共12页

3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率

变动的比较

注：1、本基金成立于2015年5月25日；

2、比较基准为：五年银行定期存款利率（税后）+1%，按“365天/年”计算。

§4 管理人报告

4.1基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基金经理期限 证券

姓名 职务 任职日期 离任日期 从业 说明

年限

硕士研究生，拥有10年证券、基金

本基金的 2016年8月 工作经验。曾任职于国信证券股份

方军平 基金经理 31日 - 10年 有限公司、上海泽熙投资管理有限

公司、东方财富证券有限公司和上

海宜灵巴巴资产管理有限公司，历

第4页共12页

任研究员、投资经理。现任职于兴

银基金管理有限责任公司权益投资

部，自2016年8月起担任兴银鼎新

灵活配置混合型证券投资基金基金

经理、自2017年1月起担任兴银大

健康灵活配置混合型证券投资基金

基金经理。

1、此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告载明日期。陈博亮先生，自2015

年11月至2017年7月4日担任本基金的基金经理。

2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规的规定，基金合同、招募说明书等基金法律文件的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益，不存在违法违规或损害基金持有人利益的行为。

4.3公平交易专项说明

4.3.1公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金管理人按照法律法规关于公平交易的相关规定，严格执行公司公平交易管理制度，加强了对所管理的不同投资组合同向交易价差的分析，确保公司管理的不同投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。

4.3.2异常交易行为的专项说明

本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4.4报告期内基金投资策略和运作分析

二季度市场先抑后扬，4月份市场在雄安主题退潮后出现较大调整，其后市场在MSCI等增量

资金预期刺激下以大消费、科技、金融、先进制造业为龙头走出一波凌厉行情。

伴随去产能调结构的深入推进部分周期性行业供需情况好转，企业盈利能力回升。以科技创新为基准的一批优势公司国际市场份额继续提高，5G、人工智能、新能源汽车等行情持续活跃。

本基金二季度以精选大消费个股为基础，通过深入研究布局了新能源汽车、5G、人工智能、盈利 第5页共12页

超预期的部分周期行业。后续将继续坚持基本面选股为基准，选择景气行业龙头以获取最佳风险收益。

4.5报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末本基金份额净值为1.0270元；本报告期基金份额净值增长率为0.69%，业绩

比较基准收益率为1.30%。

4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本基金本报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。

§5 投资组合报告

5.1报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）

1 权益投资 131,581,637.17 67.33

其中：股票 131,581,637.17 67.33

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 10,902,630.00 5.58

其中：债券 10,902,630.00 5.58

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中：买断式回购的买入返售 - -

金融资产

7 银行存款和结算备付金合计 49,999,334.70 25.58

8 其他资产 2,954,130.16 1.51

9 合计 195,437,732.03 100.00

5.2报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例

第6页共12页

(%)

A 农、林、牧、渔业 - -

B 采矿业 7,232,500.00 3.71

C 制造业 88,183,609.12 45.23

D 电力、热力、燃气及水生产和供应 - -

业

E 建筑业 9,486,400.00 4.87

F 批发和零售业 - -

G 交通运输、仓储和邮政业 13,224,000.00 6.78

H 住宿和餐饮业 - -

I 信息传输、软件和信息技术服务业 5,295,000.00 2.72

J 金融业 3,125,430.00 1.60

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 - -

N 水利、环境和公共设施管理业 5,034,698.05 2.58

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 - -

S 综合 - -

合计 131,581,637.17 67.48

5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

本基金本报告期末未持有港股通投资股票。

5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值

比例（％）

1 000910 大亚圣象 470,000 11,674,800.00 5.99

2 002179 中航光电 308,012 9,606,894.28 4.93

3 601668 中国建筑 980,000 9,486,400.00 4.87

4 601111 中国国航 840,000 8,190,000.00 4.20

5 600500 中化国际 810,000 7,743,600.00 3.97

6 002415 海康威视 225,000 7,267,500.00 3.73

7 600547 山东黄金 250,000 7,232,500.00 3.71

8 600487 亨通光电 249,910 7,009,975.50 3.60

9 000538 云南白药 65,935 6,187,999.75 3.17

第7页共12页

10 000651 格力电器 150,000 6,175,500.00 3.17

5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）

1 国家债券 - -

2 央行票据 - -

3 金融债券 9,957,000.00 5.11

其中：政策性金融债 - -

4 企业债券 - -

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 - -

7 可转债（可交换债） 945,630.00 0.48

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 10,902,630.00 5.59

5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比

例（％）

1 170204 17国开04 100,000 9,957,000.00 5.11

2 113011 光大转债 9,000 945,630.00 0.48

5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明

细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

第8页共12页

5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

本基金本报告期内未参与股指期货投资。

5.9.2本基金投资股指期货的投资政策

本基金管理人将充分考虑股指期货的收益性、流动性及风险特征，通过资产配置、品种选择，谨慎进行投资，旨在采用流动性好、交易活跃的期货合约，通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究，结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平，与现货资产进行匹配，通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。

5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.10.1本期国债期货投资政策

本基金投资范围不包含国债期货，无相关投资政策。

5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

本基金本报告期内未参与国债期货投资。

5.10.3本期国债期货投资评价

本基金投资范围不包含国债期货，无相关投资评价。

5.11投资组合报告附注

5.11.1

报告期内，未发现本基金投资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.11.2

基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。

5.11.3其他资产构成

序号 名称 金额（元）

1 存出保证金 231,951.85

第9页共12页

2 应收证券清算款 2,601,465.47

3 应收股利 -

4 应收利息 120,712.84

5 应收申购款 -

6 其他应收款 -

7 待摊费用 -

8 其他 -

9 合计 2,954,130.16

5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

报告期期初基金份额总额 190,598,096.84

报告期期间基金总申购份额 182,361.28

减:报告期期间基金总赎回份额 858,194.28

报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-" -

填列）

报告期期末基金份额总额 189,922,263.84

第10页共12页

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1基金管理人持有本基金份额变动情况

本基金本报告期内基金管理人持有本基金份额未发生变动。

7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本基金本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

投资

者类序 持有基金份额比例 期初 申购 赎回 份额占

别 号 达到或者超过20% 份额 份额 份额 持有份额 比

的时间区间

机构 1 20170401-20170630 180,667,570.01 0.00 0.00 180,667,570.01 95.13%

个人-- - - - - -

产品特有风险

（1）赎回申请延缓支付的风险

上述高占比投资者大额赎回时易构成本基金巨额赎回，中小投资者可能面临小额赎回申请也需要与该等投资者按同比例延缓支付的风险。

（2）基金净值大幅波动的风险

上述高占比投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动。

（3）基金规模过小导致的风险

上述高占比投资者赎回后，可能导致基金规模过小。基金可能面临投资银行间债券、交易所债券时交易困难的情形，实现基金投资目标存在一定的不确定性。

第11页共12页

8.2影响投资者决策的其他重要信息

无。

§9 备查文件目录

9.1备查文件目录

（1）中国证监会准予华福鼎新灵活配置混合型证券投资基金募集注册的文件；

（2）《兴银鼎新灵活配置混合型证券投资基金基金合同》；

（3）《兴银鼎新灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》；

（4）《兴银鼎新灵活配置混合型证券投资基金托管协议》；

（5）基金管理人业务资格批件、营业执照；

（6）报告期内在指定信息披露媒体上公开披露的各项公告。

9.2存放地点

基金管理人和基金托管人办公场所，并登载于基金管理人网站（www.hffunds.cn）。

9.3查阅方式

投资者可登录基金管理人网站查阅，或在营业时间内至基金管理人或基金托管人的办公场所免费查阅。投资者对本报告书如有疑问，可拨打客服电话（40000-96326）咨询本基金管理人。

兴银基金管理有限责任公司

2017年7月21日

第12页共12页
点击查看>>  附件